Tradisjonelt belaste finansielle rådgivende firmaer klienter via en eiendel under ledelsesmodell. Med denne avgiftsstrukturen fokuserte firmaene hovedsakelig på investeringsstyring og tilbød økonomisk planlegging som en gratis tilleggstjeneste.

Men AUM-avgiftsstrukturen har problemer som blir tydeligere som rådgivere begynner å målrette mot neste generasjon potensielle kunder. Medlemmer av Gen X og Gen Y har ikke alltid store hauger av eiendeler og er derfor ikke lønnsomme for rådgivende firmaer. Disse kundene har først og fremst behov for økonomisk planlegging, med investeringsstyring en lavere prioritet, bare fordi disse menneskene har mindre penger å investere.

Noen økonomiske planleggere har flyttet seg fra AUM-modellen og byttet til en timebasert avgiftsstruktur, men dette kommer også med problemer. Rådgivere som arbeider hver time krever et massivt klientbasseng for at deres bedrifter skal være lønnsomme, og disse rådgiverne må direkte handle sin tid for dollar. Dette kan gjøre det vanskelig for en bedrift å skalere og vokse på en overkommelig måte. (For mer, se: Små RIA: Hvordan nivåer spillfeltet. )

Hvis disse gebyrstrukturen ikke virker for yngre kunder, hva skjer?

Den nyeste måten å belaste kunder på, ser firmaer som tilbyr finansielle planleggingstjenester for en månedlig avgift, i form av en mobiltelefonregning eller et treningsmedlemskap. Rådgivende firmaer som arbeider under denne strukturen, er i utgangspunktet på beholder og de sender en månedlig regning for sine tjenester. De legger også fokus på omfattende finansiell planlegging, og noen tilbyr investeringsstyring som en ekstra tjeneste for en egen avgift. (For mer, se: Hva er forskjellen mellom fee- og kommisjon-baserte finansielle rådgivere? )

Rimelig, tilgjengelig

"Det er en smart avgiftsstruktur av to grunner", sier finansiell planlegger Scott Frank of Stone Steps Financial, som spesialiserer seg på Gen X og Gen Y klienter og bruker en månedlig abonnementsmodell for å betjene denne demografiske.

"For det første er en månedlig avgift rimelig og tilgjengelig. Hvis du har råd til ditt månedlige Crossfit- eller Pilates-medlemskap, kan du også ha råd til min avgift. For det andre er det viktigste alternativet til et abonnementsmedlemskap timeplanlegging. vil ha klienter til å tenke, "Er dette en $ 200-samtale?" når noe kommer opp i deres økonomiske liv. Og noe kommer alltid opp. Ved å betale månedlig avgift, er jeg på sitt lag og de kan ringe meg når de har en penger spørsmål. " (For mer, se: 5 Must-Read Blogs for Financial Advisors. )

Daniel Wrenne of Wrenne Financial Planning er enig i at abonnementsmodellen hjelper kundene til å være mer villige til å komme og snakke med ham i stedet for venter til de føler at de har et stort problem for å rettferdiggjøre en heftig avgift i bytte for en telefonsamtale."Det incentivizes [dem] å følge opp med oss," sa han. Wrenne legger til at den månedlige avgiften bidrar til å spre ut kostnadene for kundene, og lading på denne måten fjerner noen interessekonflikter som er iboende med AUM-modellen.

Et forhold, ikke bare en transaksjon

Andre planleggere påpeker verdien av et månedlig abonnement ligger i evnen til å fokusere på forholdet til klienten, i stedet for å bare fokusere på hvor mange eiendeler de har eller hvor mange timer av arbeid de kan rack opp.

"Det skaper en følelse av tillit, jeg er noen som vil være med dem når deres liv utvikler seg, og de må ta de beste avgjørelsene de kan for seg selv og deres familier," sa Cristina Guglielmetti, president for fremtidig perfekt planlegging . "Det gir en lett forståelig mekanisme for klienter. De vil bare ha deg tilgjengelig når de har spørsmål." (For mer, se: Hvorfor Robo-Advisors må vokse. )

Pam Horack, CFP og grunnlegger av Pathfinder Planning, sa at en abonnementsmodell åpner dørene for mer tilknytning til kunder - og de setter pris på det. "Jeg vet at klientene mine betaler meg hver måned, så jeg innlemmer minst to månedlige berøringspunkter, ofte mer, inn i min servicestruktur," sa hun. "Dette tillater oss å føle seg tilkoblet med mer enn bare en betaling. Ingen ønsker å betale en regning hver måned og ikke motta service. "

Bunnlinjen

For rådgivere som ønsker å bytte fra en AUM- eller timemodell, kan det månedlige abonnementet tilby et levedyktig alternativ, bidrar til å gjøre yngre kunder mer lønnsomme for finansielle rådgivende firmaer. "Det er en måte å tappe inn på Gen X og Gen Y-markedet, sier Michael Solari fra Solari Financial Planning." De fleste rådgivere vil kreve et aktivumminimum som betyr at de leter etter folk som allerede har rikdom. Jeg vil jobbe med enkeltpersoner og familie som har pott ential og hjelpe dem med å bygge rikdom. " (For mer, se: Hvordan bygge en finansplan for Gen X, Y Clients. )