Du vet nok sikkert litt om pensjonsordninger - enten du har en eller noen du vet, men de økonomiske grunnene til en pensjon er kjent for få. Pensjontilbudene har blitt knappe i privat sektor, og det er viktig å forstå hvorfor. I denne artikkelen vil vi undersøke hvorfor ansatte elsker pensjonsplaner, og hvorfor bedrifter prøver sitt vanskeligste å unngå dem.

Hva er en pensjon?
En pensjon er et selskapsponsentert fond som skal gi et selskaps ansatte en lønnsom inntekt for sine pensjonsår. Generelt sett er det to typer pensjoner - innskuddsplaner og ytelsesplaner.

• Definerte bidragsplaner er de enklere av de to (og jo mer vanlige i dag). I en innskuddsbasert plan er mengden penger som er bidraget til planen av selskapet, satt fra farten (ofte i prosent av hva medarbeiderne bidrar). Pengene blir deretter investert i løpet av den ansattes karriere, og den endelige balansen i kontoen utbetales ved pensjonering. Med denne type plan er verdien av den ansattes pensjon basert på utførelsen av investeringene, slik at den endelige fordelen til den ansatte er usikker.
  
• Forsikringsplaner, derimot, angir de ultimate utbetalinger til pensjonister, uavhengig av avkastningen på pensjonsfondets investeringer. I en ytelsesplan er selskapet på kroken for det fonden ikke kan generere. Dette er en av hovedårsakene til at ytelsesbaserte planer blir en ting fra fortiden - mye til chagrin av de som går inn i arbeidsstyrken. Selv om enkelte organisasjoner holder sine ytelsesbaserte planer (for eksempel de store ligasportsorganisasjonene), fryser mange selskaper avhengige ytelsesbaserte pensjonsmidler, og begrenser deres deltakelse til de ansatte som allerede er innmeldt. (For å lære mer om skiftet vekk fra definerte ytelsesplaner, se Forutsetningen for den definerte ytelsesplanen. )

Medarbeiderperspektivet
I dag kan du kanskje lure på hvor relevant pensjon er for en ansatt - antall amerikanere har ikke pensjoner (enten fordi de er selvstendig næringsdrivende eller fordi deres arbeidsgivere ikke tilby dem). Med en all-but-fordømt Social Security system, er mange mennesker stole utelukkende på selvstyrte pensjonsprogrammer som 401 (k) s og IRAs. Det er et økende antall personer som pensjonerte med pensjon, men så så deres planer kollapser da pensjonens sponsorselskaper slår vanskelige tider. (For å lære mer om personvern, se Introduksjon til sosial sikkerhet .)

Hvis du er i stand til å bli med i selskapets pensjonsprogram, gir pensjonen ikke bare eiendomsveksten til en selvregistrert pensjonskonto, den forener også sin makt med bidrag fra arbeidsgiveren.Nylig lovgivning betyr at pensjonene er bedre beskyttet i dag enn tidligere. Lovgivningen var som en følge av store pensjonskollaps som skjedde på 90-tallet. Men å ha en pensjon er ikke en unnskyldning for å unngå å spare penger for pensjonering - langt fra det. Selv de heldige få med pensjoner bør holde pensjonsregnskap utenfor selskapenes planer. (For å lære om pensjonsrisiko, se: Analyse av pensjonsrisiko og Slik vurderer du pensjonsrisiko ved å analysere årlige kostnader .)
Selskapets perspektiv
Når selskaper sparer pensjon plan for sine ansatte, de gjør i hovedsak en uoffisiell uttalelse om hvor viktig deres ansatte er i sine bunnlinjer. Mange administrerende direktører begrunner å begrense pensjonene ved å sitere «ansvar til aksjonærene», men å gi tilstrekkelig pensjonsplanlegging er ofte i selskapets beste.

For eksempel får selskapene skattefordeler fra pensjonsordninger, selv om skattefordelene bare sparker inn dersom en viss prosentandel av ansatte inngår i planen. Dette bidrar til at planen er et gyldig pensjonsvalg, og ikke bare et tomt tilbud.

Når det er sagt, er pensjonene også dyre for bedrifter. Også regnskapsstandarder for pensjoner er ikke opp til de standarder mange regnskapsførere føler at de burde være. For eksempel, pensjonsytelsesforpliktelsen (PBO) - den nåverdierte dollarverdien et selskap anslår at det må finansiere pensjonsplanen - ikke må rapporteres på selskapets bøker. Bare en brøkdel av PBO er rapportert i regnskapet. Dette kan føre til pensjonskasser som er underfinansiert, som dessverre etterlater mange pensjonsmidler i en stilling som ligner sosial sikkerhet.

PBO er bestemt av aktuarene gjennom en rekke beregninger og permutasjoner som bare en matematikkorientant kunne elske. Fordi pensjonene er så komplekse, er det bare naturlig at de fleste løper for dekning når de står overfor å dekode en plan økonomiske mekanismer. Videre tilhører anleggsmidler (de faktiske eiendelene som en pensjonsordning har tilgjengelig) teknisk ikke tilhørende selskapet, og derfor blir de ikke rapportert i balansen. I stedet er de fleste pensjonsrelaterte opplysninger rapportert i fotnoter til regnskapet. (For å lære mer, les Fotnoter: Start Reading The Fine Print .)

En pensjon og deg
Så hvor viktig bør en pensjon være neste gang du er på arbeidsmarkedet? Mens andre pensjonsalternativer kan passe bra - spesielt hvis du har planlagt tilstrekkelig - å ha pengene dine profesjonelt styrt i en stabil, strukturert pensjon kan gi en betydelig forskjell på lang sikt.

Uansett om du planlegger å sole seg på en strand i Florida eller på vei til New England-hytta, bør pensjonen være noe å se frem til. Det bør ikke være en tullende tvil om at du unngår å tenke på. Mens pensjonsopsjoner er stadig utviklet, har du en anelse om hvordan pensjonen fungerer, kan definitivt bidra til at pensjonen din blir mer bekymringsfri.