Den stigende kostnaden for en høyskole grad har flere studenter enn noensinne låne for å dekke sine utgifter. Mens noen studenter velger lån fra private långivere, har en anslått 42.3 millioner låntakere tatt ut lån fra U.S.A. Av de er 32. 1 million låntakere skyldige Federal Direct Loans.

Disse lånene tilbyr mange fordeler, blant annet fleksible tilbakebetalingsmuligheter, lave renter, muligheten til å konsolidere lån og utholdenhet og utsettelsesprogrammer. Federal Direct Loans kan være subsidierte eller usubsidierte; før du låner, er det viktig å forstå hvordan de to lånetyperne sammenligner. (Se Høyskoleutlån: Privat vs Forbundet .)

Hvem kvalifiserer for Federal Direct Loans?

Det er noen krav du må møte for å være kvalifisert for et føderalt direkte lån. For både subsidierte og ikke-subsidierte lån må låntakere:

• Skaffes minst halvtid på en skole som deltar i Federal Direct Loan-programmet.
• Være en statsborger eller kvalifisert utenlandsk statsborger.
• Har et gyldig personnummer.
• Opprettholde tilfredsstillende faglig fremgang.
• Har fullført et videregående diplom eller tilsvarende.
• Ikke være i standard på eventuelle eksisterende føderale lån.
• Bli registrert hos Selective Service (for menn i alderen 18 til 25 år).

De to største forskjellene mellom subsidierte og ikke-subsidierte Direkte lån har å gjøre med økonomisk behov og innmeldingsstatus. Direkte subsidierte lån er kun tilgjengelig for undergraduates som har et vist økonomisk behov. Både undergraduate og studenter kan søke om et direkte uunitisert lån, og det er ikke behov for økonomisk behov.

For å søke om en hvilken som helst type lån, må du fylle ut gratis søknad om føderal studiestøtte (FAFSA). Dette skjemaet inneholder informasjon om inntekt og eiendeler, og for foreldrene dine. Din skole bruker FAFSA til å avgjøre hvilke typer lån du kvalifiserer for, og hvor mye du er kvalifisert til å låne. (Se En introduksjon til studielån og FAFSA. )

Låneretningslinjer for subsidierte vs usubsidierte direkte lån

Federal Direct Loan-programmet har maksimale grenser for hvor mye du kan låne årlig gjennom et subsidiert eller ikke-subsidiert lån. Det er også en samlet lånegrense.

Fra 2017 kan førsteårsstudentstuderende låne en samlet $ 5 500 i subsidierte og usubsidierte lån dersom de fortsatt er økonomisk avhengige av foreldrene sine. Av det beløpet kan bare $ 3 500 være subsidierte lån. Uavhengige studenter - og avhengige studenter hvis foreldre ikke kvalifiserer for Direct PLUS-lån - kan låne opp til $ 9 500 for sitt første år med bachelorstudie. Igjen er subsidierte lån begrenset til $ 3, 500 av det beløpet.

Långrensen øker for hvert påfølgende innmeldingsår. Den samlede samlede subsidierte lånegrensen er $ 23 000 for avhengige studenter, med en annen $ 8 000 tillatt i usubsidierte lån. For uavhengige studenter øker den samlede grensen til $ 57, 500, med den samme $ 23 000 cap på subsidierte lån. Graduate eller profesjonelle studenter kan låne opp til $ 138, 500 i direkte lån, med $ 65, 500 av det å bli subsidiert. Hvis du er en første låner etter 1. juli 2013, er det en grense for antall akademiske år du kan motta direkte subsidierte lån. Maksimal støtteberettigelsesperiode er 150% av publisert lengde på programmet. Med andre ord, hvis du registrerer deg i et fireårig studieprogram, er det lengste du kan motta direkte subsidierte lån, seks år. Ingen slik grense gjelder for direkte uunisjonelle lån.

Tilbakebetaling av subsidierte og ikke-subsidierte lån

Føderale lån er kjent for å ha noen av de laveste rentene, spesielt i forhold til enkelte private långivere som kan belaste låntakere med tosifret APR. Både direkte subsidierte og ikke-subsidierte lån har for tiden en 4. 45% APR for studenter. APR øker til 6% for kandidater og profesjonelle studenter. Og i motsetning til enkelte private studielån, er disse prisene fastsatt, noe som betyr at de ikke endres over lånets løpetid.

En ting å merke seg om interessen: Den føderale regjeringen betaler renten på direkte subsidierte lån i de første seks månedene etter at du forlater skolen og i løpet av fristen. Du er ansvarlig for interessen dersom du utsetter et usubsidiert lån, eller hvis du legger en hvilken som helst type lån til overbærenhet.

Når det gjelder tilbakebetaling, har du flere alternativer. Med mindre du spør din utlåner for et annet alternativ, blir du automatisk innskrevet i standardbetalingsplanen. Denne planen fastsetter tilbakebetalingstiden på opptil 10 år, med utbetalinger fordelt like hver måned. Den Graduated Refayment Plan, sammenligner, starter betalingene dine fra lavere, og øker dem deretter trinnvis. Denne planen har også en løpetid på opptil 10 år, men på grunn av måten betalingene er strukturert, betaler du mer enn du ville med Standard-alternativet.

Det er også flere inntektsdrevne tilbakebetalinger for studenter som trenger litt fleksibilitet i hvor mye de betaler hver måned. Inntektsbasert tilbakebetaling (IBR), for eksempel, setter utbetalinger på 10-15% av den månedlige skjønnsmessige inntekten din, og lar deg strekke nedbetaling i 20 eller 25 år. Fordelen med inntektsdrevne planer er at de kan senke din månedlige betaling - men det er en fangst. Jo lenger det tar deg å betale lånene, desto mer betaler du i renter. Og hvis planen tillater at noen av lånebalansen din blir tilgitt, må du kanskje rapportere det som skattepliktig inntekt. (Se

Har du virkelig lån av tilskudd til studentlån? ) Oppsiden er at betalte studielånsrente er fradragsberettiget. For 2017 kan du trekke opp til $ 2, 500 i renter betalt på et kvalifisert studielån, og du trenger ikke å spesifisere for å få dette fradraget.Fradrag reduserer skattepliktig inntekt for året, noe som kan redusere skatteregningen eller legge til størrelsen på refusjonen din. Hvis du har betalt $ 600 eller mer i studielånsrente for året, vil du motta en Form 1098-E fra din lånebehandler for å bruke til skattemelding.

Bunnlinjen

Både direkte subsidierte og ikke-subsidierte lån kan være nyttig for å betale for høyskole, men man kan være mer hensiktsmessig enn den andre, basert på dine økonomiske behov. Bare husk at begge typer lån til slutt må tilbakebetales med interesse, så tenk nøye på hvor mye du trenger å låne og hvilken tilbakebetaling alternativet skal fungere best for budsjettet.