Robo-rådgiverplattformen er en stor forstyrrelse i den finansielle rådgivende verden. Disse elektroniske tjenestene tilbyr automatisert, algoritmbasert porteføljestyring råd for lavere avgifter og bro over gapet mellom do-it-yourself finansiell planlegging og full service finansielle rådgivere. Den nyeste aktøren i robo-rådgiverarenaen er et produkt fra lavprisindeks pioner The Vanguard Group.

Vanguard Personal Advisor Services er rettet mot en neglisjert nisje i robo-rådgiververdenen: The Baby Boomer. Dette segmentet av markedet, født mellom 1946 og 1964, har stor formue. Men en del av denne demografien har blitt stengt ut fra den typiske pengeforvalteren som belaster et gebyr på opptil 1% av de forvaltede kapitalene (AUM), og krever ofte minst $ 500 000 til $ 1 million i eiendeler bare for å gå gjennom døren . (For mer, se: Veiledere skal utvikle seg i 2015 og utover .)

Ifølge Forrester Researchs Bill Doyle er Vanguard Personal Advisor Services satt til å forandre rådgivningsverdenen ved å tilby tilpasset økonomisk råd til en lavere pris til millioner av mennesker med lavere kontosaldoer. (For mer, se: Hvem vinner med Robo-Advisors? Alle? )

Hva handler det om?

Vanguard hevder at det vil legge til et personlig preg for robo-rådgiverlandskapet. Ifølge sitt nettsted, dette nye robo-rådgiverproduktet "[kombinerer] den personlige oppmerksomheten til en rådgiver med kraftig teknologi - alt til en lav pris. "(For mer, se: Robo-rådgivere og en menneskelig berøring: bedre sammen? )

Klienter møtes med en investeringsprofessor for å kartlegge fremtidige mål - som kan omfatte å investere i pensjon, økonomisk styring, styring av et hekseegg mens du går i pensjon, og / eller spare på college - og skape en investering planlegger å møte disse målene. (For relatert lesing, se: Best Savings Priority: Pensjon vs. College Fund .)

Klient-rådgiverforholdet er salgsargumentet til denne robo-rådgiverplattformen. Vanguard lover å tilpasse den finansielle planen og hjelpe deg med å administrere dine investeringer nå og gjennom pensjonering. Det nødvendige minimumsbeløpet på $ 50 000 for å delta er godt under de sammenlignbare programmene til mange finansielle rådgivende firmaer. (For relatert lesing, se: Hvordan Finansielle rådgivere kan justere til Robo-Advisors .)

Hvordan virker det?

Vanguard har satt inn en lett-å-følge trinnvis prosess for å komme i gang:

1. Møt med en rådgiver personlig eller telefon / telekonferanse.
2. Diskuter personlig økonomisk situasjon og mål.
3. Lag personlig og tilpasset finansplan.
4. Sett planen til handling. (Ditt engasjement på dette punktet er opp til deg; Vanguard tillater deg så mye eller så lite input som du ønsker.)
5. Advisor overvåker og følger porteføljens fremgang og holder deg oppdatert.
6. Rebalance portefølje regelmessig.
7. Juster porteføljen som respons på livsendringer.

Fordeler

Det er rikelig med forskning som viser at investorer kan være deres egne verste fiender. Generelt er investorene underpresterende markedet på grunn av frykt, grådighet og andre atferdsbetingelser. Markedsaktørene blir redd når deres aksjeselskaper faller i verdi og kan selge på bunnen, bare for å vente til en gjenoppretting er godt på vei for å kjøpe tilbake. Vanguard sier at deres personlige rådgivere vil bidra til å hindre kunder i å gjøre kostbare investeringer feil og dermed spare penger. (For relatert lesing, se: Behavioral Finance: Nøkkelbegreper - Herd Behavior )

Vanguard presenterer et hypotetisk eksempel for å demonstrere mulige kostnadsbesparelser: En kunde med en portefølje på $ 250 000 ville spar $ 1, 725 ved hjelp av Vanguard Personal Advisor Services sammenlignet med bransjens gjennomsnitt for en administrert portefølje. I løpet av en 20-års periode, inkludert sammensatte avkastninger, foreslår Vanguard at du vil ende opp med $ 93, 011 mer i porteføljen din enn hvis du hadde gått den tradisjonelle rådgivende ruten. (For mer, se: Hvordan beregne du investeringsavkastningen. .)

Vanguards avgift på 0,3% av AUM ligger godt under bransjens gjennomsnitt, selv når de enkelte investeringsstyringsavgiftene er slått på. Generelt er Vanguards indeksfond og ETF-avgifter blant bransjens laveste. For eksempel har Vanguard Total World Stock ETF (VT VTVng Ttl Wrld St72. 71 + 0. 27% Laget med Highstock 4. 2. 6 ) et årlig utgiftsforhold på 0 . 17%. Det er også vanskelig å slå 0. 05% årlig avgift på Vanguard Total Stock Market Index Funds (VTSMX) admiral aksjer. (For mer, se: Indeksfond vs ETF: Hva er forskjellen? )

Det er en ekstra bonus for investorer med mer enn $ 500 000 investert i Vanguards personlige rådgivnings tjenester. Hver av disse rikere individer får sin egen personlige økonomiske rådgiver; de med mindre enn $ 500 000 blir assistert av et lag tilgjengelig gjennom et gratisnummer. (For relatert lesing, se: Tips for finansielle rådgivere med høy nettverdi .)

Vanguard hevder at med den rådgivende plattformen vil investorer tjene mer og betale lavere administrasjonsgebyr enn sammenlignbare tjenester. De vil gjøre dette ved å tjene som investorens "partner og mentor", som bidrar til å minimere skatt og veilede investoren i smarte strategier for uttaksstrategi. Firmaet fastslår at skatteplanleggingsstrategiene er verdt ca. 1,45% i nettoporteføljen. . Konkurranse

Mange rådgivere krever lavere avgifter og trakter investorernes dollar til en rekke lave kostnader. indeksfond, i tråd med deres risikoprofil. For eksempel er Wealthfront and Betterment blant de laveste avgiftsplattformene. Rikdomskostnader 0.25% på eiendeler over $ 10 000, mens Bedringskostnader mellom 0,15% og 0,35%, avhengig av AUM. Ingen av disse robo-rådgivere tilbyr tilgang til individuelle rådgivere. Charles Schwabs nylig lanserte intelligente porteføljer har ingen generell administrasjonsavgift og tjener penger på de underliggende fondets gebyrer. (For mer, se: Verden mot Forbedring.)

Personlig kapital er trolig den nærmeste konkurrenten til Vanguard-tilbudet. Personlig kapital utgjør en avgift på 0. 89% av AUM på den første $ 1 millioner, inkludert handelsutgifter. Firmaets salgsargument er at det tilpasser indeksinspirerte kurver av individuelle aksjer for hver investor, og det tilsier å gi investoren større mulighet for skattemessig høsting. (For mer, se:

Fordeler og ulemper ved årlig inntektsskatt. ) The Bottom Line

Endelig har investorer med moderate inntekter sjansen til å konkurrere med de rike for økonomisk rådgivning . Vanguard drar nytte av forbrukernes tillit til firmaet som en ledende industriselskap med lav avgift. Vanguard Personal Advisor Services hadde netto innstrømning på 7 milliarder dollar i mars 2015, og den hadde allerede 10 milliarder dollar fra firmaets eldre finansielle planleggingstjenester. Samlet sett er Vanguards inngang til den raskt voksende robo-rådgivende verden et eksempel på hvordan forbrukerne får nytte da konkurranse i finansrådgiverlandskapet intensiverer. (For mer, se:

Fremtiden for Robo-Advisors: Future Advisor .)