Etter tiår med hardt arbeid og flittige besparelser, har du samlet et ryddig nestegg og er klar til å gå på pensjon. Utfordringen du står overfor er behovet for å gjøre ditt neste egg så lenge du gjør det. Hvis du overlever pengene dine er din største økonomiske frykt, kan livstidsinntektsrenten være akkurat det du trenger.

Hvordan det Fungerer Livstidsopphold, også kjent som umiddelbare livrenter, begynner med et enkelt forslag. Investoren overfører en sum penger i bytte mot en garantert utbetaling for livet. På sitt mest grunnleggende, det er historien i et nøtteskall. Investorer som ønsker å tilpasse arrangementet har et bredt utvalg av alternativer å velge mellom.

Under grunnscenariet går investorens innledende investering til forsikringsselskapet etter investorens død. Hvis investor er gift, kan utbetalinger planlegges over investorens levetid og en ektefelle i stedet for bare over en enkelt levetid. Spousal betalinger kan opprettholdes på nivå av fellesbetalinger eller reduseres med en avtalt prosentandel, basert på investorens forutsetninger om behovet for fremtidig kontantstrøm. (Reduser verdien av din skattepliktig eiendom og forhindrer skattemannen på å komme deg en siste gang, les Shifting Life Insurance Ownership .)

Hvis eiendomsplanlegging er en stor bekymring, er det måter å lage avtalen på, slik at en bestemt prosentandel av den opprinnelige investeringen blir overført til arvinger. Valg her inkluderer tilbakebetaling av det opprinnelige investeringsbeløpet, avkastningen av en prosentandel av den opprinnelige investeringen, avkastningen av det opprinnelige beløpet investert minus utbetalt beløp og andre lignende variasjoner.

Inflasjonsbeskyttelse er et annet alternativ. Strukturerte utbetalinger som øker over tid, justeringer i policyens rentesats og muligheten til å justere betalingsstørrelsen, er alle strategier som kan brukes i stedet for rentebetalinger. Betalinger knyttet til endringer i forbrukerprisindeksen, et vanlig barometer for inflasjon, er også tilgjengelige.

Listen over valg er lang og krever litt innsats for å lage det perfekte scenariet. Husk at hvert av disse valgene koster penger, som tas ut av investeringen i form av redusert utbetaling. Som et resultat av kostnadene og den grunnleggende strukturen til umiddelbare livrenter, tilbyr de generelt investorer en lavere utbetaling enn det som kan være tilgjengelig dersom aksjer eller obligasjoner er blitt valgt i stedet. (Les mer i vår fullstendige investeringsveiledning; 20 Investeringsveiledning .)

Denne lavere utbetalingen blir ofte sitert som en stor kritikk, men et hvilket som helst bjørnemarked bringer stort sett dette argumentet. For eksempel, i lavkonjunkturen som begynte i 2007, opplevde aksjemarkedet investorer nedgang på 40% eller mer, og noen obligasjonseiere så at deres investeringer ble redusert til dollar på dollar.Annuity investorer ble betalt i sin helhet, som annonsert og som forventet. Å ha den garanterte utbetalingen i forhold til kake-i-himmelen potensialet av aksjemarkedet og obligasjonsmarkedet gjorde et betydelig antall pensjonister veldig fornøyde.

The Caveats Inntjeningsforskjellen mellom aksjer, obligasjoner og livrenter til side, levetiden livrente investorer står overfor sitt eget sett av utfordringer. Mens disse livrenteene tilbyr et imponerende utvalg av valg, kan disse valgene være forvirrende, da det er et betydelig antall beslutninger som skal gjøres, og hver har implikasjoner for hvor mye penger investoren og hans eller hennes arvinger vil motta i framtid. Siden de fleste avgjørelsene er uoppnåelige, må de gjøres med forsiktighet. Det bemerkes at beslutninger som er truffet på grunnlag av nåværende omstendigheter og beste gjetninger om fremtiden, ikke kan holde opp mot tidstesten. Inntektsbehovet i fremtiden kan være mer eller mindre enn det planlagte beløpet, som kan ha dramatiske livsstils- og inntektsskattemessige konsekvenser.

Forsikringsselskapets helse er en annen bekymring. Selv topprankede forsikringsselskaper er ikke alltid et trygt sted å sette pengene dine, som demonstrert ved sammenbruddet av American International Group (AIG), verdens største forsikringsselskap, i september 2008. Selskapets feil sendte støtbølger gjennom investeringsfellesskapet . Hvis USAs regjering ikke hadde tråkket inn og brukt skattebetalers penger til å oppfordre firmaet, ville AIGs forsikringspolicyer vært verdiløs. (For å lære mer om hvorfor den amerikanske regjeringen godkjente bailouten, les Falling Giant: En case studie av AIG .) Manglende likviditet er en annen bekymring. I motsetning til penger som er investert i aksjer, obligasjoner eller fond, blir det ikke enkelt eller enkelt å få penger tilbake etter at det er investert i en umiddelbar livrente. Når pengene er låst opp, kan det ikke være mulig å få det tilbake dersom dine økonomiske behov endres. (Ønsker du innsikt i denne utfordringen? Les Bryt ut av livrentefengsel .) Nysgjerrig? Hvis en levetidstilvekst fri fra bekymringene om volatilitet på aksjemarkedet, kredittmarkedrag eller variasjoner i inntektsstrømmen virker bra for deg, har Internett gjort det enkelt å utforske de potensielle fordelene ved livstidsinntektsrente. Svar noen få enkle spørsmål, inkludert din alder, bosted, hvorvidt din ektefelle vil være en felles annuitant og beløpet du ønsker å begå eller betalingen du ønsker å motta på en månedlig basis, og i løpet av sekunder har du svarene til dine spørsmål. For eksempel vil en 65 år gammel mann for å få $ 1 000 i måneden for livet kreve en innledende investering på ca $ 155 000. Gå til hvilken som helst søkemotor og skriv inn "livstids inntektsrente kalkulator" for øyeblikkelig tilgang til en rikdom av informasjon.