Når det gjelder trygdeordninger, må finansrådgivere forstå skattemessige konsekvenser og være i stand til å gi råd til sine kunder i henhold til dette.

Kombinert inntekt

På føderalt nivå er beskatning av trygdeordninger basert på noe som kalles kombinert inntekt. Dette beregnes som kundens justerte bruttoinntekt (AGI) pluss eventuelle ikke skattepliktige renter pluss halvparten av klientens trygdeytelse. (For mer, se: Slik navigerer du trygt med kundene dine .)

Kunder som tjener en betydelig andel av kommunale obligasjoner, som generelt er skattefritakede for føderale formål, vil bli "straffet" i denne beregningen. Sikkert enhver beslutning i form av brukers bruk av obligasjoner bør gjøres i den generelle sammenhengen av deres situasjon og ikke bare basert på deres innvirkning på beskatning av trygdeordninger. For eksempel har et klientpar følgende situasjon:

• Deres samlede trygdeytelser er $ 25 000
• Deres AGI fra selvangivelsen er $ 36 000
• De mottok $ 10 000 i skattefritatt inntekt.

Deres samlede inntekter for å bestemme skatteplikten til deres trygdeordninger er:

Halvparten av deres trygdeordninger (50% av $ 25 000) $ 12, 500

+ AGI $ 36 000

+ Skatt unntatt inntekt $ 10 000

Kombinert inntekt $ 58, 500

Dette ville sette dem i området hvor opptil 85% av deres fordel kunne bli beskattet, som omtalt i neste avsnitt. (For mer, se: Hvordan giftede par kan maksimere sosial sikkerhet .)

Federal Skatter

Formelen for å avgjøre om og i hvilken grad kundens sosiale ytelser vil bli gjenstand for føderal inntektsskatt er som følger:

• For individuelle filers med kombinert inntekt mellom $ 25 000 og $ 34 000 for 2016, vil inntil 50% av deres trygdeytelse bli gjenstand for inntektsskatt.
• For individuelle filers med kombinert inntekt på over $ 34 000 vil opptil 85% av deres trygdeytelse bli gjenstand for inntektsskatt.
• For felles filers med kombinert inntekt mellom $ 32 000 og $ 44 000 vil inntil 50% av deres trygdeytelse bli gjenstand for inntektsskatt.
• For individuelle filers med kombinert inntekt på over $ 44 000 vil opptil 85% av deres trygdeytelse bli gjenstand for inntektsskatt.

I intet tilfelle vil mer enn 85% av personens trygdeytelse være underlagt føderale inntektsskatt. Disse grensene er på plass for alle som tegner en trygdepenger, uansett alder. (For relatert lesing, se: Tips om forsinkelse av trygdeordninger. )

Statens inntektsskatt

De fleste stater betaler ikke trygdeordninger, men 13 stater gjør.Reglene og unntakene varierer mye over denne gruppen. Finansrådgivere med klienter i disse landene kan gi dem passende råd. Disse tilstandene er:

• Colorado
• Connecticut
• Kansas
• Minnesota
• Missouri
• Montana
• Nebraska
• New Mexico
• North Dakota
• Rhode Island
• Utah
• Vermont
• Vest-Virginia

Arbeids- og sosialsikkerhetsavgift

Arbeid i pensjon er mer og mer vanlig for noen grunner. Mange pensjonister søker mental stimulering av fullt eller deltidsarbeid. Noen trenger inntektene. Andre ønsker å starte den encore karrieren som har lite eller ingenting å gjøre med sin karriere i løpet av sine arbeidsår. I noen tilfeller vil folk pensjonere seg og deretter komme tilbake til arbeid, enten uten kjedsomhet eller økonomisk nødvendighet. Uansett årsak, hvis kundene dine tegner en ytelse for trygdeordninger og jobber, er det viktig at de forstår skatteimplikasjonene. (For mer, se: Nedgangen på arbeid under pensjonering .)

Eventuelle penger opptjent fra lønn eller egenkapitalinntekt er underlagt samme inntektsskatt som når klienten jobbet før pensjonering. De vil bli gjenstand for eventuelle tilbakeholdelser som gjelder basert på deres inntekt for føderale eller statlige inntektsskatter, så vel som tilbakeholdninger for trygdeordninger og Medicare. I tillegg, som omtalt i det forrige avsnittet, kan din trygdeavgift være gjenstand for inntektsskatt avhengig av inntektsnivået ditt.

For de som ikke har nådd sin full pensjonsalder (FRA), som er 66 for de som ble født før 1960, kunne arbeidsinntektene over terskelen hvert år av Social Security Administration føre til en reduksjon av deres fordeler for det året. For 2016 er inntektstærskelen $ 15, 720. Eventuell fortjeneste over dette nivået vil resultere i en reduksjon av din fordel med en dollar for hver to dollar med inntektsfortjeneste. (For mer, se: Hvordan rådgivere kan administrere utviklingspensjonering .)

I året som ytelsesmottakeren vil nå sin FRA, går terskelen til $ 41, 880 av arbeidsinntekt og fordelerreduksjonen $ 1 for hver $ 3 opptjent over grensen. Når mottakeren når sin FRA, går grensen på arbeidsinntekt bort. Hvis kunden din har sin fordel redusert på grunn av å tjene for mye inntekt for å jobbe, vil de få pengene tilbake via en økt fordel når de når FRA, slik at pengene ikke går tapt.

Fordel Gjør over

Hvis du legger til fordel for deg, og da har du forandret deg, har du en levetid "overtak" som kalles tilbaketrekking av søknad - hvis du innen 12 måneder etter at du begynner din fordel, bestemmer deg for at du vil slutte å motta din fordel. For å gjøre dette må du betale tilbake alle fordelene, inkludert de som er mottatt av familiemedlemmer, basert på inntektsfortegnelsen. Dine fordeler vil stoppe, og du kan gjenoppta dem på et senere tidspunkt. (For mer, se: Sosial sikkerhet File og Suspend Claiming Strategy slutter: Nå hva? )

Hvis du allerede er kvalifisert for Medicare, har du muligheter for dekning.Hvis du bestemmer deg etter 12-månedersvinduet, er det eneste andre alternativet å vente til du kommer til FRA og suspendere din fordel. Vær oppmerksom på at med endringene i personvernreglene vil de suspensjonerende fordelene etter 30. april 2016 ikke lenger kunne suspendere tilbakevirkende ytelser, og ingen andre vil kunne trekke en fordel basert på inntektsfortegnelsen dersom du suspenderer fordelene dine .

Skattehensyn

En av hensynene til en klient for å bestemme når de skal ta fordelene, er skatteimplikasjonene. Dette gjelder spesielt for klienter som kan vurdere å ta fordelene sine før 70 år og hvem vil ha betydelig annen inntekt.

Bunnlinjen

Virkningen av skatt på ytelser i forbindelse med trygdeordninger misforstås av mange mottakere. Det finnes en rekke økonomiske planleggingsmuligheter her. Finansielle rådgivere kan spille en nøkkelrolle i å hjelpe kundene med å få dette til fordelene som krever avgjørelse, og kan hjelpe dem med å håndtere sin skatteplikt når fordelene påbegynnes. (For mer, se: Endringer i sosial sikkerhet for 2016 .)