a:

Et derivats teoretiske verdi er direkte relatert til spotprisen på sikkerheten. For å beregne totalverdien av en avledet sikkerhet må spotprisen være kjent. Spotprisen er den nåværende markedsprisen på en sikkerhet, og den nominelle verdien er den totale verdien av en sikkerhets underliggende eiendel. Den teoretiske verdien er ofte brukt til å beregne verdien av kontrakter for opsjoner, futures, forward og forward valutamarkeder.

AD:

Spotprisen er den nåværende markedsprisen på et sikkerhet som kjøpere og selgere er enige om på et bestemt tidspunkt og sted. Spotprisen er viktig i derivatmarkedet fordi det er prisen som kjøpere og selgere er enige om verdien av en underliggende eiendel. For eksempel, 24. april 2015, var spotprisen på S & P 500 Index-futures trading på $ 2, 110. 25 per enhet på 9: 32 a. m. Dette var prisen som en enhet av S & P 500 Index kunne kjøpes på den aktuelle tiden.

AD:

Den teoretiske verdien er verdien av en avledet sikkerhets underliggende eiendel til spotprisen. I derivatmarkedet er den nominelle verdien beregnet ved å multiplisere antall enheter av den underliggende eiendelen i en kontrakt og den nåværende spotprisen på eiendelen.

For eksempel, for å beregne den teoretiske verdien av en S & P 500 Index futures kontrakt den 24. april 2015 kl 9: 32 a. m. , multipliser den underliggende aktivprisen ved kontraktspesifikasjonsenhetene. For S & P 500 Index-futures forplikter kontrakten en kjøper til 250 enheter i S & P 500-indeksen. Derfor var den nominelle verdien på den aktuelle tiden $ 527, 562. 50 ($ 2, 110. 25 × 250).

AD: