a:

Alle 401 (k) uttak betraktes som inntekt og gjenstand for inntektsskatt, inkludert gevinster. Når du tar en for tidlig distribusjon - en uttak før alder 59. 5 fra en 401 (k), IRA eller annen skatteoppsigert pensjonskonto eller livrente - tilbaketrekkingen er også gjenstand for en ekstra 10% straffebeskatning fra Internal Revenue Service (IRS).

Når et 401 (k) lån blir en skattepliktig 401 (k) tilbaketrekking

Noen 401 (k) planer lar deg ta ut lån fra opptil 50% av din tilgjengelige saldo. Hvis du ikke kan betale tilbake hele saldoen på lånet innen fem år, anses det å være en tilbaketrekking og er gjenstand for inntektsskatt. Hvis du er under 59 år på den tiden, er den tidlige fordelen også underlagt 10% straffegebyr.

En annen forekomst der et 401 (k) lån blir en skattepliktig 401 (k) tilbaketrekking er hvis du ikke kan betale tilbake gjenværende saldo på lånet ved opphør.

Unntak til ekstra 10% straffebeskatning

Mens alle 401 (k) utdelinger er gjenstand for inntektsskatt, er det flere unntak fra den ekstra 10% straffebeskatningen.

For eksempel, hvis mengden av uopptjente medisinske utgifter er mer enn 10% av den justerte bruttoinntekten din (7,5% hvis du er 65 år eller eldre), og du tar en utdeling fra 401 (k) for å dekke disse medisinske utgiftene, da IRS unngår deg fra å måtte betale ekstra 10% skatt.

Når du tar et lån fra din 401 (k) for medisinske utgifter, åpner du en egen kontokonto for å deponere uttaket og foreta medisinske utbetalinger. Ved å holde en detaljert papirspor for bruk av dine 401 (k) midler, kan du være klar i tilfelle en IRS-revisjon.