Hvis du trenger ditt hjem malt, ser du etter en maleren. Hvis du trenger ditt tak erstattet, ansetter du en roofer. Hvis du trenger hjelp med pengene dine, er det ikke så greit. Det er vanskelig å finne ut hva slags profesjonell du trenger. Ikke engang de finansielle fagfolkene er enige om.

Ser du etter noen med mange bokstaver etter hans eller hennes navn? Når du handler for en finansiell profesjonell for å hjelpe deg med å planlegge for pensjon, bør du begrense søket til Certified Financial Planners (CFP), for eksempel?

I er en CFP® den samme som en finansiell rådgiver?

Dette spørsmålet har et enkelt svar - nei. "Finansiell rådgiver" er en ganske generell betegnelse. Det kan omfatte alt fra en regnskapsfører til en aksjemegler til en finansiell planlegger.

Ikke alle økonomiske planleggere er det samme heller. Nesten alt kan henges ut en singel og bli kompensert for å tilby finansielle tjenester. Ifølge Kathryn Hauer, selv en CFP® i Aiken, South Carolina, tar Certified Financial Planners kurs på høyskoler i ulike finansrelaterte felt, inkludert skatter og forsikringer, og gjennomgår eksamener gjennom hele opplæringen, inkludert en 10-timers slutteksamen, å motta CFP-betegnelsen. De må også ha minst tre års faglig økonomisk planlegging erfaring.

CFP-styret krever også de som har CFP®-betegnelser å forplikte seg til fiduciærstandarden hvis de forvalter penger - en juridisk bindende standard som underkaster dem føderale eller statlige forskrifter, og krever at de setter deres kundes behov over sine egne (se Hva "Fiduciary Rule" betyr for investorer ).

Så en CFP® er bedre?

Ikke nødvendigvis. Mange av rådgiverne vi spurte var enige om at å ha en CFP® fastslår at du har en utdanning, men ikke nødvendigvis gjør deg god til det du gjør - "ikke mer enn at en person som har en høyskole grad er den beste kandidaten for en jobb ", som Jeff Weeks, en Austin, Texas-basert CFP®, sier det. Selvfølgelig viser en grad, som betegnelsen, et visst nivå av engasjement og profesjonalitet som etablerer troverdighet. “

Matt Cosgriff, en Minneapolis-basert CFP®, er enig. "CFP® er gullstandarden i økonomisk planlegging, men det garanterer ikke nødvendigvis at en rådgiver er bedre enn den neste, fordi erfaring og andre faktorer er så viktige. "

Det er heller ikke en indikasjon på erfaring (utover de ovennevnte tre års praksis). Tammy Johnston i Calgary, Alberta, i Canada, har vært en finansiell planlegger i 22 år som ikke har CFP®-betegnelsen. Hun sier, "Noen mennesker blir begeistret for initialer bak et navn, så i så fall kan CFP® få dem til å føle seg bedre.Jeg har sett mange visittkort med en lang liste over betegnelser, hvorav mange betydde absolutt ingenting når de satt under lyset av hva rådgiveren for tiden gjorde. Hvis du har et komplisert og spesifikt behov, kan det være gunstig å håndtere en CFP® som er spesialisert på problemet ditt, men å håndtere den rette personen er uendelig viktigere enn noen få bokstaver etter navnet. "

Hva skjer en klient?

For det første, hvis du har et bestemt økonomisk behov, se etter noen som spesialiserer seg på det. CFP®-betegnelsen er utformet for å sikre bred kunnskap innen alle områder av økonomisk planlegging. Hvis du leter etter noen som spesialiserer seg på et bestemt felt (si pensjonsplanlegging) betyr ikke betegnelsen alene mye. Se på personens kunnskap og erfaring på de områdene som passer dine behov. Hvis de er en CFP®, så flott, men den betegnelsen betyr ikke at de automatisk er det riktige valget. Se Vanlige intervju spørsmål for Financial Planners .

For det andre, din rådgiver bør være en fiduciary. Fiduciaries holdes til høyere moralske, etiske og juridiske standarder enn ikke-fiduciaries. De må utlevere visse opplysninger, inkludert hvordan de blir betalt (fra gebyrer du betaler? Eller provisjoner fra forsikrings- og meglerfirmaer?). CFPs® må holde seg til en fidusiær standard; Men mange fagfolk som ikke er CFPs® er også fiduciaries. Pass på at du spør. Se Velge en finansiell rådgiver: Egnethet Vs. Fidusiære standarder.

Endelig spør etter og sjekk referanser. Johnston sier, "Snakk med eksisterende kunder av din potensielle finansiell rådgiver. Finn ut hvordan de fungerer, hva slags ting de har gjort, hvordan de opprettholder forholdet til sine kunder, hvordan de håndterer problemer, og hva som gjør dem spesielle. Du vil ha noen som du kan koble til på et profesjonelt og personlig nivå. "

The Bottom Line

Å få profesjonell hjelp til å planlegge for pensjonering, kan la deg gjøre en mer profesjonell jobb med å sette mål og velge investeringer. Men å begrense deg selv til økonomiske rådgivere med bestemte betegnelser er trolig ikke den beste ideen. En CFP® har gått gjennom de strenge krav og utgifter for å få CFP®-betegnelsen og kan være et utmerket valg. Det er ingen tvil om at du bør gjenkjenne dette engasjementet når du ser etter økonomisk kompetanse.

Men utdanning alene gjør ingen til en profesjonell profesjonell. Eller riktig profesjonell for deg. Sammen med kompetanse og omdømme, bør en finansiell rådgiveres personlighet være med i beslutningen. Til slutt trenger du noen som bryr seg om deg (og er ekspert i pensjonsplanlegging) mer enn du trenger noen med brev etter hans eller hennes navn.

For mer informasjon, se Financial Advisor vs Financial Planner.