Investorer og markedsanalytikere søker ofte ulike perspektiver for markedsanalyser av selskaper for å få et mer komplett bilde av selskapenes posisjoner og styrker innenfor sine bransjer. Et verktøy for grunnleggende analyser som går utover bare å undersøke finansielle beregninger som pris-til-bok-forholdet (P / B), er Michael Porters femforsvarsmodell.

Porter Five Forces Modell

AD:

Michael Porter utviklet Five Forces analysemetoden i 1979. Five Forces-modellen tar sikte på å undersøke fem sentrale konkurransekrefter innen en gitt bransje. Hovedstyrken undersøkt av Porters modell er nivået på konkurranse i en bransje. En person kan til og med argumentere for at Porters modell i hovedsak er en analyse av konkurranseevnen eller ikke-konkurranseevnen til en bransje. De andre fire kreftene som vurderes i Porter-modellen, påvirker alle nivået på konkurransen. De inkluderer trusselen om nye aktører til markedet, trusselen om forbrukere som velger erstatningsprodukter, forhandlingsmakten til leverandører i bransjen, og forhandlingsmakten til kjøpere eller forbrukere i bransjens markedsplass.

<299> Apple på markedsplassen fra et femperspektiv

Via sine Macintosh-maskiner og operativsystem, iPad, iPhone og andre produkter, Apple, Inc. (NASDAQ: AAPL

AAPLApple Inc174 25 + 1. 01% Laget med Highstock 4. 2. 6 ) har oppnådd stor suksess som et selskap til tross for å gå gjennom en rekke opp- og nedsykluser siden grunnleggelsen i 1976. I 2014 oppnådde Apple den bemerkelsesverdige forskjellen mellom å være det første amerikanske selskapet til å oppnå en markedsverdi på over 700 milliarder dollar. Apples suksess er i stor grad tilskrevet sin evne til å innovere og bringe unike produkter til markedet som har oppnådd betydelig merkevare lojalitet. Dens produktutvikling og markedsføringsstrategier viser en bevissthet om behovet for å håndtere de store markedskreftene som kan påvirke Apples markedsandel og lønnsomhet. - 5 -> En Five Forces-analyse av Apples posisjon i teknologisektoren viser industrikonkurranse og kjøpekraften til kjøpere som de to sterkeste markedskreftene som kan påvirke Apples lønnsomhet. Leverandørens forhandlingsmakt, trusselen om kjøpere som velger erstatningsprodukter og trusselen om nye aktører på markedet er alle svakere elementene blant de viktigste industrikrefter.

Industri Konkurranse

Konkurransenivået mellom de store selskapene som konkurrerer direkte med Apple i teknologisektoren er høy. Apple er i direkte konkurranse med selskaper som Google, Inc., Hewlett-Packard Company, Samsung Electronics Co., Ltd. og Amazon, Inc. Alle disse selskapene bruker betydelig kapital på forskning og utvikling (FoU) og markedsføring, akkurat som Apple. Dermed er konkurransekraften i bransjen sterk. En ting som gjør næringen så høy konkurransedyktig er den relativt lave omkostningskostnaden. Det krever ikke en betydelig investering for en forbruker å grøft Apples iPad for en Amazon Kindle eller annen nettbrett datamaskin. Truselen om konkurranse på markedet er et viktig hensyn til Apple, en har det primært gjennom kontinuerlig utvikling av nye og unike produkter for å øke og styrke markedsandeler.

Bargaining Power of Buyers

Elementet med lave omkostningskostnader omtalt ovenfor styrker kjøpekraften til kjøpere som en nøkkelkraft for Apple å vurdere. Det er i hovedsak to punkter for videre analyse innenfor denne kraften: den individuelle forhandlingsmakten til kjøpere og deres kollektive forhandlingsmakt. For Apple er individuelle forhandlingsmakt en svak kraft, siden tapet av en kunde representerer en ubetydelig mengde inntekter for Apple. Men den kollektive markedsforhandlingsmakten til kunder, er muligheten for massekundefeil hos en konkurrent en sterk kraft. Apple teller denne sterke kraften ved å fortsette å gjøre betydelige investeringer i FoU, slik at den kan fortsette å utvikle nye og unike produkter som Apple Pay og Apple Watch, og ved å bygge betydelig merkevare lojalitet. Apple har vært veldig vellykket på dette området av konkurranse, etablering av en stor kundebase som i utgangspunktet ikke ville vurdere å overgi sine iPhones til fordel for en annen smarttelefon konkurrent.

Trussel mot nye aktører på markedsplassen

Trusselen om en ny aktør på markedet som kan true Apples markedsandel er relativt lav. Dette skyldes hovedsakelig to faktorer: de ekstremt høye kostnadene ved å etablere et selskap i bransjen og de ekstra høye kostnadene ved å etablere merkenavn. Enhver ny aktør på markedet for personlig databehandling eller smarttelefoner trenger å ha en enorm mengde kapital bare for å bruke på FoU og produksjon for å utvikle og produsere sin egen produktportefølje før han aldri bringer sine produkter til markedet og begynner å generere inntekter. En slik aktør står overfor den allerede identifiserte sterke konkurransen i bransjen som eksisterer mellom Apple og sine store konkurrenter, som alle er store, veletablerte firmaer. Den sekundære utfordringen er å etablere merkevaregjenkjenning innen en bransje som allerede har flere selskaper, som Apple, Google og Amazon, med svært sterk merkevarekjenning.

Selv om det er mulig, kan noe nytt selskap, kanskje et kinesisk firma med økonomisk støtte fra regjeringen, eventuelt utfordre Apples posisjon i bransjen, for den nærmeste fremtid, er sannsynligheten for at en slik utfordrer oppstår ekstern. Ikke desto mindre er det viktig for Apple å fortsette å styrke sin konkurranseposisjon gjennom ny produktutvikling og bygge merkevare lojalitet for å plassere potensielle nytilkomne til industrien med en større konkurranse ulempe.

Forhandlingsmakt for leverandører

Leverandørens forhandlingsmakt er en relativt svak kraft i markedet for Apples produkter. Leverandørens forhandlingsposisjon svekkes av det høye antallet potensielle leverandører for Apple og den store mengden forsyning. Apple kan velge mellom et stort antall potensielle leverandører for komponentdeler for sine produkter. Industrier av sine deler leverandører, som produsenter av datamaskin prosessorer, er selv svært konkurransedyktige. Omstillingsprisen for Apple å bytte ut en leverandør til en annen er relativt lav og ikke en betydelig hindring. I tillegg er Apple en stor kunde for de fleste deler av leverandørene, og derfor er leverandørene svært motvillige i å risikere å miste. Dette styrker Apples posisjon i forhandlinger med leverandører, samtidig som de svekker posisjonene sine. Forhandlingsstyrken til komponentleverandører er ikke et stort hensyn for enten Apple eller dets største konkurrenter.

Trussel mot kjøpere som velger erstatningsprodukter

Erstatningsprodukter, innenfor rammen av Porter's Five Forces Model, er ikke produkter som direkte konkurrerer med selskapets produkter, men mulige erstatninger for dem. For Apple er et eksempel på et erstatningsprodukt en fasttelefon som kan erstatte eierskap av iPhone. Denne markedsstyrken er relativt lav for Apple på grunn av at de fleste potensielle erstatningsprodukter har begrensede evner sammenlignet med Apples produkter, som i eksempelvis en fast telefon sammenlignet med en iPhone som har muligheten til å gjøre mye mer enn bare å ringe telefonsamtaler .