Det er tatt litt over en generasjon for 401 (k) og lignende 403 (b) og 457 innskuddsbaserte planer for å bli grunnlaget for å jobbe i USAs pensjonsmål. Nesten 80% av alle arbeidstakere som holder fast på heltidsjobber, har tilgang til de 638, 390 planene som nå er i drift. Det har åpnet døren for nesten 89 millioner deltakere for å legge til side en skattefordelte $ 3. 8 billioner mot pensjonering.

Revolusjonens oppstart er dette: En ytelsesbasert pensjon styrer ikke lenger pensjonssparingen - du gjør det. Du har ansvaret for å finne ut hvordan du lager pengene dine siste 25 år eller mer, og begynner med hvor mye du skal sette av og hvordan du investerer det. Så hvordan får du mest mulig ut av kontoen din?

Nedenfor er fire trinn for å hjelpe til med å prompte din 401 (k) slik at den passer best til pensjonsmålene dine. De vil hjelpe deg (1) dra nytte av viktige funksjoner; (2) finne ut mer om planens indre arbeid for å hjelpe deg med å styre dine beslutninger; og (3) sette et handlingsforløp og holde fast ved det.

Trinn I: Bidra.

Hvis du leser denne artikkelen, har du sikkert allerede fjernet hindring ved å registrere deg for en innskuddsplan. Pengene du personlig bidrar til - opp til årets grense på $ 17, 500 ($ 23 000 hvis du er over 50) - kommer ut av lønnen din, noe som senker din skatteseddel 15. april. Pengene du stiller til side, vil trolig vokse over tid. Skatt på gevinstene blir belastet når du tapper inn i midlene senere. I tillegg går en rekke arbeidsgivere et skritt videre for å søte avtale ved å lage tilsvarende bidrag.

Mens du øker pengene du legger inn i 401 (k), kommer du ut som et åpenbart første skritt, er det ikke helt det som ikke kan virke. I en 2013-undersøkelse rapporterte American Benefits Institute at mens medarbeiderens deltakelse var 70% eller større hos flertallet av selskapene som reagerte, var færre enn 10% av de ansatte som ble valgt til å bidra med det maksimale de kunne. I tillegg trodde 34% av de deltakende selskapene at mer enn halvparten av deres ansatte ikke bidro til at deres 401 (k) kunne kvalifisere for selskapets fulle arbeidsgiverkamp.

Handlingsplan: Sjekk inn med din fordelingsleder for å få fart på arbeidsgiverens samsvarende tilbud og eventuelle automatiske fradrag fra lønnsslippet. Se etter å sette til side nok 401 (k) bidrag for å utløse arbeidsgiverens maksimale kamp - det er egentlig et gratis løft til lønnen din, som du ikke har råd til å skru ned. Hvis du trenger ytterligere insentiv, kan det være lurt å vite at eksperter stiller 10% som en tommelfingerregel for hvor mye av inntektene du bør sette til side for pensjonering - og foreslå så mye som 15% for å komme på sporet hvis du har vært bidrar mindre eller trenger å sprette tilbake fra tilbakeslag, for eksempel 2008-resesjonen.Det hjelper at noen selskaper registrerer ansatte for automatiske bidrag, som kan løfte seg trinnvis hvert år, men det er best hvis du velger det største beløpet du har råd til.

Trinn II. Vet hva du betaler og sammenlign avgifter.

Det koster penger å drive en 401 (k) plan - en heftig tab som vanligvis kommer ut av investeringsavkastningen. Vurder følgende eksempel lagt ut av Avdeling for Arbeid. Si at du starter med en 401 (k) balanse på $ 25 000 som genererer en gjennomsnittlig årlig avkastning på 7% over de neste 35 årene. Hvis du betaler 0,5% i årlige avgifter og utgifter, vil kontoen din vokse til $ 227,000. Opp avgifter og utgifter til 1. 5%, og du vil ende opp med bare $ 163 000 - effektivt overlate en ekstra $ 64, 000 å betale administratorer og investeringsselskaper.

Det hjelper å vite at virksomheten med å kjøre 401 (k) genererer to sett med regninger - planlegge utgifter, som du ikke kan unngå, og fondavgifter som henger på de investeringene du velger. Den førstnevnte betaler for det administrative arbeidet med å overholde pensjonsplanen selv, herunder å følge med på bidrag og deltakere. Sistnevnte inkluderer alt fra handelskommisjoner til betalende porteføljeforvalterees lønn for å trekke spakene og ta avgjørelser.

Handlingsplan: Sammenlign nøye investeringsbudsjettene som er tilgjengelige i 401 (k). I noen tilfeller kan du kanskje velge hvor mye du betaler for å investere i aksjemarkedet eller obligasjonsmarkedet. Hvis du velger veldrevne indeksmidler, bør du se på å betale ikke mer enn 0. 25% i årlige avgifter, forteller Morningstar redaktør Adam Zoll. Til sammenligning kan et relativt sparsomt, aktivt forvaltet fond belaste deg 1% i året.

Trinn III: Planlegg å diversifisere og holde fast ved det.

Du vet sannsynligvis allerede at spredning av 401 (k) kontosaldoen din over en rekke investeringstyper gir god mening. Diversifisering hjelper deg med å fange avkastning fra en blanding av investeringer - aksjer, obligasjoner, varer og andre - samtidig som du beskytter balansen mot risikoen for nedgang i en aktivklasse.

"Det starter med å finne ut din risikotoleranse; plukke en eiendomsfordeling tilnærming du kan leve med i opp og ned markeder, sier Stuart Armstrong, en finansiell planlegger fra Boston med Centinel Financial Group. "Etter det handler det om å bekjempe fristelsen til markeds tid, handle for ofte, eller tenk at du kan klare markeder. Gjennomgå allokeringene dine regelmessig, kanskje årlig, men prøv ikke å mikromanage. "

Handlingsplan: Begynn å si" nei "til selskapets aksje: Bevegelsen konsentrerer 401 (k) porteføljen for smal og øker risikoen for at en bearish kjører på aksjene kan tørke ut en stor del av din besparelser. Innholdsbegrensninger kan også hindre deg fra å holde på aksjene hvis du forlater eller endrer jobber, noe som gjør at du ikke klarer å kontrollere tidspunktet for investeringene dine.

For å hjelpe til med å diversifisere, kan det være fornuftig å flytte eiendeler til et måldagsfond, som velger en markedskurv av investeringer basert på risikotoleranse og når en gruppes investorer er målrettet å pensjonere.Dette gir deg mulighet til å legge avgjørelser om hvordan du sparer opp 401 (k) besparelsene og gjør periodiske tilpasninger basert på markedet, og hvor nært du er på pensjon, i hendene på en pengeforvalter. For mer informasjon, se En introduksjon til måldatafondene og som egentlig har fordeler fra måldatofondene? En annen mulighet er å få hjelp av firmaet som forvalter planen eller en finansiell planlegger. I begge tilfeller vil du avgjøre en eiendelallokering som hjelper deg med å øke din konto. Til slutt, hvis 401 (k) tilbudene dine synes begrenset, vil du kanskje rulle den til en IRA når du når alder 59 ½, sier Washington, D. C., finansplanlegger Ivory Johnson. "Det åpner en verden av valg, inkludert fond, aksjer, obligasjoner og ETFer. "

Trinn IV: Hold hendene av.

Lån mot 401 (k) eiendeler kan være fristende dersom tider blir stramme. Hvis du gjør dette effektivt, nullstiller du skattefordelene ved å investere i en ytelsesbasert plan, siden du må betale tilbake lånet etter skatt. På toppen av det kan du bli vurdert avgift på kontanter.

"Motstå, motstå, motstå alternativet," sier Armstrong. "Behovet for å låne fra 401 (k) er vanligvis et tegn på at du trenger å gjøre en bedre jobb med å planlegge en kontantreserve, spare eller redusere utgifter og budsjettering for livsmål. "

Bunnlinjen

Med din arbeidsgiver gjør bidrag og ledere der for å håndtere investeringer, er det lett å ta en passiv tilnærming til 401 (k) s. Ikke: Med litt studier og planlegging, sammen med riktig hjelp, kan du utnytte sjansen til å skape en komfortabel pensjon.