Når det gjelder å investere, er obligasjoner generelt de beste lavrisikostyrene som er tilgjengelige. Selv om de får lave rentebeløp, har flertallet av obligasjoner fordelen av å være statsstøttede. I tider med volatilitet i markedet, får forpliktelsen av obligasjoner fart på grunn av deres pålitelighet. Vanligvis ser investorene etter sikkerhet etter å ha opplevd en nedbør i markedet. Som et resultat vil flere investorer parkere sine midler i verdipapirer som U. S. Treasuries, som får konservative, men stabile avkastninger. (For bakgrunnsavlesning, sjekk ut vår Tutorial Basics Tutorial .)

En sikker investering

Statsobligasjoner kommer i form av statsobligasjoner, sedler og obligasjoner. T-regninger er kortsiktige amerikanske statspapirer med løpetid på ett år eller mindre. De kan kjøpes via megler, bank eller direkte fra regjeringen. Ved forfall mottar kjøperen av regningen hele beløpet angitt på obligasjonsbeviset. Forskjellen mellom ansettelsesbeløpet og beløpet obligasjonsinnehaveren betalte for sertifikatet, regnes som den renter som er oppnådd. Denne interessen er unntatt fra statlige og lokale inntektsskatter, men ikke fra føderale inntektsskatter.

Treasury notater har lengre sikt; De utstedes i to, tre, fem eller ti år, og rentene er faste. Statskasse- og obligasjonseierne mottar rentebetalinger hvert halvår. Den interessen må rapporteres som renteinntekter på føderal selvangivelse. De kommer også i flere typer, inkludert I obligasjoner, statsobligasjonsobligasjoner (TIPS) og amerikanske statsobligasjonsobligasjoner som EE-obligasjoner. (Flere faktorer påvirker den skattepliktige interessen som må rapporteres, lære mer i Obligasjonsskatteregler .)

I Obligasjoner

I obligasjoner er spareobligasjoner støttet av USAs regjering. Forskjellen mellom disse obligasjonene og de vanlige statsobligasjonene er i renter opptjent. Satsen som er opptjent på disse obligasjonene er faktisk en kombinasjon av to satser: en fast rente fastsatt når investor kjøper obligasjonen og en halvårlig variabel rente knyttet til dagens inflasjonsrate. Maksimumskjøpet for et obligasjonslån er $ 5 000 per kalenderår, og rentestoppene påløper 30 år etter at det er utstedt. Inntekter fra disse obligasjonene er unntatt fra statlige og lokale skatter, og føderale skatter kan utsettes til obligasjonen er enten innløst eller når forfallstidspunktet. En viktig fordel her er at hvis dette obligasjonslånet er innbetalt for å betale utdanningskostnader, er det helt skattefrit. Men hvis obligasjonen innløses innen de første fem årene, vil innehaveren bli straffet for de tre måneders renten. (ILBs, for eksempel TIPS og I-Bonds, tillater investorer å dempe de korrosive effektene av inflasjon og øke porteføljens diversifisering, se Sikre dine innsatser med inflasjonsobligasjoner .)

TIPS

For å beskytte deg mot inflasjon, kan du også kjøpe inflasjon indekserte $ 1 000 obligasjoner kjent som TIPS. Disse obligasjonene garanterer å slå inflasjonen fordi rektor er justert hvert sjette år etter forbrukerprisindeksen, så hvis inflasjonen oppstår, øker hovedstolens beløp. Renten på disse obligasjonene endres aldri og er satt når sikkerheten er kjøpt. Vilkårene for disse obligasjonene er fra fem til 30 år og renter utbetales til investorer hvert halvår til forfall.

Serie EE

Serie EE-besparingsobligasjoner er forskjellige ved at de utstedes med en dyp rabatt fra pålydende og betaler ingen årlig rente fordi det akkumuleres innenfor obligasjonen selv, og renter utbetales når obligasjonen forfaller. Renteinntektene er føderalt beskattet, men unntatt fra statlige og lokale skatter. Hvis obligasjonen er innløst med det formål å finansiere en høyskoleutdanning, er interessen unntatt fra føderal inntektsskatt. TreasuryDirect har de nyeste prisene på alle obligasjonene. (Lær mer i The Lowdown On Savings Obligasjoner og Obligasjonsbeskatningsregler .)

Bedriftsobligasjoner - langsiktig gjeld utstedt av et selskap - er også rentebærende. Bedrifter utsteder disse obligasjonene som en måte å øke selskapsmidler til å finansiere store prosjekter. Dette er langsiktige skattepliktige obligasjoner som betaler høyest rente på alle obligasjonene, på grunn av økt risiko for mislighold. Fordelen for investoren er at selskapene må betale obligasjonseierne først, før kortsiktige kreditorer, i tider med økonomiske vanskeligheter.

Hvor å sette pengene dine

Moody's Bond Survey og Standard and Poor's kan også hjelpe deg med å avgjøre hvor du skal sette pengene dine. Disse ratingtjenestene karakteriserer obligasjoner basert på kredittrisiko for selskapet eller kommune som utsteder obligasjonen. Kvalitets- og kredittverdigheten til det utstedende selskapet vises gjennom disse obligasjonsverdiene. En høyverdig obligasjonsvurdering av AAA fra Standard og Poor's betyr for eksempel at obligasjonen er av høyeste investeringskvalitet, noe som tyder på at selskapet vil ha muligheten til å betale både hovedstol og renter ved forfall. På motsatt side av spekteret betyr en vurdering av DDD at selskap som selger obligasjonen, er i mislighold. Disse betraktes som uønskede obligasjoner, og selskapet vil sannsynligvis ikke kunne betale tilbake hovedstol eller renter til forfall til obligasjonseier. Disse typer lavverdige obligasjoner er de samme som de høyverdige og spekulative obligasjonene, fordi de har den høyeste risikoen og kan gi høyest avkastning på investeringen dersom de blir betalt tilbake på forfallstidspunktet. ) Lokalisering av obligasjoner

Lokale myndigheter utsteder også langsiktige obligasjoner i form av kommunale obligasjoner kalt "munis" - skattefri og skattefrie obligasjoner. Disse brukes av de lokale myndighetene til å finansiere offentlige forbedringsprosjekter som veier, broer og parker. Renteinntekter fra disse obligasjonene er ikke gjenstand for føderal inntektsskatt, og hvis du bor i munens utstedende stat, er obligasjonens renteinntekter også unntatt fra statlige og lokale skatter.Gevinst på disse obligasjonene er skattepliktig. Selv om disse obligasjonene gir lavere rente enn bedriftsobligasjoner, kan munis på grunn av skattefrie fordeler innlemme en avkastning etter skatt som er høyere enn et selskapsobligasjon. (Investering i disse obligasjonene kan tilby en skattefri inntektsstrøm, men de er ikke uten risiko, se

Grunnleggende om kommunale obligasjoner .) Du kan også finne og handle en rekke obligasjoner gjennom obligasjonen forskning nettsteder. Når du tar en beslutning om hvilket obligasjonslån du skal kjøpe, er en god referansekilde Standard og Poor's. I tillegg til obligasjonsverdier, er det oppført fileringer av selskaper som utsteder obligasjoner. Investorer kan bruke denne informasjonen når de søker etter de mest økonomisk stabile selskapene.

Bunnlinjen

Som aksjer krever investeringer i bedriftsobligasjoner avgjorte beslutninger. Å finne vurderinger og lese regnskapene til selskaper vil føre til et mer selvsikkert valg. Hvis du bestemmer deg for statsobligasjoner, må du sørge for at du er komfortabel med avkastningen og beløpet for investeringsbeslutningen. Spesielt i tider med høye usikkerhetsmarkeder er det lurt å bygge en sterkere og mer stabil portefølje med en rekke obligasjoner. (Lær de grunnleggende vilkårene for å bryte ned dette tilsynelatende komplekse investeringsområdet, les

The ABCs of Bond Market .)