a:

Et selskaps kontantstrøm fra finansieringsaktiviteter (CFF) er viktig for investorer og kreditorer fordi det skildrer hvor mye av selskapets kontantstrøm som skyldes gjeldsfinansiering eller egenkapitalfinansiering, samt dens rekord for tilbakebetaling av finansiering, som utbytte og rentebetalinger.

Kontantstrøm fra finansieringsaktiviteter

Et selskaps CFF-aktiviteter refererer til kontantstrømmen og utløpene som følge av utstedelse av gjeld, utstedelse av egenkapital, utbyttebetalinger og tilbakekjøp av eksisterende aksjer.

Et selskaps CFF-aktiviteter er en av de tre seksjonene på kontantstrømoppstillingen; De to andre delene er kontantstrøm fra drift og kontantstrøm fra investeringsaktiviteter. For å beregne CFF-aktivitetene legger du til alle selskapets kontantstrømmer og kontantstrømmer knyttet til innhenting eller tilbakebetaling av kapital.

Fokus på kontantstrømmen fra finansieringsaktiviteter

Investorer er interessert i å forstå hvor selskapets kontanter kommer fra. Hvis det kommer fra vanlig forretningsvirksomhet, er det et tegn på en god investering. Hvis selskapet konsekvent utsteder ny aksje eller tar ut gjeld, kan det være en uattraktiv investerings mulighet.
Kreditorer er interessert i å forstå selskapets resultater for å tilbakebetale gjeld, samt å forstå hvor mye gjeld selskapet allerede har tatt ut. Hvis selskapet er høyt utnyttet og ikke har møtt månedlige rentebetalinger, bør en kreditor ikke låne noen penger. Alternativt, hvis et selskap har lav gjeld og en god oversikt over gjeldsbetaling, bør kreditorer vurdere lånepenger.