Mange amerikanere sliter med kredittkortgjeld. Selv om boliglån og billånsrenter er på eller i nærheten av historiske nedturer, er kredittkortpriser ikke. Hvorfor?

Forstå årsakene til forskjellen er det første trinnet i å fikse problemet for deg som kredittkortholder. Å ha strategier for å håndtere gjelden kommer neste gang.

Kredittkort Gjeld: Økonomi & Rentesatser

Rente på boliglån og billån er knyttet til statsobligasjonsrenter. Etter hvert som flere og flere nervøse investorer - påvirket av Brexit og andre faktorer - vender seg til obligasjoner, går avkastningen ned, og med dem boliglånsrenter.

Faktisk er sammenhengen mellom statsobligasjoner og faste boligrenter sterkere enn for noe annet forbrukerprodukt, ifølge finansdirektør Greg McBride i Bankrate.

Kredittkortrenten er derimot påvirket av den føderale fondskursen, som økte med 0. 25% i desember. Siden da har kursen ikke flyttet. For mer informasjon, se Hvorfor er kredittkort i stand til å belaste slike høye renter sammenlignet med andre långivere?

Andre grunner Rentenivåene holder høye

Tre tilleggsfaktorer påvirker kredittkortrenten som ikke gjelder for boliglån og lån i henhold til Bankrate. Disse er:

1. Usikret gjeld - Kredittkortgjelden er usikret, noe som betyr at kortutstederen ikke har eiendom til å gripe. Høyere renter er et avslag for den ekstra risikoen som utstederen tar.
2. KORTLOVEN - I 2009 ble loven kalt kredittkortansvar, ansvar og opplysningsloven vedtatt og ble lov. Denne lovgivningen tok bort lukrative inntektsstrømmer fra kortutstedere, som viste seg å øke renten for å kompensere for mangelen.
3. Kredittresultat - Med høyere risiko kommer et behov for sterkere vetting. Enkelt sagt, jo lavere FICO-poengsum, desto høyere er kredittkortets rente.

7 måter å kjempe tilbake

Du trenger ikke å akseptere høye renter selvsagt. Du kan bruke ett eller flere av en rekke strategier for å redusere interessen du betaler på kredittkort.

Noen involverer å jobbe med din nåværende kredittkortutsteder; andre involverer å flytte til et nytt kort; fortsatt andre involverer mer drastiske måter å håndtere din gjeld på.

en. Mål ett kort om gangen

Hvis du har flere kredittkort, må du betale minimum på grunn av alle kort mens du betaler mer på den med høyeste renten til det kortet er betalt. Start deretter på den neste i listen.

2. Forhandle

Be om rentenedsettelse og / eller frafall av årsavgiften. Hvis du blir skrudd ned, truer du med å overføre saldoen din.Hvis det ikke virker, overfør saldoen til et kort med lavere rente.

3. Overfør saldoer

Hvis du bestemmer deg for å overføre saldoen eller en del av saldoen fra ett kort til et annet, vær oppmerksom på at det kan være saldooverførselsgebyr på så mye som 3% til 5%. Faktor det inn i beregningene dine og sørg for at de samlede besparelsene fungerer til din fordel.

4. Søk etter nytt kort

Hvis overføringsstrategien innebærer å søke etter et nytt kort, se etter en med en frist (20-25 dager er typisk). På den måten når du betaler av balansen, har du wiggle room før fremtidige renter springer inn.

Finn et nytt kort ved å bruke et online kredittkortsøk som for eksempel Nerdwallet.

5. Sikre gjelden

Hvis andre tiltak ikke er tilstrekkelige, kan du slå usikret (dyrere) kredittkortgjeld til sikret gjeld via en hjemmekapitalkreditt (HELOC). Som en bonus, er egenkapitalrentebetalinger vanligvis skattefradragsberettigede.

Pass på å lukke kostnader, og vær oppmerksom på at du setter ditt hjem i fare hvis du er standard.

6. Forbedre kredittpoengene dine

Siden kreditt-poenget ditt (FICO) spiller en viktig rolle i kredittkortrenter, kan alt du kan gjøre for å øke FICO-poenget hjelpe deg enormt.

Bill McCracken, administrerende direktør for Financial Services Research Company Synergistics Research Corp, sier at en FICO-poengsum på over 720 vil gi deg en rente på 10-15%, mens en mellom 620 og 680 vil øke denne verdien til over 20%.

For mer se En rask måte å øke kredittpoengene dine .

7. Klage på klage

Hvis du mener at kredittkortsutstederen har brutt kardeloven eller ellers driver med urettferdig praksis, bør du vurdere å sende inn en klage til Consumer Financial Protection Bureau (CFPB).

CFPB er ansvarlig for å beskytte forbrukerne mot økonomisk svindel og misbruk. Hittil har byrået gjenvunnet nesten 11 milliarder dollar for forbrukerne. For ytterligere informasjon, sjekk ut Når, Hvorfor og Hvordan klage på CFPB .

Er alternativ hjelp kommet?

Mike Cagney, hos alternativ online utlåner Social Finance Inc. (SoFi), sa nylig at hans selskap kan søke godkjenning for et statsbankscharter i Utah. Hvis Cagney følger gjennom, SoFi, kjent for utmerket personlig service og lave renter, kan snart komme inn på kredittkortvirksomheten.

Det er viktig at dette trekket legger press på bankene for å konkurrere med lavere priser - et reelt pluss for forbrukerne overalt.

Bunnlinjen

Å komme seg ut fra kredittkortgjeld er ikke lett. Det krever disiplin og oppmerksomhet på detaljer. Det er imidlertid mulig å senke både renter og beløpet du betaler på kredittkortkontoer.

Byråer som CFPB og selskaper som SoFi gir tro på oppfatningen om at kredittkortrenter kan og bør være rimelige. I mellomtiden er due diligence navnet på spillet.