En fersk studie rapporterte at den høyeste forventede levetiden for de fleste mennesker nå er omtrent 115 år, og at denne figuren hovedsakelig er platåert. Studien brakte blandede og motsatte reaksjoner fra noen i det vitenskapelige samfunn. Ifølge Centers for Disease Control som nevnt av InvestmentNews var det 72, 197 amerikanere som var 100 år eller eldre i 2014. Dette er opp 44% siden 2000.

Uansett hva topp-nummeret er, er det trygt å anta at vi i gjennomsnitt lever lenger. Men for diskusjonens skyld, hva er de økonomiske konsekvensene av å leve til alderen 115? ) Lagre for pensjonering

Noen som går på 65 år og lever til alderen 115, vil tilbringe 50 år.

Hvor lenge vil du leve? Dette verktøyet vil fortelle deg. i pensjon. Og hvis de begynte å jobbe i en alder av 22 år etter uteksaminering fra college, ville dette bety at deres arbeidskarriere spannet 43 år. Hvis denne personen begynte å spare for pensjonering i en 401 (k) eller lignende plan fra dag ett, betyr dette fortsatt at de lagret i 43 år for å støtte en 50-års pensjonering.

Den ofte gjentatte 4% -regelen, som sier at en pensjonist burde kunne trekke tilbake 4% av sin opprinnelige saldo og ikke gå tom for penger over en 30-års pensjonering med utgangspunkt i en balansert portefølje, ville sikkert bli strekket av en 50-årig eller større tidshorisont. Inflasjonsherringene blir mer og mer forstørrede over tid. Ved hjelp av 72-regelen ville en 3% inflasjon bety at en pensjonists kjøpekraft ville bli redusert i løpet av en 24-årig periode. Det slik at kuttet ville skje to ganger i løpet av et 50-årig span av pensjon. En slik lang levetid har implikasjoner for uttaksstrategier fra pensjonsregnskap, investeringsstrategier og en hel rekke andre problemer.

I det minste blir administrerende pensjonsavdragsstrategier avgjørende. Og livstidsinntektsstrømmer fra trygdeordninger, pensjoner og livrenter blir mer og mer verdifulle.

Revidert antagelser

InvestmentNews hadde kartlagt 348 finansielle rådgivere for å avgjøre hvordan deres firmaer tilpasset seg lengre forventede forventninger når det gjaldt deres økonomiske planlegging for kunder og relatert råd. Deres undersøkelse viste at disse rådgiverne i gjennomsnitt brukte en forventet levetid på 91 år for menn og 94 for kvinner. Dette sammenlikner med dagens forventede levetid på 84 for menn og 87 for kvinner som når 65 år, per CDC. For de som når 75 år, øker forventningene til 86 for menn og 88 for kvinner henholdsvis.

Disse gjennomsnittlige levetidene kan øke i løpet av det neste tiåret eller så med fremskritt i deteksjon og behandling av sykdommer som kreft.En markant økning i forventet levetid kan endre pensjonsplanleggingslandskapet. Vanskeligheter for sosial sikkerhet

Venter på å kreve sosiale ytelser før 70-tallet mot å ta dem i en alder av 62, øker fordelene med rundt 76%. Ulike studier gjennom årene har gitt break-even-punktet til fordel for å forsinke å kreve fordeler ved 70 år et eller annet sted i en saksøkeres 80-årige. Gitt at dette er den nåværende gjennomsnittlige forventet levetid, kan fordelene ved å vente til 70 år i motsetning til å være 62 år eller en persons full pensjonsalder på 66 eller 67 år, bli diskutert. Men med en rimelig forventning om å leve over 100 eller til og med 115, tror jeg det er lettere å rettferdiggjøre å vente til alder 70-livstidsfordeler mottatt vil være markant høyere. I tillegg vil alle levetidsjusteringer i fremtiden være fra en høyere base, og dette kan også legge opp over tid.

Et annet spørsmål angår fremtidig levedyktighet for trygdeordninger. Avhengig av hva du leser eller hvilken studie du tror, ​​er sosial sikkerhet enten marginalt levedyktig eller vil være i alvorlige problemer noen 20 år fra nå. Raskt økende levetid vil absolutt ikke hjelpe denne situasjonen og kunne gi en reell belastning på både Social Security og Medicare reserver når det gjelder deres evne til å betale ytelser til fremtidige pensjonister. Denne belastningen kan oversette til reduserte fordeler, senere aldre for pensjonering eller økt lønnsskatt på yngre arbeidstakere for å støtte fordeler for eldre arbeidstakere. Ingen av disse alternativene er spesielt ønskelig.

Arbeider lengre

Ifølge en AARP-studie, 18% av arbeidstakere i alderen 50 år og over sa de aldri planlegger å pensjonere seg. Likevel er virkeligheten at selv om mange arbeidere planlegger å jobbe godt inn i pensjon, finner mange det vanskelig å gjøre på grunn av oppsigelser eller sykdom som tvinger dem ut av arbeidsstyrken tidligere enn planlagt. Men noen arbeidsgivere kan vurdere å skyve tilbake sine foreslåtte pensjonsalder når deres arbeidsstyrke lever lengre samlet, med håp om å fange mer produktivitet fra hver arbeidstaker i deres levetid.

Snowballing Healthcare Costs

Fidelitys nyeste studie legger kostnaden for medisinsk behandling i pensjon på $ 260 000 for et ektepar begge 65 år. Dette er opp fra $ 245 000 i deres 2015 studie og fra $ 220 000 i deres 2014 studie. Implisitt antar denne prisen en 25- til 30-års pensjonshorisont for de fleste som får dagens forventede levetid. Det er klart at kostnaden for pensjonister kan lett overskride dette tallet for noen som lever til 115 år. For mange av oss har en tendens til at flere helseproblemer har overflate når vi alder. Helsekostkostnader kan ødelegge ditt eget egg hvis ikke planlagt med den typen forventet levetid.

Mens Medicare hjelper, er det fortsatt utelukkende kostnader, inkludert premier for enkelte tjenester, fradragsberettigelser, kopiering, coinsurance og andre tjenester som ikke er dekket av retningslinjer. For kunder som fortsatt jobber, starter en heath sparekonto (HSA) for å spare for pensjonisters medisinske kostnader, en ide som bør vurderes.(For relatert lesing, se:

Slik forbereder du økonomien din på store livsendringer. ) Hvordan rådgivere hjelper kunder med å klare seg

Ifølge forskningen fra

InvestmentNews Rådgivere anbefaler følgende trinn for at klientene skal hjelpe dem til å takle økt levetid: Utsettelse av trygdeordninger er anbefalt av 65% av de undersøkte rådgivere.

• Planlegging for økt helseforbruk i pensjon: 59%.
• Foreslår lavere uttakshastigheter fra hekseegg: 54%.
• Tilbyr mer pensjonsfokuserte produkter: 45%.
• Foreslå kunder tar mer investeringsrisiko: 44%.
• Sett klienter på et mer begrenset budsjett: 22%.
• Advokat mindre investeringsrisiko: 9%.
• Ingen endring i deres pensjonsråd: 9% av rådgivere.
• Bunnlinjen

Vi lever i gjennomsnitt lenger. Det vil være flere av oss som bor over 100 år og kanskje til 115 år eller enda lenger. Dette legger en belastning på pensjonsplanleggingen og besparelsene vi har satt til side for pensjonskostnader som helsetjenester. De tradisjonelle pensjonsregler tommelen må bli revidert. Personer og finansielle rådgivere må tilpasse sine forutsetninger for å bidra til at pensjonsargetesegg varer lenger. (For relatert lesing, se:

Hvem vil leve lengst. )