De lange strategiene for langvarig og langvarig opsjon gjør det mulig for investorer å utnytte volatiliteten på Internett-sektoren. Ved hjelp av disse teknikkene, tjener investorer når sektoren gjør et stort trekk i pris, men de trenger ikke å forutsi retningen av flyttingen riktig.
Internett-sektoren, som består av Internett-tjenester, som inkluderer nettforhandlere, web hosting-leverandører og søkemotormarkedsvirksomheter, er mye mer volatile enn det bredere markedet. Sektoren er utsatt for store økninger, så vel som store nedganger. Disse trekkene skjer ofte uforutsigbart, med liten advarsel.
For å fastslå hvor fleksibel en sektor er sammenlignet med det bredere markedet, bruker analytikere en måling kalt beta-koeffisienten. En sektor med en beta på 1 viser samme volatilitet som det bredere markedet, mens en sektor med 0 beta viser ingen volatilitet - den handler flatt, uansett hvor vilt det bredere markedet svinger. Jo høyere beta, positiv eller negativ, jo mer volatile sektoren; en positiv beta betyr bevegelse i samme retning som markedet, og en negativ beta angir inversjonsbevegelse.
Internett-sektoren har en beta på 1. 29. Denne verdien indikerer 29% større volatilitet enn det bredere markedet. Investerere som satser på en internettbevegelsesprisbevegelse i en retning, blir store hvis de antar retningen riktig, men de mister store hvis de antar feil.
Når du investerer i Internett-sektoren, bruker skarpe investorer alternativer strategier som gjør bevegelsesretningen uvesentlig. Med disse strategiene er bevegelsesperioden det eneste som betyr noe. Den lange strengen innebærer å kjøpe to alternativer, et anropsalternativ og et putsett, med samme utsalgsdato og utløpsdato. Denne opsjonsstrategien sikrer at investor er dekket uansett hvilken sektor sektoren beveger seg.
Hvis sektoren beveger seg oppover mellom salgsdato og utløpsdato, utøver investor opsjonsalternativet. Han kjøper verdipapirer til kursen, som nå er lavere enn handelsprisen, og skaper en effektiv rabatt. Dette betyr at han kan vende seg om og selge sine nyoppkjøpte aksjer for umiddelbar fortjeneste. Hvis sektoren avtar, utøver investoren putsettet, selger verdipapirene til en aksjekurs høyere enn gjeldende handelspris og gir premie på hver aksje.
Alternativet som ikke utøves av investor, utløper bare; Investeringen mister premien han betalte for det, men ingenting mer. Jo større prisbevegelsen, uansett retning, desto mer penger gir den lange investoren seg.
Den lange kjeften fungerer på samme måte. Investoren kjøper et opsjonsalternativ og salgsopsjon med samme utløpsdato, men med denne strategien er strykprisene forskjellige. Oppkjøpsopsjonsprisen er høyere, og puteringsalternativet er lavere. Å tjene penger med den lange strengen krever en større prisbevegelse i begge retninger enn med den lange lengden. Avviket for dette lavere profittpotensialet er lavere premiekostnader for begge opsjonene. Hvis prisbevegelsen er flat eller ubetydelig i begge retninger, mister investor mindre med den lange kjeften.
Hvilke opsjonsstrategier passer best for å investere i olje- og gassboringsektoren?
Investere i olje- og gassboringsektoren med tillit ved å benytte en av flere strategier for vinnende alternativer som fungerer bra med dette markedet.
Hvilke opsjonsstrategier passer best for å investere i finanssektoren?
Lære alternativer strategiene topphandlere bruker for å dra nytte av volatiliteten i finanssektoren og de viktigste forskjellene i disse strategiene.
Hvilke opsjonsstrategier passer best for å investere i bilbransjen?
Lær hvordan opsjonsstrategier, som den lange lengden og den lange kjeften, gjør det mulig for investorer å tjene uansett hvilken retning bilbransjen beveger seg.