Utøvelsen av alternativer backdating har landet mange selskaper inn i hotseat. SEC undersøker kontinuerlig mulige tilfeller hvor ledere på toppnivå har blitt utstedt på et tidligere tidspunkt (eller backdating) hvor den underliggende aksjens pris var lav.
På denne måten vil konsernsjefen bli gitt opsjoner med svært lav pris, slik at de ofte ofte er dype i pengene. Det ser imidlertid ut til at noen ledere også kan ha brukt en annen metode for å tilbakekalle alternativer for å "jukse" IRS. Det vanligste eksempelet på dette er når ledere selger aksjene umiddelbart etter å ha økt i-pengene-mulighetene for å motta kontanter. Ved å gjøre det vil ledelsen bli pålagt å betale skatt på verdien mellom opsjonsprisen og aksjekursen når den ble utøvd. For øyeblikket kan denne kapitalgevinst skattesatsen være så høy som 35%. Skattekoden senker kapitalgevinstskattesatsen dersom konsernsjefen ikke selger de tildelte aksjene i et år (til rundt 15%). Derfor, hvis ledere tilbakeviser utøvelsesdatoen til et alternativ til en dag (fra minst et år siden) da aksjeprisen var lav, kan de potensielt kutte mengden av skatter de betaler med så mye som 50%.
For eksempel, anta at en leder i går tilbakevirket noen alternativer til når den underliggende aksjen var $ 5. 00 (lavt for de siste 1,5 år). Dermed vil strekkprisen for aksjen også være $ 5. 00. Hvis lagerets nåværende pris er $ 10. 00 og 10 000 opsjoner blir straks utøvet i aksjer og så solgt, vil konsernsjefen motta $ 50 000 før skatt. Etter å ha regnskapet for de 35% gevinstbelastningene, vil netto inntekt bli rundt $ 32, 500.
Nå vurderer hva som skjer hvis lederen backdates både den dagen han mottar alternativet og også dagen han utøver muligheten til når aksjene var $ 5. 00. Forutsatt at han selger aksjene i dag for $ 10. 00, vil han nå betale betydelig mindre skatt siden han i hvert fall på papir har "holdt" aksjene i over et år før han solgte dem. Denne gangen vil han bare betale 15% i kapitalgevinstskatt, noe som betyr at nettoprovenyet etter skatt vil bli $ 42, 500. Ved å tilbakestille utøvelsesdatoen også, klarte utøvende å motta ytterligere $ 10 000.
< ! --3 ->Tilbakeføringsøvelsesdatoer anses å være en ulovlig handling, da det er teknisk svindel.
For mer informasjon om alternativer backdating, se Hva er alternativer backdating?
Executive MBA-programmer: Ledere går tilbake til skolen
Hvis du jobber i ledelsen og vil flytte fremover i karrieren din, kan denne graden gi deg det løftet du leter etter.
Hvordan Finansielle rådgivere kan best benytte Twitter
En rask guide til hvordan rådgivere kan tweet som eliten.
Jeg er 52 år gammel og ønsker å trekke tilbake fra min 401 (k) plan. Er det noen måte jeg kan unngå å måtte betale ekstra skatt på grunn av motgang - e. g. arbeidsledighet?
De fleste fordelinger fra kvalifiserte pensjonsordninger til deg før du fyller 59. 5, er gjenstand for en ytterligere skatt på 10%. IRS kan fravike denne skatten under visse omstendigheter; Det er imidlertid ingen bred definisjon av "motgang" med det formål å fritage 10% straff.