Pensjonsforsikringsgodkjennelsen (PBGC) gir et sikkerhetsnett for deltakere i ytelsesbaserte ytelsesplaner ved å forsikre deltakernes ytelser i henhold til planen. Dette føderale aksjeselskapet ble etablert av 1974 (Employee Retirement Income Security Act), for å gi deltakerne i planer dekkes av PBGC-garanterte "grunnleggende" fordeler dersom arbeidsgiverbaserte ytelsesbaserte ordninger blir insolvente. I denne artikkelen vil vi vise deg hva PBGC kan fortelle deg om helsen til bedriftens pensjonsplan. (For bakgrunnsavlesning om fordelene og ulempene ved pensjon, se Pensjonsplaner: smerte eller glede? )

Hvordan Pensjonsfordel Garantikorporasjon Virker
De grunnleggende fordelene som dekkes av PBGC, består av pensjon ved oppnådd pensjonsalder, de fleste førtidspensjonspenger, livrenter for overlevende av plandeltakere og funksjonshemming Betalinger for de som mottar slike betalinger før dekket planen avsluttes. For 2013 kan kvalifiserte deltakere få maksimal pensjon på $ 4, 789 i måneden ($ 57, 477 i året) ved 65 år. Førtidspensjon reduserer ytelsen, mens pensjonering etter 65 år øker ytelsen. For eksempel, for 2013 vil den månedlige / årlige ytelsen for en person som går i pensjon i 45 år være $ 1, 197 / $ 14, 369, og fordelene for noen som går på 75 år vil være $ 14, 560 / $ 174, 730.

Note : PBGC dekker ikke visse dødsfall og tilleggsfordeler. Dersom en ytelsesbasert pensjonsordning avsluttes innen fem år etter endring, kan godtgjørelser som følge av endringen bare delvis dekkes.

Planer som deltar i PBGC inkluderer to typer: en-arbeidsgiver planer og flere arbeidsgivere planer. Skattekoden definerer en flerarbeidsplan som en som flere enn en arbeidsgiver er pålagt å bidra med, og som opprettholdes i henhold til en kollektiv avtale mellom en eller flere arbeidstakerorganisasjoner eller arbeidsgivere. Det må også tilfredsstille andre krav som arbeidssekretæren kan foreskrive ved forskrift. En enkelt arbeidsgiverplan er en som opprettholdes av en arbeidsgiver, enten gjennom en kollektiv avtale eller ensidig. (For ytterligere lesing, se Forutsetningen for den definerte ytelsesplanen .)

Hvordan PBGC er finansiert
Mens PBGC er et føderalt byrå, finansieres det ikke med skattepenger. I stedet er det finansiert av premier * samlet fra ytelsesbaserte sponsorer, eiendeler fra ytelsesbaserte planer som det tjener som administrator, konkursinnskudd fra tidligere plansponsorer og med inntjening fra investerte eiendeler.

* For 2013 ble premieprisen per deltaker for enkeltarbeidsplaner økt fra $ 35 til $ 42.Premium-premien vil forbli på $ 9 per deltaker. Prisene vil bli justert for livsjustering (COLA), indeksert til landsgjennomsnittlig lønn.

PBGC tar over pensjonsplaner
Generelt blir oppsigelsen av en ytelsesplan innledet av arbeidsgiveren, enten ved standard oppsigelse eller nødstopp. Under en vanlig oppsigelse må arbeidsgiveren vise til PBGC at det er tilstrekkelige eiendeler under planen om å betale alle ytelser som skyldes under planen til deltakerne. En nødoppsigelse oppstår når planen avsluttes, men det er ikke tilstrekkelige eiendeler under planen om å betale ytelser. Vanligvis går PBGC inn for å overta administrasjonen av en pensjonsordning når enten en nødsituasjon avsluttes av plansponsor eller PBGC bestemmer at en plan ikke vil kunne oppfylle sine forpliktelser og mandat overtar. Bekjempelse av nødsituasjon skjer vanligvis i forbindelse med konkurs, men i de fleste tilfeller er en PBGC-mandat overtakelse den metoden der enheten blir ansvarlig for en plan.

Notifikasjonsprosessen for planavslutning
I tilfelle nødoppsigelse eller PBGC-mandat overtakelse, mottar plandeltakere generelt melding om terminering fra PBGC når de påtar seg styring av planen. PBGC selv publiserer også en melding i ulike aviser for å kunngjøre overtakelsen, men nasjonale medieforretninger gir vanligvis kun dekning av historien når store pensjonsordninger mislykkes.

I en standardavslutning skal plandeltakere få en skriftlig "varsel om å si opp" minst 60 dager før sluttdato. Planen kan betale plandeltakere en engangsbeløp eller kjøpe en livrente som er kjøpt for dem fra et forsikringsselskap. PBGC overvåker standard terminering ved å gjennomgå planen for å avgjøre om den har nok penger til å oppfylle sine forpliktelser. I så fall godkjenner PBGC oppsigelsen.

Hva er i nyhetene? Ved utgangen av regnskapsåret 2005 var PBGC $ 23, 111 millioner dollar i gjeld og ledet mot behovet for en skattebetalt finansiert redning. I et forsøk på å unngå en slik redning, gikk lovgivere i Pensjonsbeskyttelsesloven av 2006 (PPA), som krevde at pensjonsleverandørene fullt ut skulle finansiere sine ytelsesplaner. Siden opprettelsen i 1974 har mer enn 1, 4 millioner arbeidere og pensjonister i 4, 400 avslutte en-arbeidsgiverplaner kommet for å stole på PBGC for deres pensjonsinntekt.
Dessverre øker finansieringen av PBGC etter hvert som selskapene akselererer en trend som begynte i 1985 og fortsetter å øke tempoet. Arbeidsgivere skifter bort fra arbeidsgiverbaserte, ytelsesbaserte planer til fordel for valgfri ansatt og arbeidsgiverfinansiert definert -bidragsplaner. I dag forsikrer PBGC kun om lag 25% av antall planer det gjorde i 1985. Ytterligere 9% av planene har frosset sine bidrag. Hvis disse trendene fortsetter, kan byrden for å finansiere PBGC falle på skattebetalernes skuldre.

Husk å sjekke planen din

Hvis du er dekket av en ytelsesplan, vil planens "Oppsummeringsplanbeskrivelse" inneholde en henvisning til PBGC. Din arbeidsgiver eller planadministrator bør også kunne fortelle om planen er dekket. For å sjekke helsen til planen, vær oppmerksom på din epost. Arbeidsplaner med en enkelt arbeidsgiver er pålagt å gi skriftlig melding dersom planen har blitt finansiert på under 80% i løpet av de siste ett eller to år og mindre enn 90% i over to år. Du kan også be om informasjonen fra deg planlegger administrator.