Vellykket bygging av en rikdomskapende portefølje innebærer mer enn bare å plukke de riktige investeringene. Smarte investorer er også oppmerksomme på hvordan gevinster og tap påvirker bunnlinjen om skatter.

Skattemessig høsting kan være et nyttig verktøy for å håndtere kort og langsiktig skatteforpliktelse. Inkorporering av børshandlede fond (ETF) i en skattefristig høststrategi gir visse fordeler som kan vise seg å være verdifulle for investorer. (For mer, se: En kort historie om Exchange-Traded Funds .)

Skattemessig høsting forklart

For å forstå hva fordelene med skattemessig høsting er, er det viktig først å være oppmerksom på hvordan investeringsgevinster blir beskattet.

Federal capital gains tax gjelder når du selger en eiendel for en fortjeneste. Den kortsiktige kapitalgevinsten kommer til spill når du holder en investering i mindre enn ett år. Kortfristede gevinster skattlegges til ordinære inntektsskattesatser, med maksimalrentesatsen for høyinntektsinvestorer på 39, 6%.

Den langsiktige kapitalgevinstskatten gjelder investeringer som holdes lenger enn ett år. Fra og med 2015 er kursen satt til 0%, 15% eller 20%, basert på den enkelte investorens skattefeste.

Skattemessig høsting er en strategi designet for å tillate investorer å kompensere gevinster med tap for å minimere skattepåvirkningen. Å høste et tap innebærer å selge en eiendel som er underpresterende og tilbakekjøp den etter at et 30-dagers vindu har passert.

I mellomtiden vil du bruke provenuet fra salget for å kjøpe en lignende investering. Nettoresultatet er at du er i stand til å opprettholde omtrent samme posisjon i porteføljen din samtidig som du genererer noen skattebesparelser ved å trekke ned tapet av gevinstene dine for året.

Vaskesalgsregelen

Vaskelovgivningen bestemmer når et skattemessig tap kan høstes. Nærmere bestemt, når du selger en sikkerhet med tap, kan du ikke kjøpe en som er vesentlig identisk med å erstatte den innen 30 dager før salget og 30 dager etter at den er fullført. Hvis du forsøker å inkludere tapet på din skattemelding, vil IRS avvise det, og du vil ikke motta noen skattefordel fra salget.

IRS gir ikke en presis definisjon av hva som utgjør en vesentlig identisk sikkerhet, slik at navigering av denne regelen kan være vanskelig. Vanligvis vil aksjer som tilbys av ulike selskaper ikke falle inn under denne kategorien. Det er imidlertid et unntak om du selger og tilbakekjøp aksjer fra samme selskap etter at det har vært gjennom omorganisering.

Høststap med ETFer

I likhet med verdipapirfond omfatter valutahandlede fond en rekke verdipapirer, som kan omfatte aksjer, obligasjoner og varer. ETFs sporer vanligvis en bestemt indeks, for eksempel NASDAQ eller Standard og Poor's 500 Index.Den primære forskjellen mellom verdipapirfond og børsnoterte fond ligger i at ETFs er aktivt handlet på børsen.

Exchange-traded funds gir en fordel når det gjelder skatt til tapshøst fordi de gjør det enklere for investorer å unngå regelen om å vaske salg ved salg av verdipapirer. Fordi ETFs sporer et bredere segment av markedet, er det mulig å bruke dem til å motvirke tap uten å gå inn i identisk territorium.

La oss for eksempel si at du selger 500 aksjer av en underpresterende bioteknestandard med tap, men du vil opprettholde samme eksponeringsnivå for den aktuelle aktivaklassen i porteføljen din. Ved å bruke provenuet fra salget for å investere i en ETF som sporer den større bioteknologisektoren, er det mulig å bevare eiendomsdiversitet uten å bryte vaskeregelen.

Du kan også bruke ETFer til å erstatte verdipapirfond eller andre ETFer så lenge de ikke er vesentlig identiske. Hvis du er usikker på om en bestemt ETF er for lik en annen, kan du se til indeksen for veiledning. Hvis ETF du selger og ETF du tenker på å kjøpe begge spor samme indeks, er det en indikasjon på at IRS kan vurdere verdipapirene for likt.

Bortsett fra deres nytte i skattemessig høsting, er ETFer mer fordelaktige sammenlignet med aksjer og verdipapirer når det gjelder kostnader. Når det gjelder gebyrene, har valutahandlede midler en tendens til å være et billigere alternativ. De er også mer skatteeffektive generelt fordi de ikke gjør kapitalgevinster fordeler like ofte som andre verdipapirer. (For mer, se: Slik reduserer du skatter på ETF-gevinster.)

Skatteeffekter

Fra et skattemessig perspektiv er det best å bruke ETFer til å høste tap, når du prøver å unngå kortsiktige kapitalgevinster skatt siden prisene er høyere i forhold til den langsiktige gevinstskatten.

Det er imidlertid en advarsel, hvis du planlegger å tilbakekjøpe de samme verdipapirene på et senere tidspunkt. Å gjøre det vil resultere i lavere skattegrunnlag, og hvis du skulle selge verdipapirene til en høyere pris nedover linjen, vil eventuell fortjeneste du skjønner regnes som en skattepliktig gevinst.

Det samme gjelder hvis ETF du kjøper, går opp i verdi mens du holder den. Hvis du bestemmer deg for å selge den og bruke pengene til å investere i den opprinnelige sikkerheten igjen, vil det generere en kortsiktig kapitalgevinst. Til slutt vil du utsette skatteforpliktelsen din i stedet for å redusere den.

Skattedekning Høstbegrensninger

Det er visse retningslinjer investorer må huske på når de forsøker å høste tap for skattemessige formål. For det første gjelder skattemessig høsting bare for eiendeler som er kjøpt og solgt innenfor en skattepliktig konto. Det er ikke mulig å høste tap i en Roth eller tradisjonell IRA, som tilbyr skattefrie og skattefordelte veier for investering.

En annen begrensning innebærer mengden ordinær inntekt som kan hevdes som tap i et enkelt skatteår når ingen realisasjonsgevinster realiseres. Fra og med 2015 er grensen pålagt kr 3 000 eller 1 500 kr for giftige skattebetalere som sender separate avkastninger.Hvis et tap overstiger $ 3 000 grensen, kan forskjellen overføres i fremtidige skatteår.

IRS krever også at du skal kompensere gevinster med samme type tap først, jeg. e. , kortsiktige til kortsiktige og langsiktige til langsiktige. Hvis du har flere tap enn gevinster, kan du bruke forskjellen til gevinster av en annen type i det scenariet.

Bunnlinjen

Skattemessig høsting med ETFer kan være en effektiv måte å minimere eller utsette skatteforpliktelsen på kapitalgevinster. Den viktigste tingen å huske på med denne strategien er korrekt å observere vaskelegemet. Investorer må være forsiktige med å velge børshandlede midler for å sikre at deres skatteinntekter høstarbeidet lønner seg.