Robo-rådgivere som kan dispensere økonomisk råd og administrere kundeporteføljer på en automatisert basis, har gjort en betydelig innflytelse i finansbransjen på svært kort tid. Disse automatiserte tjenestene er pålagt å følge alle bransjebestemmelser som med menneskelige rådgivere, men leverandørene av disse plattformene har fortalt regulatoriske byråer at noen av de nåværende reglene må oppdateres for nøyaktig å søke om robo-rådgivere.

AD:

Her er hvorfor. (For mer, se: Velstående kunder og hvordan de bruker Robo-Advisors. )

Administrerende Robo-Advisors

SEC var et forum for nylig for eksperter innen finansiell teknologi for å diskutere emnet av Robo -advisors og andre automatiserte tjenester i bransjen. SEC forsøker nå å avgjøre om veiledning i tillegg til gjeldende regler er tilstrekkelig til å avklare problemene rundt robo-rådgivere, eller om et nytt sett med regler må opprettes for effektivt å styre disse plattformene. I hennes innledende kommentarer på forumet sa Mary Jo White, lederen til SEC, "Vi ser på hvordan rådgivere gir investeringsrådgivning med begrenset, om noen, menneskelig samhandling. Vi vurderer også hvordan automatiserte rådgivere utformer sine complianceprogrammer for å løse de spesielle utfordringene som er relevante for å gi automatisert rådgivning og hvordan disse firmaene sikrer kundedata og adresserer forretnings kontinuitet i tilfelle avbrudd. “

AD:

Robo-rådgivere må registrere seg som investeringsrådgivere med SEC på samme måte som menneskelige rådgivere, og de er underlagt reglene i investeringsrådgiverloven. Disse reglene krever at robos holder seg til en fidusiærstandard, der de betingelsesløst legger kundens beste for seg selv. Regulatorer undersøker nå om det er virkelig mulig for disse automatiserte plattformene å følge disse reglene når deres beslutninger og anbefalinger genereres av et sett med algoritmer. Både SEC og Financial Regulatory Authority (FINRA) ga en advarsel til investorer tilbake i mai 2016 om mulige farer ved bruk av en robo-rådgiver. (For relatert lesing, se: Hvordan rådgivere kan tilpasse seg Robo-Advisors. )

AD:

Flere representanter fra robo-advisor-plattformene fortalte forumet mandag at plattformene deres er i samsvar med fiduciærstandarden, og er i stand til å gi toppkvalitetsrådgivning til kunder på en automatisert basis. Ben Alden, generalrådgiver for forbedring, uttalte på forumet: "Vi tar ansvaret veldig alvorlig. Det er virkelig hva denne hele bevegelsen handler om." Og Mark Goines, viceformann i Personal Capital, som kombinerer digitalt og menneskelig råd, gikk videre og sa at menneskelige rådgivere trenger hjelp fra robo-teknologi for effektivt å gi råd som tar hensyn til kundens fulle økonomiske situasjon.

"Rådgivere må gå videre og bruke teknologi til å være helhetlig rådgivere klienter ordentlig," sa han. "Hvis du ikke gjør det, kommer du til å savne noe, etter hvert som ting skjer for raskt i dag, og kundenes liv er for komplisert. "Goines sa også at SEC-reglene trenger revisjon på to spesifikke områder. Ett område gjelder rådgivningseksamenene som utføres av SEC. Han sa, "hva vi gjør, er annerledes enn hvordan de har undersøkt selskapene som er i vårt rom før. "Han forklarte at i løpet av den siste undersøkelsen av firmaet hans, hadde noen av spørsmålene fra undersøkeren ikke mening eller ikke egentlig gjelder for den automatiserte plattformen.

Det andre problemet som Goines sa, må revideres, er de som gjelder for hvordan robo-rådgivere gjør digitale s. Andre eksperter på forumet sa at disse reglene må forbli fleksible nok til å imøtekomme nye og nye teknologier som ennå ikke er utviklet.

Bunnlinjen

Den virkelige effekten av robo-rådgivere i finansnæringen begynner å bli følt av både rådgivere og regulatorer. Tiden vil fortelle hva som kreves for å effektivt styre disse automatiserte tjenestene, og fremtiden for disse programmene vil også bli formet av deres evne til å ta menneskelige beslutninger som virkelig tar hensyn til alle faktorene i en kundes liv. (For mer, se: Hvordan menneskelige rådgivere kan konkurrere med Robo-Advisors. )