Når du ønsker å legge til en egenkapitalfokusert børsnotert fond (ETF) i en portefølje, må du vanligvis velge mellom en av to brede kategorier: vekst og verdi. Value ETFs ser ut til å investere hovedsakelig i aksjer som vurderes som undervurdert ved bruk av beregninger som pris-til-inntjening (P / E) forhold sammenlignet med enten deres jevnaldrende eller det bredere markedet generelt. Vekst ETFer, derimot, fokuserer på å investere i mer volatile, raskere voksende selskaper i håp om å realisere over gjennomsnittet avkastning.

Begge disse strategiene kan gi avkastning på markedet. Dine individuelle risikotoleranser, investeringsmål og nåværende porteføljesammensetning er de viktigste faktorene for å bestemme om du vil legge til en vekst eller verdi ETF i en portefølje.

Vurder personlige risikofremstillinger og mål først

Generelt har verdiskapning og vekst ETFs i en portefølje verdifulle risikoreducerende fordelingsfordeler, men dine individuelle risikotoleranser bestemmer riktig blanding.

Hvis du har problemer med å stompe vanlige markedssvingninger, hold deg fast med en mer konservativ verdi ETF. Hvis du er komfortabel med mer volatilitet i et forsøk på å oppnå over gjennomsnittlig avkastning, kan du foretrekke en høyere tildeling til vekst-ETFer.

Tidshorisont bør også være et primært hensyn. Du kan generelt ta mer risiko hvis pengene dine blir investert lenger. Lengre tidshorisonter gir deg bedre sjanse til å rive ut kortsiktig volatilitet på markedet. Yngre investorer legger til en individuell pensjonskonto (IRA), for eksempel, har tiår å forbli investert og kan ta ytterligere risiko for å forfølge høyere avkastning.

Når du skal velge en verdi ETF

En stor faktor i å velge mellom vekst og verdi er dagens portefølje. Hvis du starter for første gang, bygger du en portefølje rundt en kjerne av ETFer med høyt verdsatt verdi. Disse midlene har en tendens til å bestå av selskaper som produserer produkter som brukes hver dag av omtrent alle. Eksempler på tradisjonelle verdier aksjer inkluderer AT & T, Procter & Gamble, General Electric og Coca-Cola.

Disse selskapene ser ut til å gi konservativ langsiktig vekst med relativt lavere volatilitet. En annen fordel ved å tilføre verdi ETFer til en portefølje er deres utbytteutbytte. Disse selskapene pleier å være større kontantstrømgeneratorer, og at kontantstrøm ofte blir utbetalt i form av utbytte. Utbytte gir deg en forutsigbar inntektsstrøm som kan bli en betydelig prosentandel av en verdi ETFs samlede aksjonæravkastning.

Når du skal velge vekst ETF

Vekst ETFs komplementerer generelt en kjerneportefølje. Populære vekstnavn som Facebook, Amazon og Alphabet kan levere over gjennomsnittet avkastning, men de kommer også med stor volatilitet og kan kjempe spesielt i tider med økonomisk svakhet.En portefølje bestående hovedsakelig av vekst ETFs kan utsette deg for overdreven risiko, men når de er balanserte med verdifulle ETFer, kan de skape en tiltalende risiko / returprofil.

Hvis du søker en vanlig inntekt fra en vekst-ETF, vil du sannsynligvis bli skuffet. Mange vekstrettede selskaper reinvesterer tilgjengelig kontant tilbake til å vokse virksomheten i stedet for å betale fortjeneste direkte til aksjonærene. Mange av disse selskapene betaler lite, om noe, i vanlige utbytte.

Hva skal du se etter i ethvert ETF?

Velge mellom verdi og vekst ETF er bare en del av beslutningsprosessen. Å velge riktig ETF er like viktig.

Undersøk hva fondet vanligvis investerer i og hvordan det håndteres. Et fond med en leder som har vært på roret i flere år, gir en oversikt over historisk ytelse og en følelse av hvordan fondet styres. Noen midler, for eksempel, er kategorisert som verdifond, men de har store tildelinger til risikofylte sektorer som teknologi. Pass på at du vet hva du kjøper.

Vurder også et fonds kostnadsforhold. Fondutgifter kuttes direkte inn i avkastningen; unngå penger med over gjennomsnittlige kostnadsforhold.