Salg "breakpoints" gir store investorer rabatt på gebyrer ved å minimere kostnaden for front-end avgifter på A-aksjefond. Disse programmene tjener interessene til både investoren og fondforetaket ved å oppmuntre til konglomerering av eiendeler med en enkelt leverandør og bidra til å minimere investoravgifter, noe som øker generell avkastning. For eksempel, hvis du bare har $ 1 000 å investere, kan du betale et salg på 5 75% for å investere i A-aksjefond, mens hvis du hadde $ 100 000, vil du bare betale 3. 25%. Videre, hvis du hadde $ 1 million å investere, ville du ikke betale noen salgsavgift i det hele tatt. Denne forskjellen i salgspriser kan utgjøre alvorlige besparelser, noe som betyr mer penger investert og mer sammensatt interesse over tid. Les videre for å finne ut hvordan du kan dra nytte av breakpoints.

- 9 ->

Slik kvalifiserer du deg for bruddpunkter Utenlandske fondselskaper tilbyr mange kreative måter å tillate investorer tilgang til salgsbruddspunkter, men generelt trenger investorer relativt store pengebeløp for å dra nytte av disse programmene. Du kan ha rett til et salgspunkt i noen av følgende situasjoner. (For relatert lesing, se The Lowdown On No Load Mutual Funds .)

Store nominelle dollarbeløp
Hvis du har minst $ 100 000 å investere og ikke har noe imot å plassere disse eiendelene i en enkelt fond for fond, er dette den første og enkleste måten å få en pause på salgsavgifter. Jo mer du investerer, jo lavere salgsavgift. Når du overstiger $ 1 million dollar i investerbare eiendeler, kan sluttbeløpet for salg bli eliminert.

Samletregning og samtidige innkjøp
Selv om disse metodene for å bruke breakpoints også er avhengige av å ha store summer, kan eiendelene spredes over flere kontoer så lenge de har en gunstig eierinteresse blant dem. For eksempel kan flere familiemedlemmer hver har, eller planlegger å gjøre, investeringer som individuelt ikke ville kvalifisere for et salgspunkt. Ved å samle kontoer og samtidige innkjøp vil imidlertid fondforetaket vurdere sine (nærmeste familiemedlemmer) kollektive beholdninger og kjøp som en enkelt konto og tildele det aktuelle brytepunktet.

Akkumulasjons- og intensjonsavtale
Disse metodene krever ikke at store beløp skal investeres på en gang. I stedet gir metodene deg muligheten til å kjøpe i små mengder over tid, og innser fortsatt brytepunkter underveis. Akkumulasjonsrettigheter (ROA) gir fordeler ved brudd på nye kjøp av beløp etter at du har realisert visse nivåer av totale investerte eiendeler. Et intensjonsavtale (LOI), som du signerer for å uttrykke din intensjon om å investere, gir deg mulighet til å realisere neste brytepunkt innen en tidsperiode som fondet spesifiserer.Dette er nyttig for små, vanlige investeringer som en del av en langsiktig plan.

Reinvestering
Når du betaler et salgsgebyr, må du ikke betale igjen så lenge du beholder pengene dine i samme fond for fond. Dette gjør det mulig for investorer å bytte mellom varierende strategier over tid uten kontinuerlig å pådra seg salgsavgifter. For eksempel, hvis du betaler en 5% salgsavgift for å komme inn i et stort aksjeselskap, men da velger du å skifte eiendelene inn i et small cap fond, kan du gjøre dette uten å betale ytterligere 5% belastning. Hvis du skifter eiendeler til en annen fondfamilie, vil du bli gjenstand for et annet salgsgebyr.

Salgsbruddspunkter kan ha dype fordeler for porteføljen din. Jo lavere salgsavgift du betaler for å investere i et fond, desto mer penger investerer du, og jo mer penger vil du tjene over tid gjennom fordelene med sammensatt avkastning. (For å lære mer om sammensetning, les Forstå verdien av penger og Overvinne sammensetningens mørke side .)

Tricks of the Trade Vær oppmerksom på små triks som meglere spille for å nekte deg rettmessig tilgang til breakpoints. Meglere blir betalt på salgsavgiften du betaler, og skaper en sterk økonomisk motivasjon for å holde salget ditt så høyt som mulig. Her er noen få enkle triks for å redusere gebyrene dine:

• Hvis du har nok penger til å utnytte breakpoints, må du ikke spre pengene dine på flere fondforeninger fordi i så små mengder vil du ikke kvalifisere for breakpoints. Ja, det kan sies noe om den intellektuelle diversifiseringen av bruk av flere fondfamilier, men diversifisering av aktivaklasser er viktigst, og nesten alle verdipapirfamilier kan tilby denne tjenesten. (For mer, se Diversifisering: Det handler om (Asset) klasse .)
• Ikke del dine investeringer mellom ulike typer aksjeklasser. Dette betyr at du ikke legger noen av pengene dine i A-aksjer, noen i klasse B-aksjer og noen i klasse C-aksjer, alt i små nok beløp som ikke kvalifiserer for et brytepunkt. Noen fond for fondforeninger kan ta imot denne praksisen og tillate fortsatt bruddpunkter, men antar ikke at dette er tilfelle. (For mer innsikt les The ABCs of Mutual Fund Classes .)
• Ikke investere først i A-aksjer, selg dem og reinvester i B-aksjer. Den sannsynlige begrunnelsen en megler ville bruke i denne forbindelse er å si at A-aksjesfondet ikke virker bra nok, og at du kan unngå en annen front-end-salgsavgift ved å skifte til B-aksjer. Resultatet av dette scenariet er at megleren blir betalt to ganger. Hvis du faller i bytte for denne praksisen, vil du ende opp med å betale både en front-end salgsavgift og en utsatt salgsavgift.

Regulatory Protections Regjeringsforskriften er sterkt skråstilt til fordel for investoren. Dette er fordi det er helt avgjørende for investorer å tro at de blir beskyttet mot samvittighetsløs forretningstaktikk for å oppmuntre til sunne, fungerende finansmarkeder. Den beste måten å holde megleren ærlig, er å alltid sørge for at noen anbefaling er skriftlig.Gjør aldri noen form for en eneste anbefaling. Hvis megleren ikke vil gi en anbefaling skriftlig, er denne megleren enten for unsophisticated for å være god eller for redd for å legge en papirspor. Uansett er det et dårlig tegn.

Hvis du mener at du har blitt kvitt en megler og nektet din rettmessige tilgang til et salgspunkt, må du ikke få panikk. Vanligvis er et investeringsselskap som jukser en investor ut av penger sjelden på grunn av potensiell regulatorisk sanksjon. Det hindrer imidlertid ikke enkelte ansatte i å prøve. I disse tilfellene er det beste tiltaket å legge klagen din skriftlig og sende den til meglerens veileder. Når et registrert meglerhus mottar en skriftlig klage, er megleretten forpliktet til å handle på klagen og holde en formell oversikt over sitt svar. Hvis meglerfirmaet ikke ser ut til å handle, og dine bekymringer er uhørlige, rapporterer du problemet direkte til Securities and Exchange Commission (SEC) eller Financial Regulatory Authority (FINRA). Men etter at du har sendt en legitim skriftlig klage til et meglerhus, er situasjonen sannsynligvis løst. (For å velge en megler som er kompatibel med deg, les Velge en kompatibel megler .)

Bunnlinjen For å avgjøre om det er fornuftig å betale en forutsetning for salg, er det viktig å analysere årlige kostnadsbesparelser i utgiftskvoter for A-aksjer i forhold til andre aksjeklasser. Generelt sett har A-aksjer lavere utgiftskvoter enn andre aksjeklasser, men det må være en stor nok forskjell for å rettferdiggjøre kostnadene ved salgsgebyret over investeringsperioden. Dette er viktig fordi de avgifter du betaler er den eneste garanterte hindringen for investeringsavkastning - å holde dem så lave som mulig bør være en prioritet. For mer innsikt i gjensidig fondavgift, les vår veiledning Mutual Funds: The Costs .