a:

Kontantstrømforholdet og solvensforholdet er to forskjellige tiltak som brukes i grunnleggende analyser av et selskap. Den operative kontantstrømmen måler selskapets kortsiktige likviditet, mens solvensforholdet måler selskapets evne til å forbli løsemiddel.

Kontantstrømforholdet beregnes ved å dele selskapets operative kontantstrøm med nåværende forpliktelser. Den operative kontantstrømmen måler selskapets evne til å konvertere sine eiendeler til kontanter raskt for å betale sine nåværende forpliktelser. Hvis driftstrømmenes kontantstrøm er mindre enn 1, er selskapet ikke likvide og kan hardt betale sine kortsiktig gjeld. En operasjonell kontantstrømskvote større enn 1 indikerer at selskapet genererte mer penger i en spesifisert periode enn gjeldende forpliktelser. Imidlertid måler forholdet ikke selskapets evne til å møte langsiktige økonomiske forpliktelser.

AD:

Omvendt måler solvensforholdet selskapets evne til å møte sine nåværende og langsiktige forpliktelser. Solvensprosenten beregnes ved å legge til et selskaps nettoinntekt med avskrivninger og dele det med sine totale forpliktelser, mens den operative kontantstrømforholdet måler selskapets kontantstrøm til nåværende kortsiktig gjeld. En solvensgrad på over 1 indikerer at et selskap sannsynligvis vil møte sine kortsiktige og langsiktige forpliktelser og ikke sannsynlig vil være misligholdt på gjeldsforpliktelsene. På den annen side indikerer en solvensgrad mindre enn 1 at et selskap sannsynligvis vil misligholde sine gjeldsforpliktelser.

AD:

For eksempel har selskapet ABC en nettoinntekt på $ 5 millioner og avskrivninger på $ 2 millioner. Den totale forpliktelsen er 70 millioner dollar. Derfor er solvensprosent 0. 10 (($ 5 millioner + $ 2 millioner) / $ 70 millioner). Dermed er selskapet sannsynlig å misligholde sin gjeld og står overfor insolvens.