a:

Handelsvolumindeksen (TVI) måler mengden penger som strømmer inn og ut av en sikkerhet eller markedet. TVI er avhengig av sikkerhetsretningen og om verdipapirene akkumuleres eller distribueres. TVI bruker vanligvis en sikkerhets intradag pris data.

For å beregne TVI, må den minste tickverdien av sikkerheten være kjent. Deretter må prisendringen beregnes ved å trekke den siste prisen fra den gjeldende prisen. Deretter må retningen bestemmes. Hvis endringen i sikkerhetsprisen er større enn minimum tick verdi, er sikkerheten i en akkumuleringsperiode. Hvis endringen i sikkerhetsprisen er mindre enn minimum tick verdi, er sikkerheten i en distribusjonsperiode. Hvis endringen er mindre enn eller lik eller høyere enn eller lik den minste tickverdien, er sikkerhetsretningen den samme som den siste retningen.

Når retningen bestemmes, kan TVI beregnes. Hvis sikkerheten er i akkumulering, er den nåværende TVI den forrige volumindeksen pluss dagens volum. Omvendt, hvis sikkerheten er i distribusjon, er TVI den forrige volumindeksen minus dagens volum.

TVI kan brukes til å indikere kjøp eller salg av trykk innenfor en sikkerhet. Si for eksempel at endringene i prisene på sikkerheten er større enn minimum tick verdi og har steget over en seks timers periode. Dette signaliserer handelsmenn og investorer samler sikkerhet og kjøper på spørsmålet. Dette kan tolkes som bullish aktivitet og kan signalisere at sikkerheten kan øke i pris på grunn av kjøpetrykket.