Relativ styrke markerer ytelsen til en indeks eller sikkerhet i forhold til en annen indeks eller sikkerhet, eller seg selv i en tidligere tidsramme. Dette kan brukes på mange måter for å analysere ledende og forsinkende indikatorer, finne de beste tider for å utføre stillinger og identifisere bullish og bearish divergenser som genererer lav risikohandel og investeringsmuligheter. (Se mer i: Les markedstendenser med konvergens-divergensanalyse ).

Mange teknikere måler relativ styrke ved bare å sammenligne prosentvis endring over tid. For eksempel øker S & P 500 5% i en seks måneder mens General Motors (GM GMGeneral Motors Co42. 34-0. 61% Laget med Highstock 4. 2. 6 ), en indeks komponent, stiger 8%. GM er relativt sterkere, noe som betyr en leder innenfor indeksen. I mellomtiden øker indekskomponenten Ford Motor Co (F) bare 3% i samme periode, og identifiserer den som en laggard sammenlignet med indeksen, konkurransen og bilindustrien i USA. (For relatert lesing, se: Kjøp høyt og selg lavt med relativ styrke ).

Bruk relative styrke-skanninger for å identifisere de sterkeste og svakeste medlemmene i en markedsgruppe, med utgangen som gir utgangspunkt for videre analyse. En skanningsteknikk tar dagens pris, fordeler seg med 200 dagers EMA og multipliseres med 100. Denne beregningen - (100/1998 EMA) * 100 - skaper et rangeringssystem som kan sorteres høyest til laveste verdi. (Les mer: Lær hvordan Trade Management fungerer med 200-dagers EMA ).

Samle kortere tidsrammeinformasjon ved å bruke 50 dagers EMA i stedet for 200 dagers EMA, med tanke på at utgangen vil vise større variasjoner i dag til dag som introduserer støy og falske signaler. (Du kan lære mer i: Strategier og applikasjoner bak 50-dagers EMA ). Velg tidsramme klokt fordi verdipapirer kan vise styrke i en tidsramme og svakhet i en annen. Som en generell regel, bruk skanninger for å identifisere langsiktige ledere og laggards; Deretter skal du bruke andre relative styrkemålinger for å identifisere dagens forhold og finne lav risikooppføringstiming.

Prosentandel gevinster / tap

Prosentandeler gir scalpers og daghandlere en enorm mengde handlingsdata i en typisk økt. (Se: Topp Tekniske Indikatorer For En Scalping Trading Strategy ). Sammenligne ytelsen i S & P 500, Nasdaq 100 og Russell 2000-indeksene i den første timen, oppdatere den informasjonen som dagen utvikler seg. Persistens i ledende eller forsinkende oppførsel i morgenmøtet forutser at relasjonene vil fortsette i nærheten, og legger pålitelighet til retningsbestemte spill gjennom futures eller midler, samt i aksjer som korrelerer med disse indeksene.

Denne prosentvise endringsanalysen fungerer også i lengre tidsrammer, og bestemmer hvilke indekser og sektorer som fører aksjemarkedene høyere eller lavere. Fokuser på utviklingen av prosentvis endring over tid, i stedet for å ta et øyeblikksbilde av historisk prestasjon og deretter ekstrapolere fremtidig handling. Vær oppmerksom på at analytikerrangeringer gjør mye av dette arbeidet for deg, selv om deres data kan være fokusert på omsetning og EPS-vekst i stedet for ren prishandling.

Stokastikkoscillatoren

Stokastikk måler pris pr. Aktivitet, som identifiserer skjult relativ styrke og svakhet, samtidig som man definerer overkjøpte og oversolgte nivåer. Dette tekniske verktøyet skinner når man ser etter markedsadferd som utfolder seg i kjøp og salg av sykluser, og kan nøyaktig forutsi når disse syklusene vil flippe over, lede lederskap fra okser til bjørn og omvendt. Enda bedre, det virker like bra i alle tidsrammer fra ukentlig til intradaganalyse, noe som gjør den uunnværlig for markedstiming. (For mer, se: Bruk ukentlig stokastikk til tidsmarkedet effektivt ).

Det er også fleksibelt, og støtter et bredt utvalg av tekniske innstillinger som fremkaller nøyaktig timinginformasjon. Stokastikkinnstillingen (14, 7, 3) er perfekt for markedsdeltakere som arbeider med indikatoren for første gang. Skift dette ned til (5, 3, 3) etter å ha blitt komfortabel med tolkningen, fordi denne raskere innstillingen vil fremkalle raskere kjøp og salg av signaler mens du holder støy på lave nivåer. (Les: Velg de riktige innstillingene på din stokastiske oscillator ).

De mest pålitelige stochastikk-kjøps- og selgesignalene kommer etter at indikatoren klatrer over den overkjøpte linjen eller dumper under oversolgt linje og krysser deretter over, og går mot midtpunktet av panelet. Ekstra innsats er nødvendig når du bruker hurtige innstillinger som er utsatt for whipsaws og falske avlesninger. Tregere innstillinger vil redusere falske avlesninger, men forsinker kjøp eller salgssignaler, så ta deg tid til å velge riktig balanse for din nåværende handelsplan.

SPDR Trust (SPY SPYSPDR S & P500 ETF Trust Units258. 45 + 0. 33% Lagd med Highstock 4. 2. 6 ) oscillerer mellom flere samlinger og salg av mellom oktober 2014 og april 2015. Åtte av de elleve handelssignalene utløst av stokastikkinnstillingen (5, 3, 3, 3, 3) i løpet av denne perioden sporer retningen for etterfølgende prissvingninger mens trekking av falske avlesninger utløses tre ganger. Innstillingen (14, 7, 3) utgjør bare fire signaler i samme periode, men alle sparer pålitelig prisbevegelse.

Wilder RSI

Wilder's RSI, introdusert av J. Wells Wilder Jr. i sin 1978-bok, "New Concepts In Technical Trading Systems", fungerer også som en overkjøpt oversold-indikator, men viser bare en enkelt linje. Indikatorens plassering i panelet peker på relativ styrke eller svakhet avhengig av sted, med 50% nivå som indikerer nøytralt markedsmoment. Dette er i kontrast til Stokastikk, hvor midtpanelhandling peker mot retning, men måler ikke styrke.

Den hakkede signallinjen produsert av den opprinnelige beregningen undergraver indikatorens brukbarhet, selv med langsiktige innstillinger, til overkjøpte eller oversolgte nivåer krysses.Mange teknikere overvinne dette underskuddet ved å legge til et utjevnings gjennomsnitt som sterkt senker potensialet for falske signaler. Mange kartleggingsprogrammer, inkludert Wordens TC2000, gjør det enkelt å legge til denne ekstraverdien.

Powershares QQQ Trust (QQQ QQQPwrsh QQQ SerI153. 27 + 0. 96% Lagd med Highstock 4. 2. 6 ) oscillerer mellom flere samlinger og salg av mellom oktober 2014 og april 2015 . Fem av de seks handelssignalene utløst av en 7-dagers Wilder RSI i denne perioden justeres med etterfølgende pris svinger mens du uttaler en falsk lesing bare en gang. En 14 dagers innstilling utløser bare 3 signaler i samme periode, med alle dem nøyaktig sporing av prisretning.

Relativ posisjonering

Dow Theory tilbyr en kraftig tilnærming til relativ styrkeanalyse som overses av mange handelsmenn og markedstimerere. Charles Dow identifiserte trender gjennom sekvensen av høyere høyder, lavere høyder, høyere nedgang og lavere nedgang på industrielle og transport gjennomsnitt. Moderne handelsmenn kan måle relativ styrke på en lignende måte, sammenligne høy lavprogresjon mellom flere indekser, eller mellom en sikkerhets- og underliggende indeks eller valutahandel.

Ukentlige diagrammer av iShares US Home Construction ETF (ITB ITBiSh US Hjem Cns39. 09 + 0. 21% Laget med Highstock 4. 2. 6 ) og fondskomponent Beazer Homes (BZH < BZHBeazer Homes USA Inc20. 62-0. 67% Laget med Highstock 4. 2. 6 ) måler relativstyrke relasjoner over en 4 års periode. Begge instrumentene slår seg gjennom en rekke høyere høyder og høyere nedgang mellom 2011 og andre halvår 2014, i en bullish konvergens som bekrefter en sektoropptrinn. Sikkerheten avviger fra fondet inn i andre kvartal 2015, og skriver ut lavere høyder og lavere nedgang, mens fondet skriver høyere høyder og høyere nedgang, noe som indikerer relativ svakhet i forhold til fondet og den brede boligsektoren. Bunnlinje

Relative styrkeindikatorer måler ytelse mellom lignende instrumenter og avdekker muligheter som kan oversette til pålitelig fortjeneste. Den mest effektive relativstyrkeanalysen kommer når man ser på en sikkerhet eller et marked fra mange vinkler, overvinne feilene og kjennskapene til en enkelt matematisk visning.