Ditt første år som handelsmann markerer en kritisk periode som setter oddsen for langsiktig suksess eller fiasko på finansmarkedene. Det er en tid for leting og eksperimentering, hvor du tester nye ideer med ekte penger, ofte med ubehagelige resultater. Det er også på tide å bygge et sterkt fundament for kraftige ferdigheter og teknikker som varer livet.

Kutt ned læringskurven og forbedrer oddsen for overlevelse ved å adressere viktige aspekter av handelsspillet før du går inn i din første posisjon. Deretter, når du har tatt faktisk risiko, gjelder et annet sett med imperativer som vil beskytte kjernekapital mens du arbeider gjennom de psykologiske og logistiske utfordringene som er opprettet av din nye eksponering.

Før du handler

Bygg tilstrekkelig kapitalisering før du gjør din første handel. For amerikanske aksjeutvekslinger trenger du minst $ 35 000 for å styre av SEC mønsterdagens handelsregel, som vil låse din konto hvis a) egenkapitalen faller under $ 25 000 og b) du åpner og lukker mer enn fire stillinger på samme dag over en fem-dagers periode. Den $ 10 000 over minimumet kreves fordi alvorlige drawdowns er sannsynlig når du lærer hvordan du spiller spillet. (Se også Day Trading Rules for Rookies: Ikke spill det med øret.)

Du kan ikke ha interesse for daghandel, men nye stillinger kan gå veldig travelt, trykke på stopptap eller overskride risikotoleransen din og tvinge deg ut av markedet. Dette kan enkelt skje flere ganger i en typisk handelsuge, og utsetter meglerkontoen din til den drakoniske mønsterdagens handelsregel som ble satt på plass i 2001, i reaksjon på horrorhistorier om dagshandling under Netboblen. Selv om antiquated sammenlignet med flere konkurrerende spillesteder, har SEC valgt å holde det på plass i det moderne elektroniske miljøet.

Bygg en handelsplan som skisserer markedsstrategi, strategier, mål og risikostyringsteknikker. Legg til i dette arbeidsdokumentet etter å få føttene våte, kryss ut hva som ikke virker mens du legger til detaljer som reflekterer din voksende opplevelse. Start en journal som registrerer markedsobservasjoner og hvordan de påvirker din utviklende plan. Lagre kritiske tilpasninger i helgen, når uønskede gevinster og uventede tap ikke blinder deg til nødvendige endringer i strategi, holdingsperiode eller stoppe plassering. Se 4 sentrale elementer for å skape en vellykket handelsplan for å få hjelp til å bygge handelsplanen.

Din handelskant betegner en teknikk, observasjon eller tilnærming som skaper en kontant fordel over andre markedsaktører. Det er vanskelig å skape en langvarig kanten før du bygger en historie med vinnere og tapere, men du kan ta dine første skritt på reisen før du går inn i din første handel. Begynn med å lese Market Wizards og The New Market Wizards av Jack D.Schwager. Dette vil utsette deg for en samling av strålende personer som har lyktes i finansmarkedene.

Ikke prøv å kopiere sine teknikker fordi de ikke sannsynligvis vil fungere godt i vårt algo-drevne miljø. I stedet fokusere på deres markedstilgang og psykologiske sinnstilstand. Legg merke til hvordan selvtillit gjennomsyrer sine aktiviteter fordi de har kaste sin følelsesmessige bagasje og er fullt forlovet med sine handelsplaner, og alltid ser etter tallene for veiledning, snarere enn å kaste av med den nyeste oksen eller bjørnimpulsen. Se den viktige betydningen av å definere Trading Edge for å få hjelp til å definere trading edge.

Etter at du handler

Begrens eksponeringen til 100 aksjer for aksjer, enkeltminskontrakter for futures og under $ 25 000 for valutaer. Plasser fysiske stopptap hvis du ikke klarer posisjonene dine i løpet av markedsdagen, og hvis du ser i sanntid, skriv ned magiske tall som vil tvinge deg til å avslutte hvis du treffer. Start med en enkelt stilling i et enkelt marked og se hvor mye psykisk og psykisk energi er nødvendig for å håndtere disse handler. Legg til eksponering sakte, kontroller alltid for å se om dine følelser kan takle den økte risikoen.

Se på hvor bred innflytelse som store indekser og økonomiske rapporter påvirker prisingen for dine stillinger. Gjennomgå aktivitet og resultater nattlig, ta notater om samspillet mens justering stopper for å ta hensyn til endringer i forhold. Lagre store strategiske tilpasninger for helgen, selv om posisjonene dine har dårlig resultater. I stedet administrere risiko med ren dollareksponering, og hold det tallet under en tredjedel av den totale kontostørrelsen. Glem å søke margin i løpet av ditt første år, forstå at det er et avansert verktøy som krever betydelige risikostyringsferdigheter.

Hold detaljert oversikt over alle bransjer og utfall, bygg prestasjonsstatistikk som du fortsetter. Du endrer strategier og handlede instrumenter ofte i det første året, og holder det som fungerer og dumping hva som ikke gjør det. Ikke stole på følelser for å kurere denne viktige informasjonen. I stedet fokuserer på å vinne og miste prosentpoeng for hver tilnærming, og notere om utganger ble tatt når det var nødvendig, og hvis stopp ble plassert på de riktige stedene.

Kontroller kostnadene aggressivt i ditt første år. Trenger du virkelig det dyre kartleggingsprogrammet, eller vil et billig webprogram gjøre trikset? Sørg for at megleren samsvarer med markedsøkonomien din. Mange nye handelsmenn har investert i mange år gjennom rabattmeglere som kanskje ikke passer for sin nye hobby. Heldigvis tjener flertallet nå handelssamfunnet godt, med konkurransedyktige applikasjoner som inkluderer gratis sanntidsnotater og diagrammer. Se Lavere kostnader i ditt første handelsår for å få hjelp til å kontrollere kostnadene.

The Bottom Line

Overlev ditt første år som handelsmann med en systematisk tilnærming som bygger tilstrekkelig kapital, skisserer en solid handelsplan og utfører de første elementene i en risikobasert markedsstrategi.