Robo-rådgivere omformer måten investorene nærmer seg sine porteføljer, og de har fått traksjon som et rimelig alternativ til tradisjonell formueforvaltning. Mens du stoler på en algoritme for å veilede investeringsvalg, kan du eliminere potensialet for menneskelig feil, investorene bør ikke anta at robo-rådgivere er idiotsikker. Faktisk er det visse situasjoner der man kan stole på automatisert investeringsrådgivning. (For mer, se Fem minutters investering .)

en. Du blir skutt utenfor din komfortsone

Mens individuelle robo-rådgivere er forskjellige i deres tilnærming, har investorer som bruker dem vanligvis flere eiendelfordeling å velge mellom, som varierer i grad av risiko. Når du oppretter en konto, bruker robo-rådgiveren informasjonen du gir om økonomien, alder og langsiktige mål for å velge den mest hensiktsmessige porteføljen. Investorer som foretrekker en passiv tilnærming kan finne muligheten til å la en datamaskin gjøre investeringsbeslutninger tiltalende, men det kan også være problematisk. Her er mer på Fordeler og ulemper med å bruke en Robo-Advisor .

La oss for eksempel si at robo-rådgiveren velger en portefølje som er sterkt konsentrert i fremvoksende markedsfond. Mens det er mulighet for å oppnå høyere avkastning, utsetter du deg selv for økt volatilitet. Hvis risikoen ikke blir balansert med sikrere investeringer, for eksempel obligasjoner, står du for å miste stor hvis markedstankene.

Med en tradisjonell investeringsrådgiver er det lettere å kommunisere hva du er og ikke er komfortabel med når det gjelder risiko. Mangelen på et menneskelig element er et område hvor robo-rådgivere har potensial til å bli kort. Leksjonen her? Ikke vær redd for å stole på tarmen din hvis din rådgivers anbefalinger krever at du strekker deg ut over grensene for risikotoleransen din. (For mer, se Hva er din risikotoleranse? )

2. Din rådgiver spiller det for tryggt

Å ta for mye av en gamble med dine investeringer kan føre til store tap hvis din robo-rådgiver tar feil. På samme måte bør du også revurdere rådgiverens råd når det ser ut til å være oppmuntrende for deg til å feire for mye på forsiktighetssiden.

Fordi robo-rådgivere bruker et dataprogram for å skape en bred investeringsstrategi, er det ofte en tendens til at de oppfører seg som et måldatofond. Det betyr at porteføljen din automatisk blir balanseført med jevne mellomrom for å sikre at risikonivået avtar riktig når du blir eldre, og du har ikke muligheten til å velge og velge individuelle investeringer. (For mer, se En introduksjon til Target-Date Funds .)

Mens rebalansering er nødvendig for å sikre at du har riktig allokering, vil du ikke selge av lønnsomme eiendeler før det er på tide.Hvis din robo-rådgiver foreslår at du betaler ut av en bestemt aksje eller fond basert på en forhåndsinnstilt tidsramme for pensjonering, kan du forkorte fortjenesten din i det lange løp. Ikke vær motvillig til å veto det trekket.

3. Investeringsavkastninger begrunner ikke gebyrene

Generelt koster robo-rådgivere investorer mindre enn å jobbe med megler eller en individuell investeringsrådgiver. I stedet for å betale 1% til 3% i året i administrasjonsgebyr, er robo-rådgivning vanligvis en brøkdel av kostnaden. Det betyr imidlertid ikke at investeringene i porteføljen din vil være lave kostnader, eller at dine eiendeler vil generere vesentlig høyere avkastning.

Avgiftene som robo-rådgivere annonserer, dekker bare kostnadene ved å administrere kontoen din. De inkluderer ikke kostnadsforholdet eller andre administrasjonsgebyrer for de underliggende investeringene selv. Mens robo-rådgivere ofte drar til lave kostnader, skatteeffektive investeringer som børsnoterte fond, er det noen som inkorporerer aktivt forvaltede midler i investorporteføljer. (For mer, se Aktiv ledelse inngår Robo-Advisor Platforms. .)

Aktivt administrerte midler selges ofte til investorer basert på premisset at de kan slå markedet, men det er en fangst: De kommer med høyere avgifter. Når det gjelder ytelse, fant en 2015 Morningstar-studie at aktivt forvaltede midler forsvant nesten hver passiv aktivaklasse mellom 2004 og 2014. Samlet sett fant studien at jo høyere avgifter, jo verre fondet utførte.

Hvis din robo-rådgiver anbefaler en aktivaallokering som inkluderer aktivt forvaltet fond eller andre dyre verdipapirer, se nøye på investeringens historiske historikk for å avgjøre om den økte kostnaden sannsynligvis vil gi mer verdi for porteføljen din.

Bunnlinjen

Robo-rådgivere kan være et godt valg for investorer som ønsker en hands-off-tilnærming, og er komfortabelt når de går ut av fordelene som en menneskelig rådgiver kan tilby. Mens de kan strømlinjeforme måten du investerer på, er det viktig å huske at de ikke er ufeilbare. Hvis du får følelsen av at investeringsstrategien din styres off-course, kan det være på tide å revurdere de trekkene din robo-rådgiver gjør.