Hvis du spør gjennomsnittlig middelaldrende eller senior investor hvor godt de utførte som investor i 20-årene, vil de fleste trolig si, "Ikke veldig. "Det er fordi oppfatningen er så annerledes når du er i 20-årene. Ikke bare tror du at du vil leve for alltid, men du vil ha øyeblikkelige penger til umiddelbare behov og ønsker. De fleste tjueårene tenker ikke på fremtidige utgifter og pensjon. Heldigvis finnes det måter å generere relativt raske penger samtidig som du sparer for fremtidige utgifter og pensjon. (For mer, se: Pensjonsinvesteringsstrategier etter alder .)

Siden dotcom-boblen har vi bodd i et svært volatilt økonomisk miljø. Mange mennesker skjønner ikke at dotcom-boblen i 2000 - en periode hvor mange internettoppstart genererte ingen fortjeneste - spilte en viktig rolle i dagens bust-økonomi. Enkelt sagt, Internett-krasj, kombinert med de økonomiske effektene av 9/11, førte til rekord-lave rentenivåer. Dette førte igjen til eiendomsboblen. Den boblen krasjet flere år senere, snart etterfulgt av aksjemarkedet. Sluttresultatet? Nye rekord-lave renter. (For mer, se: Hva Tech Investors lærte fra Dotcom Crash. )

Dette har ført til det som kan være den største aksjemarkedsboblen gjennom historien. Når rentenivået er lav, er lånekostnadene billige, noe som fører til gjeldsdrevet vekst. Men uten nok etterspørsel i de fleste næringer på grunn av mangel på lønnsvekst, er dette ikke bærekraftig. Til slutt vil rentene øke, noe som vil gjøre disse gjeldene dyrere. Dette vil kutte i kontantstrøm allokert til vekst på grunn av nødvendige gjeldsavdrag. Og den onde syklusen begynner. Dette kan føre til et krasj i aksjer på rundt 50%. Du kan lese og lytte til alle økonomene og pundits du vil om å holde kurset, men en 50% haircut til porteføljen din vil ta år å gjøre tilbake, om ikke lenger.

Lyder skummelt, ikke sant? Det er bra. Det skal skremme deg. Jeg handler ikke om å forutse investeringsideer for unge investorer som til slutt vil føre til økonomisk ødeleggelse. Å unngå katastrofe er viktigere enn vekstpotensialet. Aksjemarkedet kan flytte høyere for en stund, men den nåværende tyrkjøringen er ikke bærekraftig. (For å lese om det, se: Spille Bull Run uten bekymring. )

Ikke shun Stocks

Dette betyr ikke at du bør unngå lagre. Forskjellen mellom i dag og et normalt børsmiljø er at nå må du være svært selektiv. Unngå å investere i selskaper som stiger med tidevannet. I stedet investere i bedrifter som tilbyr revolusjonerende teknologier. Lagrene av disse selskapene vil fortsatt få et slag i et bjørnmarked, men takket være deres innovasjon, vil de ikke bare kunne komme tilbake, de vil trives.

Noen eksempler på selskaper som har tilbudt slike produkter eller tjenester i løpet av det siste tiåret, er Apple Inc. (AAPL AAPLApple Inc174. 81 + 0. 32% Laget med Highstock 4. 2. 6 >), Netflix, Inc. (NFLX NFLXNetflix Inc195. 89-2. 12% Laget med Highstock 4. 2. 6 ), og nyere, Tesla Motors, Inc. (TSLA > TSLATesla Inc306. 05 + 1. 08% Laget med Highstock 4. 2. 6 ). Uten å komme inn i individuelle lagerideer, vil to fremtidige vekstindustrier trolig være cybersikkerhet og alternativ energi. ) Hvis du velger å investere i en liten cap som du anser å være den neste Apple, Netflix eller Tesla, så sterkt vurdere dollar-kostnad gjennomsnittlig. Dette vil redusere risikoen, og du vil fortsatt ha mange muligheter for utmerket avkastning over lengre tid fordi du vil kjøpe flere aksjer til billigere priser. En annen langsiktig tilnærming til å bygge velstand er å anvende en reinvesteringsplan for utbytte til storkapitalbeholdninger som betaler bærekraftig utbytte og gir mer fleksibilitet til å bære markeder. Denne påviste strategien gjør at du kan reinvestere dine kontantutbytte ved å kjøpe ekstra aksjer på utbetalingsdatoer for utbytte. Enda bedre, de fleste DRIPer tillater deg å kjøpe aksjer uten provisjon og med betydelig rabatt til dagens aksjekurs. Når det gjelder fast eiendom, trenger du ikke å eie egentlig eiendom. Å eie eiendommer kan forårsake mye hodepine, spesielt hvis du har dårlig leietaker og / eller vedlikeholdsproblemer. I stedet se etter REITs-eiendomsinvesteringer. Med et REIT investerer du i hovedsak i et ledelsesteam for å drive eiendommen. I tillegg til et kvalitetsledelsesteam, vil du også investere i en som er i tråd med dagens og fremtidige trender. For eksempel er helsetjenester, bybutikk og levealder gode steder å være for øyeblikket, og dette vil trolig forbli tilfelle de neste årene. Du vil kanskje unngå enhver type REIT knyttet til suburbia. REITs appellerer også til mange investorer fordi de tilbyr høye utbytteutbytter. (For flere ideer om REITs, se:

Nøkkelord for investering i

REITs

og Topp 10 REITs for 2015. ) Disperse Funds Artfully Etter den første skremme, kan du spørre deg selv hvorfor jeg inkluderte informasjon om markeder som har sett krasjer de siste årene. Historisk sett har ingen type investering vokst raskere enn inflasjonstakten enn vanlig aksje og eiendom. Du trenger bare å være mer forsiktig med aksjene og REIT-investeringene enn tidligere. Det neste trinnet er å tildele kapitalen din tilsvarende. De fleste rådgivere vil anbefale at du tar større risiko i en tidligere alder. Dette er riktig, men bare i en viss grad. Det betyr ikke at du skal gå all-in på en liten cap bioteknikk lager. I stedet vil du diversifisere porteføljen din, men med mer kapitalallokering til risiko enn middelaldrende eller senior investor. Fordelingen avhenger av din nåværende økonomiske situasjon og fremtidige mål, men de fleste investorer liker å holde spekulative investeringer på rundt 5%.Hvis du er i 20-årene, og du er komfortabel med risiko, kan du tildele 10% av kapitalen til spekulative investeringer. Den potensielle belønningen vil være høy, og hvis du har feil, har du god tid til å gjøre det tilbake med inntektsgenerering. Som nevnt tidligere bør gjennomsnittlig prisøkning vurderes. Du kan også tildele litt kapital til fast inntekt, men i denne alderen er dette ikke så viktig fordi du genererer inntekt. (For mer, se:

Investering for sikkerhet og inntekt: Tutorial.

)

Kjøp på margin er noe som bare bør vurderes av ekstremt høyrisiko investorer. Når du kjøper på margin, bruker du innflytelse i forsøk på å forstørre gevinster, men risikoen for ulemper er ekstrem. Den virkelige risikoen her er at de fleste i 20-årene ikke har nok erfaring med å investere, men de er sikre på at de vet bedre. Dette er en farlig situasjon. Hvis du er feil med dine spådommer, vil du bli utsatt for et marginanrop - du må enten sette inn mer penger eller selge noen av dine eiendeler, muligens en bil eller et hus. Med andre ord, unngå å bruke margin. Ved å gjøre det, vil du unngå unødvendig gjeld. ) Det store problemet med margin er at selv om spådommene dine er riktige, kan markedet forbli irrasjonelt lengre enn du kan holde løsemiddel. Når du kjøper med kontanter (i motsetning til margin), kan du vente for alltid for en investering å komme tilbake. Ingen kan tvinge deg til å gjøre noe annet. Når du kjøper på margin, er det en tidsbegrensning.

Kjøpe på margin er ikke den eneste høyrisikoinvesteringen å unngå. Leveraged ETFs Til den gjennomsnittlige investoren ser utlånte ETFer seg svært tiltalende. Hvorfor burde de ikke? Dine gevinster kan være tre ganger hva de ville være med en standard ETF

ETFAberd EmMk SmCo14. 40-0. 28%

Laget med Highstock 4. 2. 6

. Og det er sikkert mulig å investere i en leveranseført ETF som går tåre og gir en betydelig avkastning på kort tid. (For mer, les:

Top 6 S & P 500 Leveraged ETFs. ) Problemet er at leverede ETF alltid kommer med høye utgifter. Den gjennomsnittlige utgiftskvoten på en ETF er 0,46%. Den gjennomsnittlige utgiftskvoten på en leveranseført ETF er 0. 89%. Dette vil kutte inn i fortjenesten og forverre tapene dine. Også den 3x potensielle avkastningen er daglig - ikke årlig - og det er før avgifter og utgifter. Hvis du ser på leverede ETFer som har utført dårlig i to år eller mer, har nesten alle dekket avskrivninger på mer enn 95%. Dette er forferdelig og bør unngås for enhver pris. Leveraged ETFs er for erfarne forhandlere og investorer som har en god ide om hvor en indeks, vare eller valuta vil bli ledet i nær fremtid. (For mer, se: Leveraged ETFs: Er de rett for deg? )

Andre investeringsdoser

En av de beste investeringene du kan gjøre: høyskole. Hvis du er i 20-årene, og du ikke har gått på college, er dette ikke det du vil høre: En høyskole grad er verdifull.Hvis du er bekymret for kostnadene, så gå til en felleskole for de første to årene. Du kan jobbe samtidig for å spare penger for når du overfører. Også, college kurs er veldig forskjellig fra videregående klasser. På college er du ikke tvunget til å ta et bredt spekter av klasser. I stedet tar du kurs du er interessert i, noe som gjør læring fornøyelig. Det fører også til spesialisering i et bestemt område, noe som øker verdien på arbeidsplassen, særlig siden høyt kvalifiserte arbeidstakere er mer etterspurt i dag enn de har vært i fortiden. Det samme kan ikke sies for lavt kvalifiserte arbeidere. (For mer, se: 6 måter å finansiere en høyskoleutdanning. )

Begynn å lagre for pensjon så tidlig som mulig. For skattefrie uttak i fremtiden, se på en Roth IRA. For å trekke tilbake må du ha eid Roth IRA i minst fem år og være 59. 5 år gammel.

Det er en annen enkel hemmelighet å bygge rikdom som er svært effektiv og risikofri. Spar 10% av hver lønnssjekk du tjener. Du må betale deg selv før noen andre, inkludert forsikringsselskaper, verktøyselskaper og så videre. Hvis du følger denne tilnærmingen konsekvent, vil din rikdom bygge opp med en overraskende hastighet. Det høres ikke ut som mye, men det legges opp fort. La oss si at du er 27 år gammel, og din to-ukers lønnssjekk er ca $ 1, 350. Det er en innskudd på $ 135 i besparelsene hver annen uke, som er $ 270 i måneden og $ 3, 240 per år. Enhver 20-noe i sitt rette sinn ville ta en garantert avkastning på $ 3, 240 per år. (For relatert lesing, se:

Hvilke økonomiske faktorer påvirker sparingskontopriser?

) Bunnlinjen Vi lever for øyeblikket i et farlig økonomisk miljø. Men hvis du implementerer dollarkostnad i gjennomsnitt mens du tildeler hoveddelen av kapitalen til en DRIP med store cap / resistente aksjer og resten (ca 10%) til småkapitalbeholdninger, vil du sterkt redusere risikoen samtidig som du tillater potensialet for imponerende langsiktig avkastning. REIT er også en god måte å investere i fast eiendom uten hodepine. Unngå margin og leverede ETFer. Begynn å sette penger bort tidlig for pensjonering med en Roth IRA. Og begynn å spare minst 10% av hver lønnssjekk. (For mer les: Pensjonsplanlegging for 30-Somethings. )

Dan Moskowitz har ingen stillinger i AAPL, NFLX eller TSLA.