Forex-handelshandlere feiler ofte kortsiktige konsolideringer for områder. Når de går for å lage en rekkehandler, oppdager de at konsolideringen ikke var et langsiktig utvalg, men snarere en kortsiktig konsolidering som teknisk syntes å være en rekkevidde. Rangene forekommer hele tiden, og når en rekkehandler visuelt kan se rekkevidden, antar de ofte at det vil fortsette. Dette resulterer ofte i frustrasjon og tap av handler. Det er imidlertid en måte å isolere valutapar på, som er mer sannsynlig å holde seg bundet og dermed mer sannsynlig å produsere lønnsomme handler fra en strategisk strategi. Ved å faktisk unngå valutapar som involverer amerikanske dollar (USD) og ser på sentralbankrenter for ulike land (valutaer), kan en investor identifisere disse parene.

Den amerikanske dollaren er en trendende valuta Siden mange av de globale transaksjonene foregår i amerikanske dollar, blir valutapar som involverer dollaren utsatt for en trendende bias, i motsetning til en rekkevidde partiskhet. Mens intervaller forekommer i par som inneholder dollar, handler disse parene med en varierende strategi på lang sikt ikke like effektiv som handelspar som ikke inneholder dollar. Hvis du ser på store valutapar som involverer dollar i løpet av 2009, vil du se at nesten alle disse parene hadde definerte trender. Disse parene inkluderer EUR / USD, USD / JPY, USD / CHF, USD / CAD og AUD / USD. Disse parene beveget seg ikke i rette linjer i en retning, men det er åpenbart at noen områder som oppstod ikke vare lenge. Dessverre er ikke-U. S. dollar-regelen er ikke 100% nøyaktig, da GBP / USD holdt relativt godt innenfor en rekkevidde gjennom de siste seks månedene av 2009. (For en primer på valutahandel, se vår omfattende Forex-veiledning .)

Men la oss se på det mest populære valutaparet, EUR / USD. Mange handelsfolk vil handle dette paret med en hvilken som helst strategi rett og slett fordi det gjør mest volum, men det er ikke det beste paret for rekkeviddehandel som det kan ses i figur 1.

Figur 1: EUR / USD Daglig diagram

Kilde : Forexard

I sammenheng, ser vi på kryssvalutapar, ser vi mer av en tilbøyelighet til å holde seg innenfor en rekkevidde. Noen områder er svært volatile, mens andre er mer kontrollerte. Hvis vi ser på 2009 for par som EUR / JPY, GBP / JPY, GBP / CHF, AUD / NZD, ser vi mer varierte miljøer. EUR / CHF (figur 2) er et godt eksempel: mens det opplevde volatilitet sammen med andre valutapar mot slutten av 2008 i finanskrisen, stabiliserte den seg og holdt innenfor et 450 pip-område for de siste åtte månedene av 2009.

Figur 2: EUR / CHF Daglig Diagram

Kilde: Forexyard

En samlet trending i par som inneholder U.S. dollar svekker sannsynligheten for lønnsomme, avgrensede handler på alle tidsrammer. Mens et par som generelt ikke trender sterkt, øker sannsynligheten for at strategier blir vellykkede på alle tidspunkter.

Selvfølgelig er dette ikke 100% nøyaktig. Noen par som inneholder dollar vil bli avgrenset for lange perioder, og et kryssvalutepar kan også fungere i lang tid. Derfor må vi filtrere gjennom hvilke kryssvaluta-par som er best for rekkeviddehandel. Å se på langsiktige diagrammer er en måte å gjøre dette på. En annen er å se på rentedifferanser.

Renteforskjeller påvirker volatilitet I handel med handel er det svært flyktige par som ikke trender, men som har bevegelser som er uregelmessige og uforholdsmessige til tidligere trekk. Så er det par som beveger seg mer rytmisk. Rentedifferansen mellom to land (valutaer) kan spille en stor rolle for å bestemme disse bevegelsene. I desember 2009 hadde Reserve Bank of Australia renten på 3. 75%, mens Bank of Japan hadde renten på 0. 10%, en 3. 65% rentedifferanse. AUD / JPY hadde et gjennomsnittlig (14 ukers) sant utvalg på 338 pips. Hvis vi sammenligner Australia (AUD) til New Zealand (NZD), som hadde renten på 2, 5%, bare en 1% differensial, var gjennomsnittlig sant utvalg (14 uker) for AUD / NZD 230 pips i desember 2009.

Vi kan også se på andre eksempler, som GBP / JPY, som i desember 2009 hadde en gjennomsnittlig ukentlig (14) ekte rekkevidde på 560 pips. Rentedifferansen på disse valutaene er 0. 40% (GBP = 0, 50% og JPY = 0, 10%). Det er andre faktorer som påvirker volatiliteten, men rentedifferansen mellom valutapar er definitivt en å se på.

Ikke bare se på rentedifferanser på et tidspunkt, men heller forholdet over tid. Mens renten på GBP / JPY var bare 0. 40% i desember 2009, tilbake i 2007 var differansen 4,50% eller høyere. Derfor, historisk viser differensialet at dette er et flyktig par.

Plukk parene til Range Trade Til slutt må handelsfolk bestemme seg selv for hvilken type par de vil spåre handel. Vanligvis er par som ikke inneholder dollar, mer egnet for utvalgshandel. Par som har historisk lave rentedifferanser, er også egnet for utvalgshandel.

Langsiktig diagrammer gir oss en god ide om landets forhold over tid. Når vi vurderer et eksempel som er nevnt ovenfor, er EUR / CHF, det er logisk å anta at når vi vurderer hvordan disse landene er sammenknyttede, vil paret ikke bevege seg drastisk unntatt i ekstreme tilfeller. Det er ikke sannsynlig at eurosonen vil lide katastrofe uten at det påvirker CHF eller vice versa. USA og Australia er ikke like direkte knyttet, og kan bli utsatt for ulike geopolitiske hendelser, og dermed skape trender som landene kommer fram og trekker seg ut av faser av den økonomiske syklusen på forskjellige tidspunkter.

Bare fordi enkelte par har forutsetningene for en god handelskandidat, betyr ikke at paret vil handle innenfor en rekkevidde hele tiden. Riktig risikostyring og solid handelsstrategi må gjennomføres. Ved å isolere par som tilfredsstiller våre forutsetninger, står vi en større sjanse til å dra nytte av vår handelsmetodikk, fordi vi lager handel i valutapar som faktisk utfyller strategien. (Lær om noen riktige måter å håndtere risiko på Risikostyringsteknikker for aktive handlere .)

Bunnlinjen Vellykket handel i forexmarkedet innebærer mer enn bare visuelt å se et utvalg. Vi kan øke vår sjansene for lønnsomhet ved å isolere par som ikke har en tendens til å utvikle seg, ikke . nemlig ved å ekskludere par som inkluderer dollar. Fra kryssvaluta-parene kan vi se på langsiktige diagrammer for å se om de har trending, og deretter filtrere dette ved å se på forholdet mellom rentedifferansen. Høye rentedifferanser betyr generelt økt volatilitet. Kryssland som er høyt sammenknyttede, vil sannsynligvis redusere volatiliteten og gjøre valutaene mer sannsynlig å variere. Vi trenger fortsatt å ha en skikkelig rekkeviddehandelsstrategi, men ved å sette parene vi spekterer handel gjennom vår forutsetningsskjerm står vi bedre for å gjøre mer lønnsomme bransjer.

For ytterligere lesing, ta en titt på vår Forex Walkthrough .