Mange er enten så opptatt at de ikke har tid til å følge sine porteføljer, eller de har ikke hatt den nødvendige trening og utdanning for å forstå investeringene. Den gode nyheten er at det er penger der ute som tar alt gjetning, legger seg ut av hvor du skal sette pengene dine ut fra din alder og risikotoleranse. Disse midlene går av flere navn som aldersbaserte allokeringsmodeller, aldersbaserte midler eller måldagsfond, men de er alle designet for å bistå investoren ved å investere i midler basert på deres alder når de planlegger å pensjonere seg.

Aldersbaserte fond Vs. Livsstilsfond
Aldersbasert fond opprettes normalt som verdipapirfond. Generelt sett er midlene satt opp slik at jo yngre du er, desto risikofylt er fondet ditt, fordi du har tid til å gjøre opp for store markedsendringer. Når du blir eldre, blir fondet mindre risikabelt for å forberede din ventende pensjon og avhengighet av midlene. (For mer om dette problemet, les Bear Market Mauls Target-Date Funds .)

Målrisikofond, eller livsstilsfond, tilordner også eiendeler basert på risiko over tid, men i stedet for å være basert på alder, er de basert på om du anser deg for å være konservativ eller aggressiv i din investeringsrisiko. For denne diskusjonen vil vi fokusere på aldersbaserte midler som fordeler eiendeler basert på en fremtidig pensjonsdato.

Når man ser på livsstilsfond kontra aldersbaserte midler, er det noen forskjeller. Begge fondene investerer pengene dine i aksjer, obligasjoner og kontanter, men livsstilsfondene er basert mer på en persons risikotoleranse, som kan forbli i det hele tatt den samme gjennom hele livet. Aldersbaserte midler endres automatisk etter hvert som personen blir eldre. Med et livsstilsfond er det ingen endringer med mindre personen som investerer i dem, bestemmer seg for å forandre seg til et mer eller mindre aggressivt fond. Dette krever handling fra investorens side. Med et aldersbasert fond er det ikke nødvendig med handling når fondet er valgt.

Aldersbaserte midler har tradisjonelt vært tenkt som pensjonsmidler. Imidlertid har det vært en økning i popularitet av deres bruk i 529 planene også. En 529 plan er et fond som er satt opp for høyskolebesparelser. Som med pensjonskasser endrer 529-fondet sin risiko som mottaker av pengene. Et problem som en investor bør være oppmerksom på er at det kan være noen duplisering av å investere i lignende midler utenfor en 529 ikke-skattepliktig plan. Det kan være behov for å individualisere porteføljer i både 401 (k) og 529 planer dersom dette skulle være tilfelle. (Lær mer om 529 planer i vår veiledning på 529 Planer .)

Misoppfatninger om aldersbaserte modeller
Det har vært noen misforståelser om aldersbaserte tildelingsmodeller. For eksempel kan de ikke være perfekte når det gjelder å forutse forventet levetid forbi pensjonstidspunktet.Skulle noen pensjonere seg tidlig eller leve lenger enn gjennomsnittet, regner disse midlene ikke med det. Disse midlene gir også ingen garantier for at pengene dine vil ha maksimal avkastning. De er ikke som et Sosialfond, hvor det kan forventes en viss dollaravkastning.

Det er også viktig å huske at alle mål dato fondene ikke er like like. Det kan være store forskjeller basert på hvilken fondfamilie som er valgt for investeringen. Et fond kan tilby samme pensjonsår, men en leders ide om en god investering kan ikke være akkurat det samme som en annen. Husk at disse er som vanlige verdipapirer fordi de har inneboende risiko. Bare fordi noe er risikojustert basert på alder, betyr det ikke at det ikke er noen risiko.

Deres tildelingsblanding
Når vi alder, med normale midler, vil det kreve at vi flytter pengene våre for å redusere risikoen. Det fine med aldersbaserte midler er at når vi blir eldre, balanseres de for oss. Dette gjør investeringen i disse midlene mye enklere for de som ikke har tid eller markedskunnskap til å foreta justeringer. I stedet handler en fondets leder om å justere balansen mellom risiko og avkastning. Etter hvert som deler av porteføljen vokser og blir dominerende, kan lederen gjøre nødvendige endringer og flytte midler rundt for å bringe fondet tilbake i balanse.

Som med faste fond, har disse fondene karakterer for å gi investorer en ide om sikkerhet og avkastning. Fondets Morningstar Risk-poengsum tilordner rating stjerner til disse kontoene. Et fond med lavest karakter ville få en stjerne, mens et fond med høyest karakter ville få fem stjerner. Disse vurderingene blir omregnet månedlig og bør være noe en investor overvåker for å være sikker på at fondets vurderinger ikke endres dramatisk. (Se vår artikkel Morningstar Lights the Way for mer informasjon om Morningstar.)

Når du vurderer midler, husk at fordi disse midlene er noe nye, kan det hende at dataene ikke er tilgjengelig på tidligere resultater som det ville være for midler som har vært på markedet i mange år. Det vil fortsatt være kostnadsforhold å vurdere, som vil bli notert i fondets prospekt. Sammenlign penger for å se hvilke avgifter som belastes. Den fine tingen om disse midlene, akkurat som med noen skattefordelte investeringskonto, er at gjenbalansering ikke vil få skattekonsekvenser før pengene faktisk blir fjernet fra kontoen, ideelt i pensjon.

Fordeler med å investere
Sannsynligvis den største fordelen ved å investere i aldersbasert regnskap er det bekvemmeligheten som kommer med å ikke bekymre deg for å flytte penger rundt. Hvis du er en "sette den og glem det" slags person, kan de være den perfekte tingen for deg. Mange foretrekker å vite at en ekspert gjør beslutninger for dem når det kommer til økonomiske valg.

Disse midlene er også et godt valg for nybegynnere. En ung person som bare går inn i arbeidsverdenen kan finne at dette er en fin måte å få pengene sine til å investere. De kan alltid gå tilbake senere og flytte ting rundt når de lærer de investerende tauene.Det kan være skremmende for en ung investor å plukke risikofylte aksjer, men å ha kunnskap om at det er et forhåndsinnstilt fond som støtter noen av disse typene valg, kan lindre noen av deres frykt.

Alderbaserte midler er svært diversifiserte. De kan inkludere aksjer, obligasjoner, kontanter eller andre typer investeringer som mange kanskje ikke fullt ut forstår, men det kan være gunstig. Disse kan omfatte internasjonale midler eller andre slike midler som kanskje ikke er et vanlig førstevalg for den uinformerte investor. (For å lære mer, les Fordeler og ulemper med Target-Date Funds .)

Ulemper med å investere i dem
Ingenting er alltid perfekt, og selv aldersbaserte midler har problemer. Hvis du liker å ha kontroll over pengene dine, kan disse midlene ikke være et godt valg for deg. Ideen om å investere i disse midlene er å ikke måtte kontrollere hvordan pengene dine håndteres. Denne mangelen på kontroll kan betraktes som en fordel eller en ulempe basert på dine preferanser.

En annen mulig ulempe kan være mangelen på aldersbaserte valg du tilbys gjennom pensjonsplanen. Som med mange arbeidsgiverbaserte 401 (k) planer, får ansatte et begrenset antall alternativer å velge mellom. Forhåpentligvis har firmaet gjort sin forskning og har optimalisert valgene som er tilgjengelige for deg. (Ønsker du å lære mer om arbeidsgiverplaner? Ta en titt på vår artikkel, 410 (k) og kvalifiserte planer .)

Mange som investerer i disse midlene, kan ikke helt forstå at de har egen risiko akkurat som alle andre 401 (k) -alternativene har. Da disse midlene ikke er alle de samme, kan noen ha større risiko enn andre. Det er viktig å huske på at pensjonering kan være langt unna, men selv om du går på pensjon på 65 år, kan du leve ytterligere 30 eller flere år og finne ut at investeringen din ikke har gitt nok penger til å regne for et så langt liv.

Bunnlinjen
Bunnlinjen her er å innse at disse aldersbaserte midlene gir noen gode fordeler for de som foretrekker en hands-off-tilnærming. Disse midlene er ikke for alle skjønt. Selv om du bestemmer deg for å investere i et aldersbasert fond, er det lurt å gjøre så mye forskning som mulig for å sammenligne dine tilgjengelige alternativer. Sammenlign gebyrer som tilbys, og sjekk ut hva de sier om midler som tilbys til deg på Morningstar eller andre lignende forskningssteder.

Hvis du er i nærheten eller planlegger å pensjonere snart, må du sjekke ut andre artikler som 5 Pensjonsspørsmål Alle må svare .