Ahh Mulligan, den uformelle golfspillerens en ekte venn på det 18-hulls USGA topprangerte kurset som utfordrer vår tålmodighet og gjør oss i tvil om hvorfor vi begynte å spille dette fudgin-spillet i utgangspunktet . Mulligan er vårt sikkerhetsnett, vår unnskyld-meg-sjekk-swing, vår eneste sanne overgang.

Hvorfor skal det bare gjelde golf? Hva om du kan bruke det for å spare penger? Vel, du kan og, avhengig av omstendighetene, kan det være mye penger. Jeg refererer til en Roth konvertering recharacterization. Tro det eller ei, det kan være en stor fordel for deg når det gjelder å få mest mulig ut av det du betaler for i skatt.

IRA Mulligan
Når markeder har vært dårlige, er dette akkurat når investorer kan bruke mulligan i en eller annen form. Hvis du for eksempel konverterte noen penger fra din tradisjonelle IRA til en Roth IRA i desember 2008, ville du i mars ha sett verdien av den Roth-kontoen som en stein. Det ville vært en perfekt tid til å rekaracterize din Roth-konto tilbake til din tradisjonelle IRA og begynne igjen, denne gangen for skatteåret 2009. Dette trikset fungerer også for et Roth-bidrag. Den eneste forskjellen mellom de to er at du kan rekaracterize bidraget tilbake til en skattepliktig konto.

Hva er verdien av dette trekket? Anta at du laget en $ 50 000 Roth-konvertering. De pengene kommer ut av en tradisjonell IRA og regnes som en fordeling. Alle utdelinger fra en tradisjonell IRA blir beskattet til din ordinære inntektsrate. Hvis du er under 59. 5, blir de vurdert ytterligere 10% straff.

En besparelse Hole-in-One
Det er ideelt å gjøre Roth-konverteringer når du tror at skattebraketten din vil øke i fremtiden. Vi antar at du er i 25% braketten og vil ha full fordel. Ved utdelingen på $ 50 000 vil din skatt pådratt bli $ 12, 500 ($ 50, 000 x 0,25); $ 50 000 vil nå sitte i din Roth-konto.

La oss si at over en periode tar markedet 10%. Dette er et konservativt begrep som vurderer hva som skjedde fra 2008 til begynnelsen av mars 2009. Du har nå betalt hele beløpet på en $ 50 000 omregning som bare er verdt $ 45 000. Med andre ord har du betalt $ 1, 250 ($ 12 , 500 - ($ 45, 000 x 0,25)) mer i skatt på $ 45 000. Du ville ha vært bedre hvis du bare ventet å gjøre konverteringen i utgangspunktet.

Det er her Roth recharacterization ("mulligan") kan brukes til full fordel. Ved hjelp av dette verktøyet kan vi reversere Roth-konverteringen og flytte kontanter eller verdipapirer tilbake til ditt tradisjonelle IRA og angre betalte skatter (dvs. $ 12, 500). Vi kan deretter bruke en konvertering, dra nytte av markedet mens den er til en lavere verdi. Dette vil fortsette i det påfølgende skatteåret så lenge det fortsatt er fornuftig.Den $ 50 000, til lavere markedsverdi, kan da vokse skattefritt i Roth IRA og unngå nødvendige uttak. Selvfølgelig kan du alltid bare recharacterize den opprinnelige Roth-konvertering og bare avstå fra omvendelsen helt.

Begrensninger
Vi bør legge merke til at det er begrensninger på hvor ofte du kan foreta en konvertering etter en rekaracterization i samme år. IRS har satt regler for å holde denne typen ting fra å bli gjort hele tiden. Du kan ikke konvertere til en Roth, recharacterize og deretter omforme alt i samme skatteår. Du kan heller ikke konvertere tilbake til en Roth IRA innen 30 dager etter recharacterization av den opprinnelige konverteringen fra Roth tilbake til Traditional IRA. Roth konverteringer for et gitt skatteår må gjøres innen 31. desember.

Mulligan 2
Et annet triks når du gjør din Roth-konvertering, er å åpne to Roth-kontoer og dele fordelingen jevnt dollarvis. Bryt kontoene opp i aktivaklasser som har en tendens til å være mindre korrelert med hverandre. Etter hvert som markedet svinger, varierer lavkorrelerte aktivaklasser i avkastning. Hvis en aktivaklasse legger en positiv avkastning og en annen sender en negativ avkastning, vil det være mulig å rekaracterize bare en del av hele konverteringen ved å ha dem i separate kontoer. Å gjøre en konvertering til en ny Roth-konto vil også gi deg mulighet til å unngå å måtte legge inn et tilleggsskatteformular (Form 8606) for delvis recharacterizations, samt å beregne tap som kan tilskrives konverteringen.

I motsetning til Form 8606, som ikke alltid er nødvendig, bør du forvente å håndtere IRS Form 5498 og Form 1099-R. Din IRA-varemerke vil først rapportere din første konvertering som et IRA-bidrag på IRS-skjema 5498 og deretter igjen som et bidrag tilbake til den opprinnelige IRA som du recharacterize. I dette tilfellet vil du motta to kopier av Form 5498. Du vil også motta en Form 1099-R for IRA som først mottok bidraget. Form 1099-R brukes til å rapportere utdelinger fra pensjonskonto. På skjema 1099-R vil din depotfører bruke en spesiell kode i boks 7 for å indikere at transaksjonen er en recharacterization og derfor ikke skattepliktig. På skjema 1040 vil du rapportere en distribusjon fra din tradisjonelle IRA og et bidrag til en ikke-Roth IRA, som i utgangspunktet kansellerer hverandre.

Nye regler for 2010
I tillegg trer i kraft nye Roth konverteringsinntekter i 2010. Mange har skrevet artikler som er utelukkende dedikert til denne "sjansen for livet". Som inntektsgrenser elimineres og enkeltpersoner får muligheten til å spre inntektene generert fra en IRA-distribusjon utover 2010, 2011 og 2012 som de passer, vil denne rekaracterization-strategien bli så mye mer nyttig hvis det skulle være et down-marked.

For 2009 må du fortsatt overholde inntektsgrensen for en konvertering, som er $ 100 000. Personer som arkiverer under felles eller singelstatus, kan ikke foreta en konvertering hvis deres modifiserte AGI er over $ 100 000; giftede individer som arkiverer hverandre, kan ikke foreta en konvertering når som helst.De som arkiverer seg separat og ikke har bodd sammen med ektefellen til enhver tid i løpet av året, anses å være i den enkeltstående statusen. Husk at Roth konverteringer ikke teller mot din modifiserte AGI når du finner konverteringsgrenser, så lenge du er under inntektsgrensen, kan du konvertere så mye du vil, og det vil ikke presse deg over $ 100 000 grensen . Du bør huske på at det fortsatt vil påvirke din skattepliktig inntekt og skattebrakett. Ikke konverter så mye at det skyver deg inn i en høyere inntektsgruppe.

Bunnlinjen
Skatt er en visshet, men betaler ikke mer per skatt dollar enn du må. Hvis du har gjort en konvertering (eller et bidrag) før et down-marked, rekaracterize din Roth tilbake til din tradisjonelle IRA (eller skattepliktig konto) og spar penger på din skatteregning. Gå videre og hevder at du investerer mulligan. Det er definitivt en hole-in-one.