Millioner av amerikanske arbeidstakere sparer for pensjon i 401 (k) og andre kvalifiserte planer. Imidlertid er ansatte i ideelle organisasjoner ikke kvalifisert til å bruke disse planene, da de kun kan brukes i privat sektor. De må i stedet bruke en tilsvarende plan kjent som en 403 (b) plan. Disse planene ligner 401 (k) planer på mange måter, men er spesielt utviklet for ideelle organisasjoner. Denne artikkelen undersøker de grunnleggende egenskapene til disse planene og hvordan de fungerer. (For mer om 401 (k) s, se 4-1-1 På 401 (k) s. )
Bakgrunn og struktur 403 (b) Planene er en type definert -bidragsplan som gir deltakerne mulighet til å skjule penger på utsatt skatt for pensjonering. Disse planene ble opprettet i 1958, og var opprinnelig kjent som skattebeskyttede livrenter (TSA) eller TDA-planer fordi de bare kunne investeres i livrentekontrakter på den tiden. Disse planene brukes mest av utdanningsinstitusjoner, selv om andre ideelle organisasjoner også bruker dem. Enhver enhet som kvalifiserer under IRC § 501 (c) (3) kan bruke denne typen plan.

Betingelser for innskudd og utsettelser
Bidragsgrensene for 403 (b) planer er nå identiske med 401 (k) planer. Alle ansatteutsettelser gjøres på forhånd, og reduserer deltakerens justerte bruttoinntekter tilsvarende. For 2010 er bidragsgrensen den minste av ansattes kompensasjon eller $ 16, 500. En ekstra innhente bidrag på $ 5 500 er tillatt for arbeidstakere i alderen 50 og over.

403 (b) Planene tilbyr en spesiell tilleggsavsetning for innkjøpsbidrag, kalt livstidsoppsummering, eller 15-årig regel. Ansatte som har minst 15 års varighet og har bidratt med gjennomsnittlig $ 5 000 per år eller mindre, er kvalifisert for denne bestemmelsen. For mer informasjon om 15-årsregelen, se IRS-publikasjon 571 .

Arbeidsgivere har lov til å gi tilsvarende bidrag, men de totale bidragene fra arbeidsgiver og arbeidstakere kan ikke overstige $ 49 000 i 2010. Etter skatt er det tillatt i noen tilfeller, og Roth bidrag er også tilgjengelig for arbeidsgivere som velger denne funksjonen . Nylig lovgivning har også gitt arbeidsgivere mulighet til å sette opp automatisk 403 (b) planbidrag for alle ansatte, selv om de kan velge bort dette etter eget skjønn. Støtteberettigede deltakere kan også kvalifisere for pensjonssparerens kreditt. (For en komplett 403 (b) planguide, les vår 403 (b) Planveiledning .)

Reglene for rulling over 403 (b) pensjonsbalanser har blitt løsnet betydelig de siste årene, og ansatte som forlater sine arbeidsgivere kan nå ta sine planer med dem til en annen arbeidsgiver hvis de ikke ruller sine planer til en selvstyrt IRA.De kan rulle dem over i en annen 403 (b) plan, en 401 (k) eller annen kvalifisert plan. Dette gjør det mulig for ansatte å opprettholde en pensjonsplan over deres levetid i stedet for å måtte åpne en egen IRA-konto eller forlate planen med sin gamle arbeidsgiver. (Finn ut hvordan du velger mellom Roth IRA, tradisjonelle IRA og 401 (k) s. Sjekk ut

Hvilken pensjonsplan er best?
) Fordeler 403 (b) planutdelingene ligner de 401 (k) planlegger i de fleste henseender. Distribusjoner tatt før 59. år 5 er gjenstand for en 10% tidlig tilbaketrekningsstraff, med mindre et spesielt unntak gjelder. Alle normale utbytter beskattes som ordinær inntekt ved skattebetalers topp marginale skattesats. Roth-utdelingene er skattefrie, selv om ansatte må enten bidra til planen eller ha en Roth IRA åpen i minst fem år før de kan ta skattefri distribusjon.

Obligatoriske minimumsfordeler, som beregnes i henhold til mottakerens forventede levetid, må begynne i alderen 70. 5, med mindre planen rulles over til en Roth IRA eller en annen Roth pensjonsplan før da. Unnlatelse av å ta en obligatorisk minimumsfordeling vil resultere i en 50% avgiftsskatt på beløpet som skulle ha blitt trukket tilbake. Låneavsetninger kan også være tilgjengelige etter arbeidsgiverens skjønn. Reglene for lån er også stort sett de samme som for 401 (k) planer; Deltakerne har ikke tilgang til mer enn det minste på $ 50 000 eller halvparten av deres pensjonsbalanse, og enhver utestående lånebalanse som ikke tilbakebetales innen fem år, blir behandlet som en skattepliktig eller for tidlig distribusjon. Alle distribusjoner rapporteres hvert år på Form 1099-R, som sendes til plandeltakere.
Investeringsvalg

Flertallet av 403 (b) planer er fortsatt finansiert med livrentekontrakter, til tross for at arbeidsgiveravtalen for pensjonsinntekter (ERISA) tillater disse planene å investere direkte i fond. Dette er faktisk en kilde til pågående debatt i finans- og pensjonsplanleggingssamfunnet, siden livrenter er skattefordelte kjøretøy i seg selv, og det er ikke slikt som "dobbelt" skattefordeling. De fleste planer tilbyr nå fondvalg også, om enn i en variabel livrente kontrakt i de fleste tilfeller. Men faste og variable kontrakter og verdipapirfond er de eneste typer investeringer som er tillatt innenfor disse planene; Andre verdipapirer som aksjer, REITs og UITs er forbudt. (For mer informasjon om dette spørsmålet, se

Kjøper du annuiteter eller gjensidige fonde?
) Diverse utgaver 403 (b) Planene er forskjellige fra deres 401 (k) kolleger ved at de ikke har innkjøpsbestemmelser. Men de gir nå nå det samme beskyttelsesnivået fra kreditorer som kvalifiserte planer. Plandeltakere bør også være oppmerksomme på alle kostnader og gebyrer som belastes av deres plan- og investeringsleverandører; Disse gebyrene kan inkludere årlige administrasjonsgebyrer, investeringsledelsesavgifter som 12b-1 avgifter, dødelighet og kostnadsutgifter for livrentekontrakter og for- eller tilbakebetalingsavgift for kjøp av verdipapirfond.Planadministratoren må gi en fullstendig oversikt over disse gebyrene til alle plandeltakere.

Konklusjon
403 (b) Planer brukes i ideell sektor for å tillate ansatte å spare for pensjonering. Selv om disse planene nærmer seg 401 (k) planer på mange måter, er det fortsatt noen forskjeller i hvordan de fungerer. Men de to typer planene kan nå rulles over mellom hverandre. For mer informasjon om 403 (b) planer, besøk IRS nettsted på // www. IRS. gov / og nedlasting

Publikasjon 571
.