Kan riktig livsforsikring hjelpe deg med å oppnå dine pensjonsmål? Ja, men kanskje ikke slik du tenker. Mens livsforsikringsagenter vil forsøke å selge deg på fordelene med permanent livsforsikring som samler kontantverdi, er slike retningslinjer vanligvis bare fornuftige for personer med en nettoverdi på minst $ 5 millioner, terskelen der eiendomsskatter sparker inn etter døden.

For nesten alle andre er den beste måten å innlemme livsforsikring i pensjonsplanleggingsstrategien, å få riktig dødsfordel for familien din til laveste pris, så du har mest penger igjen til ta andre viktige skritt mot økonomisk sikkerhet. La oss se på hvordan denne strategien fungerer.

Trinn 1: Kjøpsperiode

Hvis du har en ektefelle eller barn som er avhengig av din inntekt eller som er avhengig av dine "gratis" tjenester som oppholdsboende foreldre eller husmor, bør livsforsikring være en del av din økonomisk plan.

"Det er viktig for både arbeidende og ikke-arbeidende ektefeller å ha livsforsikring," sier Kristi Sullivan, CFP®, Sullivan Financial Planning, LLC, Denver, Colo. ønsker å ha nok forsikring til å dekke store gjeld (pant), fremtidige forpliktelser som ikke lenger kan finansieres av den avdødes inntjening (høyskole, pensjon) og levekostnader for familien. Den ikke-arbeidende ektefellen må være forsikret for å dekke kostnadene for barnepass og annet husholdningsarbeid som den overlevende brødvinneren nå må betale for. “

Med andre ord, nesten alle trenger livsforsikring. Selv om du går glipp av pensjonering på grunn av en tidlig død, vil du likevel like at ektefellen din er økonomisk trygg nok til å ha en sjanse til å nyte pensjon, ikke sant? Den minst kostbare typen livsforsikring, ikke bare vurderer din out-of-pocket bekostning, men også vurderer hvor mye dekning du får for det du betaler, er begrepet livsforsikring. (For relatert lesing, se Forsikring mot tap av hjemmemaker .)

Livsforsikringspriser varierer vesentlig avhengig av alder, helse og politiske funksjoner, men her er et eksempel som viser hvor mye ekstra penger du har kan måtte jobbe med hvis du kjøper sikt i stedet for permanent livsforsikring. En nonsmoking, 35 år gammel New York mann med god helse, noe som betyr at blodtrykket og kolesterolet kan være litt høyere enn det ideelle, kan være i stand til å få en 20-årig politikk med en USD 1 million dødsavgift for $ 1, 030 per år. Hvis den samme mannen kjøpte en hel livspolitikk, en type permanent livsforsikring, kan premien være $ 14, 090 årlig for samme dødsfordel. Det er en forskjell på $ 13, 060 per år.

Gitt disse kostnadene, kan begrepet livsforsikring være et ideelt pensjonsbesparelsesverktøy på to måter.For det første gir den den grunnleggende økonomiske beskyttelsen familien din trenger hvis du går forbi før du har akkumulert nok besparelser for at de skal leve av. For det andre frigjør den lave, faste prisen mer av disponibel inntekt for å skape et beredskapsfond, kjøpe langsiktig uførhetsforsikring og investere i rimelige midler.

"En begreps livspolitikk gir mye mer mening for mange mennesker," sier Mark Hebner, grunnlegger og president for Index Fund Advisors, Inc. i Irvine, California, og forfatter av "Index Funds: The 12 Step Gjenopprettingsprogram for aktive investorer. "" Gitt de lavere premiene knyttet til politikken, vil investorer ha mer å investere for pensjon, høyskole eller andre økonomiske mål de måtte ha. "

Hvor lenge et term du bør kjøpe, avhenger av hvor lenge du tror det vil ta for å samle nok besparelser for at familien din skal leve komfortabelt uten deg. Det avhenger også av din nåværende alder, fordi det kan være vanskelig å få tidsforsikring siste 65 år. Hvor mye livsforsikring du bør bære, avhenger av hvor mye gjeld du har, hvor mye inntekt du trenger å erstatte og kostnaden for fremtidige forpliktelser du vil finansiere, for eksempel et barns høyskoleopplæring. (Se også: Hvor mye livsforsikring bør du bære?)

Hvis du får livsforsikring som en fordel gjennom arbeid, er arbeidsgiverforsikret livsforsikring kanskje ikke nok; Du må kanskje supplere hvis du har en policy du selv kjøper. ) Også hvis du vil ha sikkerhet for å vite at forsikringen din vil bli fornyet hvert år så lenge du betaler premiene og å vite at premiene dine vil være de samme hvert år så lenge politikken er i kraft, få en premie, garantert fornybar og ikke-avtalt livsforsikring. Trinn 2: Opprett et beredskapsfond

Den første måten du bør sette besparelsene på fra å kjøpe livsforsikring på jobb, er å bygge deg selv en nødfond med tre til seks måneders utgifter - kanskje mer hvis du Jeg risikerer virkelig å være avansert eller har uregelmessig inntekt. Å ha et beredskapsfond hindrer deg i å gå inn i gjeld for å håndtere tider med økte utgifter eller redusert inntekt.

Unngå gjeld betyr å unngå å betale renter; Å måtte betale renter, spesielt på kredittkort, gjør det mye vanskeligere å gjenopprette fra et tilbakeslag. En finansiell nødstilfelle betyr ofte midlertidig å stoppe pensjonstilskuddene dine; Jo før du kan sprette tilbake, jo raskere kan du komme tilbake på sporet med pensjonsoppsparingen.

Trinn 3: Beskytt inntekten med langtidspensjonsforsikring

Ideelt sett vil du ta dette skrittet samtidig som du bygger ditt nødfond. Det er ingen grunn til å vente. Mens mange tror at de kan få funksjonshemmede fra Social Security hvis en alvorlig sykdom eller skade hindrer dem i å jobbe, er det vanskelig å kvalifisere seg for disse fordelene, og de kan være langt under det du trenger for å opprettholde husstandens levestandard.Dessuten kvalifiserer du ikke for disse fordelene hvis du ikke har betalt inn i systemet; mange offentlige ansatte har det ikke.

Blant uførhetsforsikringer vil en egen yrkespolitikk koste deg mer enn en okkupasjonspolitikk, men det vil gi mer omfattende dekning. Hvis du ikke klarer å jobbe i ditt eget yrke - si, regnskap - du trenger ikke å bli en butikk greeter å komme forbi; Din funksjonsforsikring vil erstatte en betydelig prosentandel av din tapte inntekt. Igjen, se etter en garantert fornybar og ikke-avbeställbar policy, noe som sikrer at premiene dine ikke øker, og du trenger ikke å bekymre deg for å rekonfigurere. Du kan holde politikken så lenge du betaler premiene. Selv om du er singel og ikke har barn til å støtte, er det fortsatt viktig å ha funksjonsforsikring - kanskje mer, siden du ikke har en ektefelle eller annen nærmeste familie som hjelper deg med å komme forbi, bør du bli alvorlig syk.

Å velge den beste funksjonshemmedeforsikringen betyr at du enten kjøper din egen policy for å beskytte din inntekt og alle som avhenger av det, eller at du har nok dekning gjennom arbeidsgiveren din. Som personlig finansguru Dave Ramsey liker å si, "Din mest kraftfulle rikdomskapende verktøy er din inntekt. "Uten en inntekt har du ingen måte å spare for pensjonering. (Les mer i vår

Introduksjon til funksjonshemmedeforsikring .) Trinn 4: Invester resten> Du har livsforsikring, nødhjelpsforsikring og funksjonshemming. Til slutt, la oss snakke om å investere resten av pengene du har lagret, ved å bruke begrepet livsforsikring som pensjonsverktøy.

Mens permanente livsforsikringer har en kontantverdiekomponent som akkumulerer besparelser og kan investeres, har du størst kontroll over pengene dine og potensialet til å oppnå høyeste avkastning hvis du investerer det selv gjennom meglerforretningen din velge, heller enn gjennom en livsforsikring. Du vil ikke betale de høye policyavgiftene og agentkommisjonene knyttet til permanent livsforsikring. Investeringsytelsen din vil ikke være knyttet til livsforsikringsselskapets økonomiske ytelse, og du vil ikke være begrenset til investeringene forsikringsselskapet tilbyr.

Du kan sette opp en skattefordelert pensjonskonto ved en megling som tilbyr investeringsbatterier for bergbunn, noe som er en av nøklene til å øke porteføljen din. Du kan opprette en godt diversifisert portefølje av ukompliserte indeksfond eller børsnoterte fond. For en enda mer hands-off investering, vurder et måldagsfond, som - avhengig av fondets strategi - justerer porteføljeblandingen for å bli mer konservativ når du kommer nærmere pensjonsalderen.

The Bottom Line

Kjøpsbegrenset livsforsikring og investere forskjellen er ikke hva folk flest tenker på når man vurderer hvordan en livsforsikring kan bidra til å møte sine pensjonsbesparelsesmål. Men for de fleste er det den mest effektive strategien.

"Hvis en investor er i stand til å pensjonere med hell, er det ikke lenger behov for livsforsikring," sier James B.Twining, CFP, grunnlegger og administrerende direktør i Financial Plan, Inc., i Bellingham, Wash. "Hvis den akkumulerte kapitalen er tilstrekkelig til å gi en inntekt for livet for et ektepar, er det sikkert tilstrekkelig for en eneste overlevende, hvis utgifter vil bli redusert. “