De fleste er ikke kjent med nedsatt livsforsikring og livrenteprodukter, noe som danner en spesialisert nisje innen forsikringsbransjen - og ikke alle forsikringsselskaper tilbyr reduserte risikoprodukter. Men livsforsikring er tilgjengelig for ubestemte eller risikokunder med nedsatt forventet levetid. Noen av faktorene som kan utløse en høyrisikovurdering inkluderer:

1. Kompliserte helseproblemer, som kan omfatte familiehistorier med sykdom eller for tidlig dødsfall, bruk av tobakksprodukter eller over gjennomsnittet alkoholforbruk.
2. Dårlig kjøreliste eller en historie med bevegelige brudd
3. Farlige yrker (eksempler kan inkludere arbeid på offshore oljerigger eller jobber som involverer reiser til høyrisiko land).
4. Deltakelse i farlige hobbyer, for eksempel dragkjøring, fjellklatring eller fallskjermhopping.

Underwriting

Alle forsikringsapplikasjoner blir vurdert av garantistene som vurderer en rekke risikofaktorer og bestemmer søkerens forventede levetid. En standard vurdering indikerer at søkeren har en gjennomsnittlig levealder og dødelighetsrisiko, og noen selskaper tilbyr bare grunnranklassene (foretrukket, standard og røyker). Andre tilbyr kursklasser (for eksempel foretrukket røyker) som gjør at søkere føler at de får en mer nøyaktig vurdering. Men uansett hvor mange klasser et forsikringsselskap tilbyr, er de underliggende policyutgiftene ganske jevne mellom selskapene.

Annuiteter

Med en nedsatt risikovederighet investerer du et engangsbeløp til et forsikringsselskap i bytte for en enkelt livsgarantig inntektsstrøm. Når du går forbi, slutter betalingene. Basert på din medisinske profil, vurderer assurandøren din forventede levetid og tilbyr en månedlig eller årlig betaling som vanligvis er høyere enn et sunt individ vil motta. Jo kortere levetiden din, desto høyere utbetaling. Siden det er en enkelt livrente, forsikrer selskapet at totalbeløpet de må utbetale, blir mindre enn beløpet du investerer, og de kan tjene på transaksjonen. Men hvis du bor lenger enn forventet, for eksempel en ny medisin eller behandling er utviklet for din tilstand, kan du i stedet leve lengre enn forventet og motta betydelig mer inntekt over livet med forsikringsselskapet å miste.

Livsforsikring

Livsforsikringsrenter er basert på risikoklasser og individuelle retningslinjer har en viss kostnad for forsikring og avgifter. Premien en søker betaler er basert på den tildelte klassen. Forsikringsgarantienivåklassene varierer fra selskap til bedrift, men inkluderer vanligvis - Foretrukket Best, Foretrukket, Standard Ikke-Røyker, Røyker og Understandard. Underwriters følger etablerte retningslinjer når de vurderer en søknad og matcher den med en risikoklasse som er etablert av forsikringsselskapet.I noen tilfeller for å unngå å ta all risiko, kan et forsikringsselskap bruke reforsikring til å spre risikoen blant flere selskaper. Dette kan påvirke den tildelte klassen fordi det måtte være akseptabelt for alle selskapene.

En ubestemt livsforsikringsvurdering betyr at du må betale en høyere premie for samme mengde dekning som reduserer den interne avkastningsrenten (IRR) på dødsfordelen. IRR beregner avkastningen hvert år for premien du betaler. For eksempel kan en sunn 45 år gammel mann betale $ 1, 500 per år for $ 1 million på 20 års nivådekning, mens en annen 45 år gammel mann med en understandsrating kunne betale mer enn $ 3 000 i året for samme dekning. Hvis begge 45-åringer gikk bort i år 10, ville den friske mannens familie ha betalt $ 15 000 for $ 1 million av dødsavgift, mens den mannlige vurderingen ville ha betalt mer enn $ 30 000 for samme dekning som gir lavere IRR på premie betalt . Den sunne mannen kunne også ha investert $ 1, 500 i året andre steder, og tjene en ekstra avkastning.

Hvis en understandsrating er tildelt på grunn av en farlig yrke eller hobby, kan forsikringsselskapene revurdere saken (og fjerne karakteren) når søkeren flytter til en tryggere jobb, eller avslutter den farlige aktiviteten. Hvis vurderingen gjelder et helseproblem, annet enn bruk av tobakksprodukter, kan det være mye vanskeligere å fjerne. (En røykerens vurdering kan fjernes, ganske enkelt, ved å avslutte og attestere til det faktum.) Hvis forsikringsselskapet fjerner en vurdering, men senere oppdager reduksjonen av risikoen var feilrepresentert, kan den konkurrere om dødsansvaret og / eller oppkræve tilleggsavsetninger Det burde vært betalt før du betalte dødsansvaret. Justeringer av karakterer er ikke automatiske, og forespørsler om dem må være mottatt av forsikringsselskapet skriftlig.

Søknad og garantiprosess

Søknads- og garantiprosessen for forsikringssaker med nedsatt risiko er langt mer komplisert enn en typisk, lavrisikoforsikringssak. Tjenestene til en erfaren forsikringsmegler vil mest sannsynlig være nødvendig, og du bør ha en realistisk forventning om hvilken informasjon forsikringsselskapet kan kreve og hva de kan tilby for dekning. En megler kan hjelpe deg med å skjerme bedrifter for å finne ut hvilke som kan tilby gunstigere priser, og hjelpe deg med å organisere tilleggsdokumentasjonen som har en tendens til å komplisere og redusere garantien.

Alle forsikringsselskaper vurderer eller avviser søknader basert på egne, selskapsspesifikke standarder for godkjenning. En avvisning fra ett selskap betyr ikke at hvert selskap automatisk vil avvise en sak, og en erfaring megler kan også bidra til å sikre at saken blir vurdert av flere forsikringsselskaper. Mange bedrifter har en henvendelsesprosess som gjør at helse og andre opplysninger kan bli gjennomgått uformelt av underwriters som kan gi en ikke-bindende mening om hvilke vurderinger og / eller tillegg som kan gjelde. Disse uformelle forespørsler er ikke garantier, og søkere må fortsatt gjennomgå en full søknadsprosess for å få en fast vurdering.Men den uformelle prosessen kan bidra til å forhindre nedgang i å vise seg på Medical Information Bureau som andre selskaper ville se.

Underwriting for ulike forsikringsprodukter kan også variere. Det er mulig for søkeren å bli avvist eller høyt vurdert for ett produkt (som langvarig pleie), men motta gunstige karakterer for et annet produkt (som livsforsikring).

Timing er en annen faktor. Forsikringsselskaper tilbyr noen ganger barberingsprogrammer som forbedrer søkerens vurdering, for eksempel for å skifte dem fra tabell 5 til tabell 2. Og hvert år vil enkelte forsikringsselskaper tildele bedre karakterer eller godkjenne saker de kanskje ellers har avvist, for å møte års- avslutte økonomiske mål eller politikkutstedte mål.

Forskjellen mellom godkjenning og tilbakegang kan hvile på et hvilket som helst antall fakta. Betingelser som kreft, hjertesykdom, diabetes eller slag, som kan ha resultert i automatisk nedgang i fortiden, blir nå godkjent. Og ettersom medisinsk teknologi forbedrer seg, og metoder for dataanalyse utvikler seg, vil assurandørene fortsette å revidere sine vurderinger av forskjellige forhold. Gitt alle variablene, gjør mange lekser på forhånd, kan gjøre en stor forskjell i utfallet.