Robo-rådgivere omformer måten investorene nærmer seg sine porteføljer, og de har fått traksjon som et rimelig alternativ til tradisjonell formueforvaltning. Mens du stoler på en algoritme for å veilede investeringsvalg, kan du eliminere potensialet for menneskelig feil, investorene bør ikke anta at robo-rådgivere er idiotsikker. Faktisk er det visse situasjoner der man kan stole på automatisert investeringsrådgivning. (For mer, se Fem minutters investering .)

AD:

en. Du blir skutt utenfor din komfortsone

Mens individuelle robo-rådgivere er forskjellige i deres tilnærming, har investorer som bruker dem vanligvis flere eiendelfordeling å velge mellom, som varierer i grad av risiko. Når du oppretter en konto, bruker robo-rådgiveren informasjonen du gir om økonomien, alder og langsiktige mål for å velge den mest hensiktsmessige porteføljen. Investorer som foretrekker en passiv tilnærming kan finne muligheten til å la en datamaskin gjøre investeringsbeslutninger tiltalende, men det kan også være problematisk. Her er mer på Fordeler og ulemper med å bruke en Robo-Advisor .

AD:

La oss for eksempel si at robo-rådgiveren velger en portefølje som er sterkt konsentrert i fremvoksende markedsfond. Mens det er mulighet for å oppnå høyere avkastning, utsetter du deg selv for økt volatilitet. Hvis risikoen ikke blir balansert med sikrere investeringer, for eksempel obligasjoner, står du for å miste stor hvis markedstankene.

Med en tradisjonell investeringsrådgiver er det lettere å kommunisere hva du er og ikke er komfortabel med når det gjelder risiko. Mangelen på et menneskelig element er et område hvor robo-rådgivere har potensial til å bli kort. Leksjonen her? Ikke vær redd for å stole på tarmen din hvis din rådgivers anbefalinger krever at du strekker deg ut over grensene for risikotoleransen din. (For mer, se Hva er din risikotoleranse? )

AD:

2. Din rådgiver spiller det for tryggt

Å ta for mye av en gamble med dine investeringer kan føre til store tap hvis din robo-rådgiver tar feil. På samme måte bør du også revurdere rådgiverens råd når det ser ut til å være oppmuntrende for deg til å feire for mye på forsiktighetssiden.

Fordi robo-rådgivere bruker et dataprogram for å skape en bred investeringsstrategi, er det ofte en tendens til at de oppfører seg som et måldatofond. Det betyr at porteføljen din automatisk blir balanseført med jevne mellomrom for å sikre at risikonivået avtar riktig når du blir eldre, og du har ikke muligheten til å velge og velge individuelle investeringer. (For mer, se En introduksjon til Target-Date Funds .)

Mens rebalansering er nødvendig for å sikre at du har riktig allokering, vil du ikke selge av lønnsomme eiendeler før det er på tide.Hvis din robo-rådgiver foreslår at du betaler ut av en bestemt aksje eller fond basert på en forhåndsinnstilt tidsramme for pensjonering, kan du forkorte fortjenesten din i det lange løp. Ikke vær motvillig til å veto det trekket.

3. Investeringsavkastninger begrunner ikke gebyrene

Generelt koster robo-rådgivere investorer mindre enn å jobbe med megler eller en individuell investeringsrådgiver. I stedet for å betale 1% til 3% i året i administrasjonsgebyr, er robo-rådgivning vanligvis en brøkdel av kostnaden. Det betyr imidlertid ikke at investeringene i porteføljen din vil være lave kostnader, eller at dine eiendeler vil generere vesentlig høyere avkastning.

Avgiftene som robo-rådgivere annonserer, dekker bare kostnadene ved å administrere kontoen din. De inkluderer ikke kostnadsforholdet eller andre administrasjonsgebyrer for de underliggende investeringene selv. Mens robo-rådgivere ofte drar til lave kostnader, skatteeffektive investeringer som børsnoterte fond, er det noen som inkorporerer aktivt forvaltede midler i investorporteføljer. (For mer, se Aktiv ledelse inngår Robo-Advisor Platforms. .)

Aktivt administrerte midler selges ofte til investorer basert på premisset at de kan slå markedet, men det er en fangst: De kommer med høyere avgifter. Når det gjelder ytelse, fant en 2015 Morningstar-studie at aktivt forvaltede midler forsvant nesten hver passiv aktivaklasse mellom 2004 og 2014. Samlet sett fant studien at jo høyere avgifter, jo verre fondet utførte.

Hvis din robo-rådgiver anbefaler en aktivaallokering som inkluderer aktivt forvaltet fond eller andre dyre verdipapirer, se nøye på investeringens historiske historikk for å avgjøre om den økte kostnaden sannsynligvis vil gi mer verdi for porteføljen din.

Bunnlinjen

Robo-rådgivere kan være et godt valg for investorer som ønsker en hands-off-tilnærming, og er komfortabelt når de går ut av fordelene som en menneskelig rådgiver kan tilby. Mens de kan strømlinjeforme måten du investerer på, er det viktig å huske at de ikke er ufeilbare. Hvis du får følelsen av at investeringsstrategien din styres off-course, kan det være på tide å revurdere de trekkene din robo-rådgiver gjør.