Med en startdato 17. februar 1988 er Fidelity Spartan 500 Index Fund - Investor Class ("FUSEX") et av de eldste fondene som tilbyr eksponering til en portefølje som sporer avkastningen av Standard & Poor's (S & P) 500 Index. Fondet følger nøyaktig S & P 500 ved å opprettholde de samme posisjonene med de samme vektene i porteføljen. Fondet tar en passiv styringsstrategi for å spore S & P 500, noe som resulterer i en minimal omsetningsrate på 4%.

Fondets største sektorallokering var per 29. februar 2016 informasjonsteknologi på 20,06%, etterfulgt av finanser på 15. 32% og helsevesenet på 14,4%. De største stillingene er i Apple Inc. (NASDAQ: AAPL AAPLApple Inc174. 47 + 1. 14% Laget med Highstock 4. 2. 6 ), Microsoft Corp. (NASDAQ: MSFT MSFTMicrosoft Corp84. 16 + 0. 02% Laget med Highstock 4. 2. 6 ) og Exxon Mobil Corp. (NYSE: XOM XOMExxon Mobil Corp83. 47 + 0. 35% Laget med Highstock 4. 2. 6 ).

Siden 2012 har fondet tett skygget ytelsen til S & P 500, med en maksimumsforskjell på 14 basispoeng (bps) på årlig avkastning. Fondet er ikke belastet, krever en minimumsinvestering på $ 2 500 og betaler et utbytte på 2,7%. I løpet av de siste fem årene har det vist sesongmessige trender og handelsmønstre som skjedde i løpet av flere måneder.

Fondsavkastninger siden 2012

Etter en 2. 03% avkastningsøkning for Fidelity Spartan 500 Index Fund i 2011, startet globale aksjemarkeder et rally som varetatt i de neste 43 månedene. Fra og med 2012 ble investorene bullish på aksjer da Federal Reserve Bank fortsatte sine kvantitative lettelser og sentralbanker i Europa og Asia presset fram med stimulanspakker for å fremme økonomisk vekst. Som et resultat falt fondet året med en gevinst på 15. 93%.

Aksjene fikk fart i 2013 i reaksjon på bedring av bedriftens inntjening, akselerere forbruksutgifter og økende eksport. Fondet registrerte konsistente gevinster gjennom året og ga en årlig avkastning på 32,25%. I løpet av året var den høyeste utbetalingen 4,5%.

Aksjer fortsatte å verdsette i 2014 til tross for å senke global vekst og fallende olje- og råvarepriser, og fondet hadde en årlig gevinst på 13 59% for året. Det ble 3,6% i løpet av de første syv månedene av 2015, men en progresjon av dystre rapporter fra Kina som viste at fabrikkproduksjonen økte, viste at bekymringer om at en av de primære motorene bak den globale ekspansjonen ble bremset dramatisk.

Etter fem år med nesten uavbrutt gevinster presset redsel for en global tilbakeslag markeder i korrigeringsmodus, og fondet mistet 9.8% fra midten av juli til slutten av august. Etter hvert som markedene stabiliserte seg i løpet av de siste fire månedene i året, var fondet i stand til å gjenvinne august-tapene og legge en gevinst på 1,31% for 2015. Etter en nedgang på 5% i januar 2016 slettet et rally fra februar til mars tapet, som resulterte i en årlig gevinst på 1,32% per 31. mars 2016.

Sesongbaserte handelsmønstre

Fidelity Spartan 500 Index Fund ga konsistente gevinster i flere måneder siden 2012, ledet i februar med gevinster på fire til fem år og en gjennomsnittlig månedlig avkastning på 3 16%. Oktober, med gevinster i tre av de siste fire årene, har en gjennomsnittlig månedlig gevinst på 2,9%. Mars har en gjennomsnittlig månedlig avkastning på 1,86%, med gevinster i fire av de siste fem årene.

Den sterkeste sekventielle løp for fondet fant sted i 2013, da fondet konsekvent verdsatt gjennom året. I løpet av denne perioden hadde fondet gevinster om ti på 12 måneder på vei til en 32. 25% gevinst. Den største månedlige nedgangen skjedde i august, som ga et tap på 2,9%.

Siden januar har januar vært den vanskeligste måneden for fondet, med tre påfølgende tap og et gjennomsnittlig tap på 3. 83%. Desember har også hatt sammenhengende tap siden 2014, med et gjennomsnittlig månedlig tap på 1,7%.

Fondets konsistens i å generere positiv avkastning har negativt sett sekventielle salgsløp siden 2012. F.eks. Var fondets lengste påfølgende runde med negativ avkastning de tre månedene fra desember 2015 til februar 2016. I løpet av dette spannet hadde det et gjennomsnittlig tap av 2. 5%. Imidlertid reduserte lønnsveksten på 3% i mars 2016 det gjennomsnittlige månedlige tapet over fire måneder til 1. 12%.

Bunnlinjen

Lukk sporing av avkastningen på S & P 500 siden 2012 har resultert i en gjennomsnittlig årlig avkastning på 15,77% for Fidelity Spartan 500 Index Fund. I løpet av denne perioden hadde februar, mars og oktober en kumulativ gjennomsnittlig avkastning på 7,92%, som representerte 50% av fondets årlige gevinst.

Fondet har hatt sesongmessige kjøpstrender i bestemte måneder, så vel som i sekvenser. Konsekvent avkastning har imidlertid svært begrenset salgstid, spesielt for sekvensielle løp. For eksempel startet fondet hvert av de tre siste årene med et gjennomsnittlig tap på 3. 83% i januar. I denne perioden har januar-tapene blitt negativt, i gjennomsnitt, av den kumulative avkastningen på 4,1% levert i februar og mars.