Victory Capital er en multi-boutique investeringsforvalter basert i Cleveland, Ohio. Victory Capital tilbyr en rekke investeringsalternativer, inkludert fond, separate administrerte kontoer og kollektive trusts. Selskapet eier for tiden ni ulike investeringsfranchiser, inkludert Newbridge Asset Management, Sycamore Capital og Munder Capital. Victory Capital er styrt av fire kjerneprinsipper: bygger tillit, respekterer autonomi, investerer personlig og skaper justering. Per 31. desember 2015 har Victory Capital over 33 milliarder dollar i forvaltningskapital (AUM). Fra et gjensidig fondsperspektiv tilbyr Victory over 25 forskjellige strategier, inkludert innenlandsk egenkapital, internasjonal egenkapital og renteinntekter.

Victory Select Fund

Victory Select Fund er et av firmaets nyeste midler, som ble lansert 31. desember 2013. Fondet, ledet av det erfarne teamet Lawrence Babin og Paulus Danskere ser ut til å ha en konsentrert portefølje med 20 til 30 store aksjer. Fondforvaltere veter stillinger gjennom en streng nøyaktighet screening prosess som primært er basert på grunnleggende analyse. Lederne ser etter å optimalisere porteføljen ved å minimere risiko samtidig som totalavkastningen maksimeres.

Med et år på sin bankkort hittil, ser fondet ut til å overgå S & P 500-referansen på lang sikt. Fondet har for tiden en årlig kostnadsandel på 1,15% og har toppbeholdninger som inkluderer H & R Block, Alfabet og Precision Castparts. Victory Select Fund er et utmerket valg for investorer som er på utkikk etter et storkapitalfond med en strategi for å velge aksjer av høy kvalitet.

Victory Sycamore Etablert Verdifond

Det bestpresterende Victory-fondet i mid-cap-aktivaklassen er Victory Sycamore Established Value Fund. Ledet av Sycamore sjefinvesteringsoffiser (GIO), Gary Miller, har fondet hatt en god utvikling siden begynnelsen i 2000. Fondet ser ut til å identifisere mid-cap-selskaper ved hjelp av en klassisk bottom-up-tilnærming. Kategorisert som en verdisikringsleder, benytter fondet elementer av relativ og dyp verdi for å utnytte ineffektivitetene som ligger i mid-cap-aktivaklassen. Porteføljeforvalterne velger selskaper som er økonomisk sterke, undervurderte og som viser tegn på grunnleggende vekst.

Sycamore Established Value Fund er det eneste Victory-fondet som Morningstar har vurdert 5 stjerner. På et tiårs gjennomsnitt har fondet gitt en avkastning på 9,2%, som er 1,68% bedre enn referanseindeksen. Sammen med denne utmerkelsen har fondet lavere risikometri med en beta på 0. 87 og en alfa på 2. 28. Investorer som ønsker et topputviklet mid-cap-fond, bør vurdere Victory Sycamore Established Value Fund.

Victory Sycamore Small Company Opportunity Fund

Som sin mid-cap-peer, er Victory Sycamore Small Company Opportunity Fund et av de mest effektive fondene i Victory's lineup. Også ledet av Miller og hans ledergruppe, investerer fondet i mindre kapitaliserte selskaper med målet om langsiktig vekst. Fondet bruker en bottom-up tilnærming til å velge undervurderte selskaper. Ledelsen ser ut til å finansiere aksjer som kan bli mispriced av markedet, hovedsakelig på grunn av midlertidige inntjeningsutfordringer eller negativ press. Fondet investerer i 90 til 100 beholdninger og har for tiden et kostnadsforhold på 1,31%.

Siden starten i 1999 har fondet overgått sitt referanseindeks i hver tidskategori. Morningstar har vurdert dette fondet 4 stjerner. Fondet har et 10-års årlig gjennomsnitt på 8,2%, noe som er 2,6% høyere enn referanseavkastningen på 5 57%. Ledelsen gjør også en utmerket jobb med å redusere risikoen, da fondets beta er 0. 91 og dets alfa er 2. 81. Investorer bør søke Sycamore-kompetanse i både mid- og småkapitalaktiva klasser, da begge fondene er utmerket i risikojustert ytelse.

Victory Trivalent International Fund - Kjernekapital

Victory Trivalent International Fund - Core Equity ser ut til å gi investorer langsiktig kapitalvekst gjennom å investere i internasjonale selskaper. Fondet drives av CIO for Trivalent, Dan LeVan, og hans team av senior porteføljeforvaltere. Trivalent bruker en kombinasjon av grunnleggende og kvantitativ analyse ved valg av aksjer for porteføljen. Fondforvaltere fokuserer på momentum og verdsettelser, med vekt på risikokontroller for å begrense eksponering av ulemper.

Fondet har overgått referanseindeksen siden etableringen i 2007. På et femårig gjennomsnitt ga fondet en avkastning på 3,3% mot referanseavkastningen på 1, 06%. Ledelsen har gjort en utmerket jobb med å begrense risikoen, da fondet var nede bare -2. 73% i ettårs gjennomsnittet sammenlignet med at referansenivået er nede -5. 66%. Denne strategien gir fonden en beta på 0,93 og en alfa på 2,99, noe som gir investorer bedre avkastning både på opp og ned. For en årlig utgift på 1,49% bør investorer som søker internasjonal eksponering se på dette fondet.

Victory INCORE Fund for Income

Det mest effektive rentefondet for Victory er INCORE-fondet for inntekter. Fondet fokuserer på å gi et høyt inntektsnivå med konsekvent bevaring av kapital. Fondet ble lansert i 1999 og ledet av INCOREs CIO, Heidi Adelman. Fondet investerer primært i amerikanske statspapirer og byråer, noe som gir investorer en relativt stabil avkastning på lang sikt. For tiden gir fondet en avkastning på 1,37%, som er i tråd med referanseindeksens avkastning.

Investorer som søker stabilitet, bør se på dette fondet. Fondet er vurdert til 4 stjerner av Morningstar og har overgått Barclays U. S. 1-5 års regjeringsindeks i hver tidsperiode. Over 10 års gjennomsnitt ga fondet en total avkastning på 3.65%, godt over avkastningen på 10-årige statsobligasjoner. Dette er også med betydelig mindre risiko, med en beta på 0,82 og en alfa på 0. 85. Investorer som ser etter et relativt stabilt fond med rent inntekt for en lav kostnad på 0. 96% bør undersøke INCORE Fund for Income.