En IRA er en skattefordelt pensjonsavtale for enkeltpersoner opprettet gjennom en bank eller annen finansinstitusjon, livsforsikringsselskap, fond eller aksjemegler. Selv om folk ofte feilaktig tenker på IRA som investeringer, er de faktisk kontoer der investeringer holdes. Mange IRAer gir deg mulighet til å velge fra et utvalg av individuelle verdipapirer for kontoen, for eksempel aksjer, obligasjoner, verdipapirfond og børsnoterte fond (ETFer) - eller du kan velge en "single-fund" -alternativ, der aktivaallokeringen er ferdig for deg.

Når du åpner en IRA, kan du investere opp til maksimal innskudd grense hvert år (for 2017, det er $ 5, 500 hvis du er under 50 år eller $ 6, 500 hvis du er eldre). Når du når alder 59½, har du muligheten til å begynne å ta ut penger fra din IRA uten straffer. Når du blir 70 år gammel, må du ta de nødvendige minimumsfordelingene (Roth IRAs er kun gjenstand for RMDs etter eierens død).

Men hva skjer hvis du vil bruke noen av pengene i IRA til å kjøpe et hus, og du er ikke 59½? Selv om det er svært spesifikke regler om IRA-investeringer og uttak, er det mulig å bruke midler fra en IRA, uten straff, for å kjøpe et hus. Her er alternativene dine.

Første gangs villaeiere

Fordi IRA er ment å hjelpe deg med å spare for pensjon, vil Internal Revenue Service (IRS) ikke at du skal ta ut penger før du setter 59½. Hvis du gjør det, må du kanskje betale en 10% tidlig uttaksstraff. Skattelettelseavtalen fra 1997 endret noen av IRA-reglene, og det er mulig å trekke ut penger uten straff i visse situasjoner, inkludert å kjøpe, bygge eller bygge opp ditt første hjem. (For å lese om andre situasjoner der penger fra en IRA kan trekkes tilbake uten straff, se 9 Strafffrie IRA-tilbakekallinger ,)

For å bruke penger i din IRA for å kjøpe et hus, må du være en første gang homebuyer. Du regnes som en førstegangsboende hvis du ikke har eid et hjem (eller hadde økonomisk interesse i en) til enhver tid de siste to årene. Så selv om du eide et hus på et tidspunkt tidligere - for fem år siden - kan du godt imøtekomme kjøperens krav til førstegang.

Reglene varierer avhengig av hvilken type IRA du har. Hvis du kvalifiserer som en første gangs homebuyer, kan du trekke opp inntil $ 10 000 fra din tradisjonelle IRA for å dekke kostnadene ved å kjøpe et hjem. Din ektefelle kan også trekke opp til $ 10 000 fra hans eller hennes IRA (husk at IRA er individuelle pensjonskonto, du deler ikke dem med en ektefelle). Husk at selv om du vil unngå 10% tidlig tilbaketrekking straff, vil du fortsatt skylde inntektsskatt på ethvert beløp du (og din ektefelle) trekker ut.

Reglene er litt annerledes med en Roth IRA. Du kan når som helst trekke tilbake bidrag som du har gjort til Roth IRA, uten skatt og fri for straff, uansett årsak (dette skyldes at du allerede har betalt skatt på bidragene). Når du har trukket inn bidragene dine, kan du ta opp til $ 10 000 av inntektene dine for et første gangs boligkjøp - uten å betale 10% straff. Som en tilleggsbonus, hvis du har hatt Roth IRA i minst fem år, er inntektsfortjenesten skattefri; hvis det er mindre enn fem år, er inntektene skattepliktig.

"Noen første gangs boligkjøpere vil kanskje ha betydelig nedbetaling for å unngå privat kredittforsikring. Dette er den perfekte tiden til å anskaffe støtte fra en CFP-profesjonell for å hjelpe deg med å finne den mest effektive måten å få tilgang til midler til nedbetalingen, sier Marguerita M. Cheng, CFP®, administrerende direktør for Blue Ocean Global Wealth, Gaithersburg, Md .

Selvregulerte IRAer

Et annet alternativ er å åpne - eller konvertere din eksisterende IRA til - en selvstyrt IRA eller SDIRA. Disse er spesialiserte IRAer som gir deg full kontroll over investeringene i kontoen. Alle verdipapirer og investeringer holdes i en konto administrert av en spesialisert, selvregistrert depot eller kurator (i stedet for en vanlig bank eller meglerfirma, som med standard IRAer). En av de største attraksjonene i SDIRA er deres fleksibilitet: SDIRAs lar deg investere i et bredere utvalg av investeringer enn standard IRAer - alt fra LLCs og franchise til edle metaller og fast eiendom. Og "fast eiendom" refererer ikke bare til hus: Du kan også investere i ledige tomter, parkeringsplasser, mobilboliger, leiligheter, flerfamiliebygninger og båtslip.

Men det er en fangst: Eiendom kjøpt med midler fra en SDIRA kan ikke være til fordel for din eller din nærmeste familie før du når IRAs distribusjonsalder. Med andre ord kan du bruke SDIRA til å kjøpe et hus når du er 45 år gammel, men du kan ikke leve inntil du er 59½. I likhet med standard IRA er SDIRAs ment å sørge for pensjonering i fremtiden, slik at de ikke kan brukes til fordel for deg i dag.

"Det er mange måter du kan bruke din selvstyrte IRA til å kjøpe eiendommer i din IRA. Du kan kjøpe en utleie eiendom, bruke din IRA som en bank og låne penger til noen støttet av fast eiendom (i. E. Et boliglån), du kan kjøpe skattegodtgjørelser, kjøpe jordbruksmark og mer. Så lenge du investerer i fast eiendom, ikke til personlig bruk, kan du bruke IRA til å kjøpe det, sier Kirk Chisholm, wealth manager hos Innovative Advisory Group i Lexington, Mass.

Også alle pengene du bruker for å finansiere en SDIRA investeringseiendom må komme ut av SDIRA: Hvis du skylder skatt, si eller eiendommen krever reparasjoner - som et nytt tak - må du bruke midler fra SDIRA og ikke en annen konto for å dekke utgiften. Tilsvarende må alle penger som investeringseiendommen tjener, gå tilbake til SDIRA. Hvis du kjøper et hus og leier det, for eksempel, leier pengene du samler må gå tilbake til SDIRA.(Hvis du vil vite mer om å åpne en SDIRA, les Selvregistrert IRA: Den riktige bevegelsen for deg? )

Pek på 401 (k) I stedet

Hvis du har en 401 (k) du kan tenke på å ta et lån fra den kontoen i stedet for å ta ut penger fra din IRA. Generelt kan du låne opptil 50% av din 401 (k) saldo - opp til maksimalt $ 50 000 - uansett grunn uten å pådra seg skatter eller straffer. Du betaler renten på lånet, typisk premieprisen pluss en eller to prosentpoeng, som vil gå tilbake til din 401 (k) konto. I de fleste tilfeller må du betale tilbake lånet innen fem år, men hvis du bruker pengene til et hus, kan tilbakebetalingstiden utvides til så mange som 15 år.

Et par ting å huske på: "Du må inkludere betalingene i ditt månedlige budsjett. Også renten du belastes for 401 (k) lånet, kan ikke være fradragsberettiget (sjekk med din skattemessig rådgiver) og vil sannsynligvis være høyere enn dagens boligrente. Et annet mindre poeng er at du betaler pensjonslånet med etter skatt, slik at lånet kan være dyrere enn du kanskje tror, ​​sier Peter J. Creedon, CFP®, ChFC®, CLU®, administrerende direktør, Crystal Brook Advisors, New York, NY

I de fleste tilfeller betaler du lånet ved hjelp av automatiske lønsettfradrag. Dette høres enkelt nok ut, men det er viktig å forstå hva som skjer hvis du savner betalinger. Hvis det har vært lengre enn 90 dager siden du har foretatt en betaling, vil gjenværende saldo betraktes som en fordeling og vil bli beskattet som inntekt; hvis du er under 59½, vil du også skylle en 10% straff. En annen advarsel: Hvis du forlater jobben din (eller slippes), må du betale tilbake hele lånebalansen innen 60 til 90 dager. Ellers blir saldoen beskattet og du skylder 10% tidlig tilbaketrekningsstraff (med mindre du er eldre enn 55 når du forlater jobben din).

Bunnlinjen

Fordi SDIRAs krever at du tar en aktiv rolle i pensjonsplanleggingen, er de ikke egnet for alle. I tillegg er det meget spesifikke regler og bestemmelser om SDIRAer, så det er viktig å gjøre leksene dine på forhånd og rådføre deg med en erfaren finansiell planlegger, advokat og / eller skattemessig revisor før du tar noen beslutninger.

Og en annen ting om standard IRA: Selv om du ikke kan ta et lån fra en tradisjonell eller Roth IRA, kan du få tilgang til penger fra en IRA i en 60-dagers periode gjennom det som kalles en "tax free rollover" - så lenge du legger pengene tilbake i IRA (enten du gjorde tilbaketrekningen fra eller en annen) innen 60 dager. Hvis du ikke gjør det, inntas inntekt (inkludert stat) skatter og straffer. For tiden er du begrenset til bare én "skattefri overgang" i året, uavhengig av antall IRAer du eier.