Riddle: Når kan en bonus eller en uhell noen gang skyte en sky på din lykke?

Svar: 15. april.

Ja, det er uunngåelig: Den bonusen for en godt utført jobb eller arv fra stor onkel Alfred kan ofte føre til at du betaler en større del av penger til Internal Revenue Service. Og ikke bare en ordinær mengde ekstra penger: Gitt de mange rynker i USAs skattekode, selv en liten mengde penger - beskjedne lotterivinster, sier - kan ha store konsekvenser. Begynn med det enkleste scenariet med en downside: En bump up kan løfte årets inntekt til en høyere skattekonsoll. Enda verre, hvis du tjener høy inntekt og bor i en stat med høy takstfrekvens - New York, California eller New Jersey, for å nevne tre - kan det ekstra boostet passe deg over den alternative minimumskatten (AMT) og effektivt juice Din evne til å ta en rekke spesifiserte fradrag, inkludert de på statlige og lokale skatter.

Hør en annen forholdsregel, sier Rosalind Sutch, en Philadelphia CPA på skattekonsulentfirmaet Drucker & Scaccetti: Hvis du jobber i to eller flere stater i løpet av året, må du kanskje betale skatt på bonusen din til hver stat.

Hilsen: Din skatterådgiver kan kartlegge noen strategier for å la deg beholde så mye av det ekstra penger som IRS tillater. Her er noen få verdier:

1. Sett den til side for senere.

Husk at onkel Sam virkelig vil ha deg til en god pensjon. Han oppfordrer oss alle til å bygge opp våre hekseegg ved å bruke bidrag til kvalifiserte pensjonsavtaler som 401 (k) s og tradisjonelle IRA for å redusere skattepliktig inntekt. Med det i tankene kan en bonus eller en tilfeldighet utgjøre en fin måte å hoppe på med pensjonsbesparelser, spesielt hvis du har lov til å bruke din bonus for å gi et spesielt bidrag. Det vil selvsagt avhenge av planens regler.

401 (k) s - Det kan være veldig god fornuftig å bruke ekstra penger for å maksimere 401 (k) -bidraget ditt. Flyttet kan til og med høste en ekstra belønning hvis arbeidsgiveren sparker i en tilsvarende sum - forutsatt at du kvalifiserer under planretningslinjer. I henhold til IRS-regler er ditt maksimale bidrag i år $ 17 500, selv om det er mulig å chip i en annen $ 5 500 hvis du er over 50 år.

IRAs - I 2014 kan IRS bidra til opptil $ 5, 500 til en IRA og en ekstra $ 1 000 hvis du er over 50. Fradraget du kan ta på IRA-bidrag, er imidlertid underlagt grenser basert på inntekt, arkiveringsstatus og om arbeidsgiver har pensjonsplan i plass.

Konvertering - En annen strategi, sier Sutch, er å bidra til en ikke-fradragsberettiget IRA, og deretter konvertere kontoen til en Roth IRA så raskt som mulig - i hvert fall før årsskiftet.Du må betale skatt på enhver gevinst som er gjort på noen verdiøkning av den konverterte IRA, men utdelingene du tar senere, vil være skattefrie. Det er et viktig hensyn som kan spare deg for penger hvis eiendommene til Roth IRA øker, skattesatsene løftes eller du kommer opp i en høyere brakett på tærskelen til pensjonen din. Forholdet er at du må gå gjennom papirarbeidet nøye med regnskapsføreren din for å unngå å slippe opp og generere skattepliktig inntekt, spesielt hvis du allerede har en IRA. Og du må passe inn i Roth inntektsbegrensningene.

2. Hold den av.

Når det kommer til bonuser, forventer IRS at du ante opp en flat 28% av pengene du mottar til føderal inntektsskattholding.

Fra det utgangspunktet har du en rekke alternativer. For en, kan du se på en utsatt kompensasjonsplan på jobben, som vil tillate deg å spre både penger du lomme og skatteplikt. Hvis du er betalt i aksjer eller aksjer, vil du mulle over den beste tiden for å få utbetalt en sikkerhet som har logget en gevinst - for å kompensere eller begrense kapitalgevinster.

3. Betal skattene dine.

Ja, overskriften her høres ut som en no-brainer. Men la oss være litt mer spesifikke: En fordelaktig måte å bruke din bonus på er å "ta opp" på estimerte skattebetalinger eller dine forpliktelser for å holde skatt og dermed sette en IRS-straff for å komme opp kort.

Og det er ikke alt du kan gjøre. Hvis din fallfall setter deg i fare for å betale AMT i år, kan du kanskje betale neste års eiendomsskatt på forhånd. IRS vil la deg trekke ut betalinger for et år ut, men ikke mer, så sjekk med revisoren din før du prøver denne takten.

4. Gi det bort.

Det er en måte å få løftet med å bidra med en heftig sum til veldedighet over tid, og likevel høste et øyeblikkelig skattefradrag for inneværende år. Sutch sier at du kan sette opp en donor-avdekket fond (DAF). I henhold til IRS-retningslinjene kan du bruke din bonus eller fallfall til å finansiere en konto og sette opp ordinære utdelinger til det valg du velger. Oppsiden: Du kommer til å mestre fronten de velgørende fradragene du lager over en årrekke. Husk: IRS stiller ingen minimumsbeløp som du må gi mottakerens veldedighet hvert år, selv om investeringsselskapet som huser DAF, kan sette et gulv på årlige distribusjoner.

5. Betal dine utgifter.

En annen måte å låne en bonus eller fallfall på, er å betale kommende fradragsberettigede forretnings- eller personalkostnader før 31. desember. Du kan vurdere å oppgradere datamaskinutstyr eller brukerkontoer for hjemmekontor før årsskiftet. Å bruke et kredittkort kan være fornuftig, forutsatt at du kan betale ytterligere saldo i januar.

En annen ide: Hvis du er logget på for en helse sparekonto på jobben, bør du vurdere å bruke en del av din bonus eller til å betale opp til innskuddsgrensen. Bare vær sikker på at det er penger du kan overføre til neste år, eller at du vet at du vil bruke i tide.

Bunnlinjen

Så snart du får vind av en bonus eller fallfall, må du bestille et møte med din skatteselskap for å begynne å beskytte så mye du kan.

"Som mange skatteproblemer kan ting bli svært komplisert," sier Sutch. "Du vil ikke bli pisket på noen av de mer intrikate reglene, så det er en god tid å lene deg på en kompetent skatterådgivers råd. "

Den eneste fallen som ikke vil sette deg i den situasjonen: opptil $ 14 000 kan noen gi deg skattefri hvert år. Verken du eller giveren skylder skatt på en gave som faller innenfor den lovlige grensen. Slike gaver kan legge opp: Hvis alle fire av besteforeldrene dine ga deg maksimalt, kan du samle 56 000 dollar per år, gratis gavefri.