Vanguard Total Stock Market Index Fund Investor Aksjer og Vanguard 500 Index Fund Investor Aksjer er egnet som kjernebeholdninger i en aksjeportefølje. Vanguard Total Stock Market Index Fund gir eksponering for hele USA aksjemarkedet, mens Vanguard 500 Index Fund bare gir eksponering til 500 av de største amerikanske selskapene.

Vanguard Total Stock Market Index Fund

Vanguard Total Stock Market Index Fund gir diversifisert eksponering mot mikro-, små-, mid- og store cap-aksjer som handles på NASDAQ og New York Stock Exchange (NYSE). Fondet ble utstedt 27. april 1992, og per 30. september 2015 har det oppnådd en gjennomsnittlig årlig avkastning på 9,03% siden starten. Fra og med 28. april 2015 belaster fondet et kostnadsforhold på 0,17%, som er 84% lavere enn gjennomsnittskostnadskvoten av verdipapirfond med tilsvarende investeringer. En minimumsinvestering på $ 3 000 er nødvendig for å investere i dette fondet.

For å gi eksponering mot hele USAs aksjemarked, implementerer Vanguard Total Stock Market Index Fund en indekseringsstrategi og følger resultatet av CRSP U.S.A. Total Market Index, den underliggende indeksen. Fondet benytter en representativ sampling tilnærming til å tilnærme hele indeksen og dens nøkkelegenskaper. Fra 30. september 2015 har fondet 3 809 aksjer med en median markedsverdi på 46 dollar. 5 milliarder kroner. Den har et pris-inntjeningsforhold (P / E-forhold) på 20,2, en pris-til-bok-ratio (P / B-forhold) på 2,5, en avkastning på egenkapitalen (ROE) på 17,4% inntjeningsvekst på 10,2%. Fondet har totalt netto eiendeler på $ 371. 5 milliarder kroner, mens investorens andelsklasse har totalt netto eiendeler på $ 95. 8 milliarder kroner.

Den 30. september 2015, basert på treårige data, har Vanguard Total Stock Market Index Fund en gjennomsnittlig årlig standardavvik eller volatilitet på 9,92%, et gjennomsnitt årlig avkastning på 12. 34% og et Sharpe-forhold på 1. 22. Målt mot sin bestpassede indeks, Russell 3000 Index Total Return USD, har den en R-kvadrat på 99. 99% og en beta på 1.

Vanguard Total Stock Market Index Fund passer best for moderat til høyt risikotolerante investorer som søker lavpris eksponering mot det amerikanske aksjemarkedet. I tillegg er fondet egnet som en kjernekapitalbeholdning i en diversifisert portefølje av eiendeler, eller den kan brukes som et enkelt innenlandsk aksjefond i en portefølje.

Vanguard 500 Index Fund

I motsetning til Vanguard Total Stock Market Index Fund, gir Vanguard 500 Index Fund eksponering for en delmengde av hele US aksjemarkedet. Vanguard 500 Index Fund søker å spore den generelle pris- og avkastningsytelsen til Standard & Poor's 500 Index (S & P 500 Index).I motsetning til Vanguard Total Stock Market Index Fund, søker Vanguard 500 Index Fund å replikere referanseindeksen sin ved å investere vesentlig alle sine totale netto eiendeler i aksjene som omfatter indeksen og holde hver komponent med omtrent samme vekt som indeksen.

Fondet ble utstedt 31. august 1976; per 30. september 2015 har det generert en gjennomsnittlig årlig avkastning på 10,72% siden starten. Vanguard 500 Index Fund har 25 milliarder dollar i totale netto eiendeler og har 504 aksjer med en median markedsverdi på $ 75. 8 milliarder kroner. Den har et P / E-forhold på 19, et P / B-forhold på 2,6, en inntjeningsvekst på 9,8% og en ROE på 18,5%.

Basert på treårige trekkdata, målt mot S & P 500 Index Total Return USD, har Vanguard 500 Index Fund en R-kvadrat på 100%, en beta på 1 og en alfa på -0. 15%. Den hadde en gjennomsnittlig årlig standardavvik på 9,74%, en gjennomsnittlig årlig avkastning på 12,23% og et Sharpe-forhold på 1.23. Sammenlignet med Vanguard Total Stock Market Index Fund, opplevde Vanguard 500 Index Fund en litt lavere volatilitet og retur over denne perioden. Sharpe-forholdene er imidlertid nesten identiske, noe som indikerer at investorer hadde tilsvarende avkastning på risikojustert basis.

Vanguard 500 Index Fund er egnet som en kjernefondsbeviseinvestor for investorer med en langsiktig investeringshorisont som søker diversifisert eksponering innenfor storkapitalmarkedet. I motsetning til Vanguard Total Stock Market Index Fund, som gir total amerikanske aksjemarkedseksponering, bør Vanguard 500 Index Fund holdes i en diversifisert portefølje på grunn av den spesialiserte eksponeringen.