Mange investorer analyserer aksjer basert på deres grunnleggende - for eksempel inntekter, verdsettelser eller bransjestrender - men grunnleggende faktorer reflekteres ikke alltid i markedsprisen. Teknisk analyse hjelper handelsmenn og investorer å navigere mellom gapet mellom egenverdi og markedspris ved hjelp av teknikker som statistisk analyse og atferdsøkonomi. De fleste investorer bruker både teknisk og grunnleggende analyse for å ta avgjørelser.

Velg riktig tilnærming

Det er to forskjellige måter å nærme seg teknisk analyse på: Den øverste ned-tilnærmingen og bottom-up-tilnærmingen. Ofte vil kortsiktige næringsdrivende ta en topp-ned-tilnærming, og langsiktige investorer vil ta en bottom-up-tilnærming.

• Top Down - Top-down tilnærmingen innebærer screening for aksjer som passer til visse tekniske kriterier. For eksempel kan en næringsdrivende være interessert i aksjer som brøt ut fra deres 50-dagers glidende gjennomsnitt som en kjøpsmulighet.
• Bottom Up - Bottom-up-tilnærmingen innebærer å analysere en aksje som synes fundamentalt interessant for potensielle inn- og utgangspunkter. For eksempel kan en investor finne en undervurdert aksje i en downtrend-bruk teknisk analyse for å identifisere et bestemt inngangspunkt når aksjene kan være bunnende ut.

I tillegg til disse overvejelsene, kan ulike typer handelsfolk foretrekke å bruke ulike former for teknisk analyse. Daghandlere kan bruke enkle trendlinjer og volumindikatorer til å ta avgjørelser, mens sving eller posisjonskjøpere kan foretrekke kartmønstre og tekniske indikatorer. Traders som utvikler automatiserte algoritmer, kan ha helt forskjellige krav som bruker en kombinasjon av volumindikatorer og tekniske indikatorer for å drive beslutningstaking.

Hvordan komme i gang

Det er fem kjernesteg for å komme i gang med teknisk analyse.

1. Identifiser en teknisk analyse strategi eller utvikle et handelssystem.
2. Identifiser omsettelige verdipapirer som passer med den tekniske strategien.
3. Finn den rette meglerkontoen for å utføre handler.
4. Velg et grensesnitt for å spore og overvåke bransjer.
5. Identifiser eventuelle andre programmer som kan være nødvendige for å implementere strategien.

La oss gå gjennom hvert av disse trinnene med et eksempel.

Identifisere en teknisk analyse strategi eller utvikle et handelssystem: Det første trinnet er å identifisere en strategi eller utvikle et handelssystem. En nybegynner kan for eksempel bestemme seg for å følge en glidende gjennomsnittsovergangsstrategi, hvor han eller hun vil spore to bevegelige gjennomsnitt (50 dag og 200 dag) på en bestemt aksjekursbevegelse. For denne strategien, hvis det kortsiktige 50-dagers glidende gjennomsnittet går over det langsiktige 200-dagers glidende gjennomsnittet, indikerer det en oppadgående prisutvikling og genererer et kjøpssignal.Det motsatte gjelder for et salgssignal.

Identifiser omsettelige verdipapirer som passer med den tekniske strategien: Ikke alle aksjer eller verdipapirer vil passe til ovennevnte strategi, som er ideell for svært flytende og volatile aksjer i stedet for illikvide eller stabile aksjer. Ulike aksjer eller kontrakter kan også kreve forskjellige parametervalg - i dette tilfellet varierer forskjell i dag som et 15-dagers og 50-dagers glidende gjennomsnitt.

Finn den rette meglerkontoen for å utføre handler: Få den riktige handelskontoen som støtter den valgte typen sikkerhet (for eksempel vanlig aksje, penny stock, futures, opsjoner, etc.). Den skal tilby den nødvendige funksjonaliteten for å spore og overvåke de valgte tekniske indikatorene, samtidig som kostnadene holdes lave for å unngå å spise i fortjeneste. For den ovennevnte strategien ville en grunnleggende konto med bevegelige gjennomsnitt på lysestikkdiagrammer fungere fint.

Velg et grensesnitt for å spore og overvåke bransjer: Traders kan kreve ulike nivåer av funksjonalitet, avhengig av deres strategi. For eksempel vil daghandlere kreve en marginkonto som gir tilgang til nivå II-sitater og markedsførerens synlighet. Men for vårt eksempel ovenfor kan en grunnleggende konto være å foretrekke som et lavere prisalternativ.

Identifiser eventuelle andre programmer som kan være nødvendige for å implementere strategien : Det kan være andre funksjoner som trengs for å maksimere ytelsen. Noen handlende kan kreve mobilvarsler eller tilgang til handel på farten, mens andre kan utnytte automatiserte handelssystemer til å utføre handler på deres vegne.

Traders bør vurdere alle disse og relaterte spørsmålene for å finne riktig passform for deres handelsbehov, samtidig som de sparer penger på kostnader.

[Det er mange strategier og tilnærminger til teknisk analyse som kan være best for deg. Hvis du vil fortsette å lære mer strategier og gå utover "å komme i gang" Investopedia Academys tekniske analysekurs er et flott sted å lære diagramanalyse og viktige indikatorer for å gjøre en grunnleggende start i en handlingsplan.]

Tips & Risikofaktorer

Handel kan være en utfordrende karriere for alle, noe som betyr at det er viktig å gjøre leksene dine utover de ovennevnte punktene. Noen andre viktige hensyn inkluderer:

• Forstå begrunnelsen og underliggende logikken bak teknisk analyse.
• Backtest trading strategier for å se hvordan de ville ha utført i fortiden.
• Øv handel med en demokonto før du forplikter til virkelig kapital.
• Vær oppmerksom på begrensningene i teknisk analyse for å unngå kostbare feil og overraskelser.
• Vær forsiktig og fleksibel om skalerbarhet og fremtidige krav.
• Prøv å evaluere egenskapene til handelskontoen ved å be om en gratis prøveperiode.
• Begynn liten i begynnelsen og utvide som oppbyggingsopplevelse.

The Bottom Line

Mange investorer utnytter både grunnleggende og teknisk analyse når de foretar investeringsbeslutninger, siden teknisk analyse bidrar til å fylle ut gapet i kunnskap. Ved å utvikle forståelse av teknisk analyse, kan handelsmenn og investorer forbedre sine langsiktige risikojusterte avkastninger, men det er viktig å forstå og øve disse teknikkene før de forplikter seg til virkelig kapital for å unngå kostbare feil.