Hva er noen vanlige finansielle instrumenter involvert i spekulasjon?

The Great Gildersleeve: Gildy Traces Geneology / Doomsday Picnic / Annual Estate Report Due (November 2024)

The Great Gildersleeve: Gildy Traces Geneology / Doomsday Picnic / Annual Estate Report Due (November 2024)
Hva er noen vanlige finansielle instrumenter involvert i spekulasjon?
Anonim
a:

Noen vanlige finansielle instrumenter som spekulanter bruker, er aksjer og finansielle derivater. Spekulasjon innebærer å drive en risikofylt finansiell eiendel med forventning om å fange en betydelig gevinst fra prisendringer i markedsprisen.

Aksjer er en type økonomisk sikkerhet som betyr eierskap i et offentlig selskap. Spekulanter bruker aksjer i et forsøk på å fange en gevinst i prisfluktuasjonene. For eksempel, anta at en spekulant ser ut til å kjøpe 1.000 aksjer i selskapets ABC fordi han mener selskapet vil slå resultatene per aksje (EPS) og inntekter estimater, sammen med å heve helårsveiledning.

Generelt, å kjøpe eller forkorte en aksje før inntjeningen, har en betydelig risiko som følge av økt volatilitet, og spekulanten kan miste en stor del av sin opprinnelige investering. Imidlertid kompenseres denne risikoen med sjansen for store gevinster hvis spekulanten har rett på sin handel.

Finansielle derivater, som opsjoner, er også involvert i spekulasjoner. Alternativer er finansielle derivater som representerer en kontrakt solgt av en part, opsjonsforfatteren, til en annen part, alternativkjøperen. Kontrakten gir kjøperen rett, men ikke forpliktelsen, å kjøpe eller selge en sikkerhet til en forutbestemt pris på eller før en bestemt dato.

Spekulanter bruker alternativer i et forsøk på å få en betydelig gevinst i prisutviklingen i kontraktene. Anta for eksempel at en spekulant skriver et anropsalternativ og mottar premien fra opsjonskjøperen for å ta risikoen for at underliggende aktivpris øker i verdi. Under kontraktspesifikasjonene vil opsjonsforfatteren måtte levere den underliggende eiendelen dersom eiendelen overstiger opsjonsprisen.

Optionsforfatteren som selger anropsalternativet, mener at underliggende eiendelspris vil falle under opsjonsprisen i løpet av opsjonsperioden. Hvis den underliggende prisen er under anropsopsjonens anskaffelseskurs og kontrakten utløper, vil opsjonsforfatteren motta sitt maksimale resultat. Imidlertid er hans tapspotensial teoretisk ubegrenset dersom aksjekursen øker over streikprisen.