Finn ut om dine investeringer jobber hardt for at du skal kunne møte dine økonomiske mål. Undersøk avkastningen på porteføljen din for å sikre at du har det bra. Hvis porteføljens ytelse ikke oppfyller dine forventninger, må du vurdere hvilke endringer du må gjøre.

Trinn 1: Beregne porteføljens avkastning og avkastning

Det er hundrevis av måter å måle porteføljesuksessen, og du bør bruke mer enn en til å vurdere helsen til porteføljen din. Den enkleste måten å finne avkastning på er å legge verdiendringen til din inntekt og dele den summen av investeringsbeløpet.

En annen metode, noen ganger kalt "summen av delene", innebærer ganske grunnleggende aritmetikk. Ta hver beholdning i porteføljen din, finn avkastningen og multipliser den med prosentandelen av markedsverdi til totalporteføljen. Den endelige avkastningen skal være summen av alle de individuelle vektede avkastningene.

Det kan virke fristende å bare se på den totale markedsverdien av porteføljen din 1. januar og deretter trekke den fra den totale markedsverdien den 31. desember, men det regner ikke med å legge til grunn for tillegg, subtrahering eller rebalansering. Med mindre du er en passiv investor som ikke gjorde noe for å endre porteføljen din, ikke stole på denne metoden.

Beregn avkastningen på investeringene, ikke bare avkastningen. Gå til FINRAs nettsted for å lære å beregne avkastning på obligasjoner, aksjer eller innskuddsbevis (CDer).

Trinn 2: Bruk ytelsesattributtteknikker

Ideen bak attribusjonsanalyse er å skille mellom å få det riktig og bli heldig. Det er en ting å velge en vinner i 2013, da S & P 500 hadde sitt beste årstall. Det er en helt annen ytelse å velge en vinner i 2009, da hele verdensøkonomien var i lavkonjunktur.

For å gi et enkelt eksempel: Anta at du fulgte en tradisjonell referanseindeks med 60% aksjer og 40% obligasjoner. I løpet av året har porteføljen din fått 8% mens referansen bare oppnådde 6,5%. Sett i aksjemarkedet terminologi, velger du overkant av referansen med 150 basispoeng (bps), og skaper tilleggsverdi. Prestasjonsattribusjon forklarer hvordan tilleggsverdien oppstod. Det kan være at du valgte bedre aksjer og bedre obligasjoner enn referansen. Det kan også være at du legger større vekt på aksjer enn referansen.

Mange gode verktøy er tilgjengelig på porteføljeattributtfronten. Hvis du investerer i verdipapirfond, gir Morningstar en stor mengde informasjon om tildeling av plansponsor og investeringsansvarlig. Du kan også bruke ytelses- og attribusjonsprogramvare, for eksempel programmer som tilbys av Opturo, State Street eller StatPro.

Trinn 3: Faktor i risikoer, skatter og inflasjon

Investeringene vokser ikke i vakuum. Hvis du tar en distribusjon, må du betale skatt. Omvendt, hvis du taper penger på salg av noe lager, kan du bruke disse tapene som en skattefeil. En vekst i porteføljeverdien på 12% ser ikke ut som imponerende dersom levekostnadene økte med 6% i løpet av året. Ikke bli båret bort hvis du handlet alternativer eller sette alle pengene dine i mikro-cap-aksjer for å få en 35% avkastning i år; at mye risiko i en portefølje er like sannsynlig å miste stor neste år. Hvis du vil se på risikojustert avkastning, kan du prøve ut Traynor-forholdet, Sharpe-forholdet eller Sortino-forholdet.

Beregningen for avkastning etter å ha vurdert inflasjonen kalles realavkastningen. Bruk dette i stedet for nominell avkastning, og se om pengene dine vil vokse raskt nok til å overstige prisøkninger før du går på pensjon.

Faktor i transaksjonsgebyr og årlige kostnader. Etter lov må meglere og fondsteam gi deg årlige uttalelser. Bruk disse årsregnskapene - spesielt kontosammendragssiden - for å finne avkastningen din etter å ha regnskapet for transaksjonskostnader.