Deklarere personlig konkurs er et mareritt alle håper å unngå. Kommer tilbake fra det utgjør en utfordring for de som er ivrige etter å gjenopprette en ren kreditthistorie.

Det er to måter for en person eller et ektepar for å erklære konkurs - Kapittel 7 og Kapittel 13. Den tidligere klipper ut alle usikrede gjeld, mens den sistnevnte, tilgjengelig for de med en fast inntekt, oppretter en plan, vanligvis tre til fem år i lengden, hvor noen eller alle gjeld skal betales igjen. For mer informasjon, les Fil Kapittel 7 Konkurs og Andre personlige konkursalternativ: Kapittel 13 .

Hva skjer med ditt kreditt

Erklæring om konkurs er en seriøs beslutning og en ikke å ta lett som din kreditthistorie - den kombinerte kredittpoengsummen som lar deg låne penger til kjøretøy, utdanning, en boliglån - vil lide. (Se Når du skal erklære konkurs .) Etter konkurs, vil kredittpoengene dine falle, og rentene som tilbys av en fremtidig kreditor, vil hoppe betydelig.

"De fleste konkurser er på grunn av medisinske problemer, selv blant de som har helsetjenester," forklarer Susan Tiffany, direktør for privatfinansiering for voksne ved Credit Union National Association (CUNA). "Enten du har erklært konkurs på grunn av dårlig ledelse eller uflaks, må du bevise at du kan komme tilbake fra det. Det er en flekk du skal bære rundt i opptil 10 år på din plate. “

Re-Build Your Credit

Den gode nyheten? "Folk tror du ikke kan få kreditt etterpå, men du kan," sier Tiffany.

De dårlige nyhetene? "Du betaler mer for det på grunn av din potensielle risiko. Du kan låne penger, men du skal betale mye mer for det. “

en. Begynn med et sikret kredittkort. Det bør være ditt første skritt, rådgiver forfatter og kredittekspert Beverly Blair Harzog. "En av de beste måtene å gjenoppbygge kreditt er med ett av disse kortene. Jeg ser dette hele tiden. Du må sette inn et innskudd i banken og disse midlene forblir i banken som en garanti mot kortet. Det er ingen stigma knyttet til det, og det er ikke noe annet med kortets utseende. "

Vanligvis vil et sikret kredittkort tillate deg en grense på $ 500 til $ 5 000, sier hun. Bruk kortet forsiktig, betal det på tide hver måned, for å bevise at du klarer å håndtere det ansvarlig. "Hold balansen lav og betal den fullt ut," råder hun. "Det verste du kan gjøre, er å bare betale minimum fordi det betyr at du bare er tilbake i gjeld igjen! "

Mens medlemmer av militæret kan få tilgang til sikrede kort med lavere rente, må andre være svært forsiktige, advarer hun, som rovdyrutlånere er i overflod i denne kategorien; hun tilbyr en liste over anbefalte sikrede kredittkort på hennes nettsted, beverlyharzog.com.

Harzog anbefaler nøye timing når du betaler regninger med disse kortene, da det kan ta opptil to uker for kortselskapet å behandle betalingen. APR du belastes kan løpe så høyt som 29. 9%. Les mer på Sikrede kredittkort .

2. Betal regninger til rett tid. Konsistens i håndtering av enhver form for kreditt etter konkurs er nøkkelen, sier Susan Tiffany. "Du etablerer og demonstrerer at du er ansvarlig for denne kreditten. "Hun foreslår sterkt at du bruker automatisering og teknologi for å gjøre regningen din enklere. "På den måten kommer du ikke inn i dårlige vaner," som for sent eller ubesvarte betalinger.

3. Bygg opp dine besparelser. "Opprett en sparepute for å unngå å bruke kreditt for kontantstrøm og nødsparing. Etter en konkurs oppfordrer jeg folk til å bøte opp sine besparelser. Folk føler seg så beseiret at enhver fremgang er en god start. “

4. Etablere et personlig forhold med en kredittforening . Tiffany foreslår å finne en medarbeider som kan trene deg og rote for deg, for å "styre deg av noen av disse bergarter. “

5. Ikke bruk mye kreditt . Selv om noen långivere vil gi deg ny kreditt - akkurat fordi du allerede har erklært konkurs og ikke kan gjøre det igjen - hold deg unna, gir Harzog råd. "Du føler deg ganske forferdelig på det tidspunktet. Du bør virkelig bruke 12 til 18 måneder for å få føttene tilbake på bakken. Ideelt sett vil du opprette en langsiktig plan for de neste tre til fem årene. “

6. Vurder å bekrefte noen eksisterende gjeld. Når du erklærer konkurs, kan du frivillig velge å bekrefte (for eksempel fortsette å betale) eksisterende gjeld, for eksempel et automatisk lån. "Eventuelt lån som blir betalt, vil bidra til å gjenopprette din kreditt før," sier Mike McLain, senior assistent generell rådgiver for compliance, regulatoriske saker, på CUNA. I motsetning til nye kredittkort eller lån, kan et tidligere lån noen ganger fortsettes med tidligere, lavere rente, sa han. Balansen eller lånefrekvensen kan til og med senkes.

7. Tenk på å ta ut et kredittbyggingslån . "Mange kredittforeninger tilbyr det," forklarer Harzog. "Det er som et avdragslån. "Når du føler at du kunne håndtere et lite lån og betale det raskt, kan denne typen lån hjelpe deg med å gjenopprette kreditt.

Den største utfordringen i å gjenoppbygge sin kreditt, sier Harzog, er bare å være tålmodig. "Med hvert år som går, vil konkursen din ha mindre innvirkning på kredittpoengene dine. Det blir bedre! Folk føler seg så motløs. "

" Dette vil ta tid, "godtar Tiffany. Men ettersom du forbedrer situasjonen din, kan du også få bedre renter når du går. "

The Bottom Line

Det er mulig å reparere kreditthistorikken din. Det tar tid, konsekvent tilbakebetaling og forsiktig oppmerksomhet på å håndtere hver gjeldsforpliktelse. Vokt dere for rovdyr og høye APR fra nye tilbud om kreditt. For mer informasjon, les Kredittkort for personer med dårlig kreditt .