a:

Finansielle rådgivere som er underlagt forvaltningsplikt er bundet av loven til enhver tid å handle i beste for sine klienter. Dette er svært viktig fordi det beskytter individuelle investorer fra å ha en rådgiver dra nytte av dem.

Hva er fidusiell plikt?

Forsikringsplikt betraktes som den høyeste lovlige forpliktelsen. Det krever fiduciary å handle bare i beste interesse for sin klient, rektor. Fiduciary plikt gjelder for en rekke fagfolk, inkludert advokater og bedriftsledere. Disse personene har en forpliktelse til henholdsvis sine kunder og aksjonærer.

Fiduciaries er også pålagt for å unngå interessekonflikter som kan forhindre at de søker det beste resultatet for rektor. Dette betyr at man unngår situasjoner der rektorens interesser støter sammen med fiduciaryens personlige gevinster.

For eksempel bør en advokat ikke representere en klient som saksøker firmaet der advokatens ektemann jobber. For å bevare ektemannens karriere kan advokaten bli fristet til å gjøre mindre enn sitt beste arbeid for å påtale arbeidsgiveren, og bringer henne i strid med hennes fidusiære plikt til hennes klient.

Fiduciary duty in Finance

Fiduciary plikt i finans og investering er utrolig viktig fordi det er så mange situasjoner som en rådgiver kan få urettferdig på bekostning av kundens interesser. Imidlertid er ikke alle finansielle rådgivere underlagt begrensningene i forpliktelsen. Faktisk har kun rådgivere som er registrert hos Securities and Exchange Commission (SEC) eller lignende statlige verdipapirregulatorer en forpliktende plikt til sine kunder. Siden denne typen registrering ikke er nødvendig, er det mange rådgivere som bare er bundet av en egnethetsstandard, hvor de bare må anbefale investeringer som passer for sine kunder, basert på kundens mål og økonomi.

Eksempel

Anta at du vil investere i fond, men trenger litt hjelp til å bestemme hvor du skal sette pengene dine. Du har spesifikke investeringsmål i tankene, men trenger en finansiell rådgiver til å peke deg i riktig retning og hjelpe deg med å nå disse målene. Etter mye forskning, begrenser du det til Advisor Jim og Advisor Jane. Mens Jim er registrert hos SEC og bundet av forpliktelse, er Jane ikke.

Begge rådgivere er enige om at det er tre verdipapirer som passer dine behov og har samme avkastning. Den ene tilbys av Jims firma, en av Jane og en av et tredje firma. Både Jim og Jane får en provisjon på enhver investering du lager i produkter som tilbys av deres respektive firmaer.

Hvis alle tre fondene er identiske på alle måter, er det ingen potensiell interessekonflikt fordi valg av et fond som betaler en provisjon til en av rådgiverne, ikke påvirker investeringen eller avkastningen på noen måte.Imidlertid har de tre fondene i virkeligheten varierende kostnadsforhold på 3%, 2% og 1, 5%. Et kostnadsforhold er prosentandelen av fondets verdi som et firma beholder hvert år for å betale drifts- og administrasjonskostnader, noe som kan legge opp raskt hvis du gjør en betydelig investering.

Hvis du anvender Jim, er han pålagt av hans forpliktende plikt til å anbefale fondet med det laveste utgiftsforholdet, siden alle andre faktorer er like. Selv om han ikke mottar en kommisjon, er han juridisk forpliktet til å sikre at du blir ledet til det mest lønnsomme alternativet.

Men siden Jane ikke er begrenset av forpliktende plikt, er hun godt innenfor sine rettigheter til å anbefale fondet som firmaet tilbyr, til tross for det høyere utgiftsforholdet. Fordi det oppfyller dine investeringsmål, er fondet som betaler sin provisjon teknisk egnet til tross for at det er dyrere for deg.