a:

Spotrenten kan påvirkes av en rekke faktorer, inkludert budspørsmålsprosessen og sikkerhetsens fremtidige terminestruktur. Spotrenten er den nåværende prisen hvor en sikkerhet kan kjøpes eller selges umiddelbart. Spotrenten brukes oftest i kjøp og salg av futureskontrakter for varer. Spotkursen er forskjellig fra terminkursen, som brukes til å avtale en kontrakt umiddelbart for fremtidig levering av varen eller annet aktivum.

Størrelsen på bud-ask-spredningen påvirker spotrenten. Budet er prisen der kjøpere er villige til å kjøpe en sikkerhet umiddelbart, mens spørsmålet er prisen som selgerne er villige til å selge. Forskjellen mellom disse verdiene er bud-ask-spredningen. Verdipapirer med lavere likviditet har ofte større budspørsmål på grunn av færre kontrakter om sikkerheten som handles i det respektive markedet. Videre har verdipapirer med høyere volatilitet ofte større budspørsmål. Større risiko er knyttet til høyere volatilitetssikkerhet, og markeds beslutningstakere ønsker større kompensasjon for å akseptere den risikoen.

Terminestrukturen for en vare påvirker også spotrate. Futures kontrakter er spredt over ulike måneder med ulike leveringsdatoer. Terminkonstruksjonen er bestemt av prisstruktur for de fremtidige kontraktene. Spotprisen kan være høyere for en vare med større umiddelbar etterspørsel enn kontrakter i fremtiden. For en vare med nåværende større tilbud, kan spotprisen være lavere enn for fremtidige kontraktsmåneder. Vanligvis kontrakter futures futures med nærmeste utløpsdato konvergerer for å møte spotprisen, men dette er ikke alltid tilfelle.