Investorer som ønsker eksponering mot teknologisektoren, har et stort utvalg av ETFer eller verdipapirfond hvor de kan velge. Det er mer enn 50 ETFer som tilbys i kategorien og mer enn dobbelt så mange fond.

Teknologibransjen omfatter et bredt spekter av selskaper som driver med ulike varer og tjenester, inkludert Internett-leverandører, nettverksutstyr og tjenesteleverandører, produsenter av mobilenheter og tjenesteleverandører, halvledere og programvarefirmaer.

Her er en sammenligning av to store indeksfond i kategorien, et Vanguard fond og en ETF fra State Street Global Advisers.

Teknologi Velg sektor SPDR ETF

Teknologiselektor SPDR ETF (NYSEARCA: XLK XLKSel Sct Tech63. 63 + 0. 22% Laget med Highstock 4. 2. 6 ) var lansert av State Street Global Advisers i 1998. Det er den mest holdbare teknologisektoren ETF, med totale eiendeler på $ 11. 8 milliarder kroner. Denne ETF sporer S & P Technology Select Sector Index, en delmengde av S & P 500-indeksen som er utformet for å speile den generelle ytelsen til børsnoterte selskaper i teknologisektoren. Fondet bruker en replikasjonsstrategi, investerer i samme aksjer, og i samme proporsjoner som underliggende indeks.

Programvare- og IT-tjenester dominerer porteføljen, står for 42. 5% av eiendelene, etterfulgt av selskaper i datamaskiner, telefoner og teknologivarevirksomheter, og deretter teletjenester. Fondet har hovedsakelig store aksjer, i en portefølje bestående av mer enn 70 aksjer. Fondets toppbeholdninger inkluderer Apple, Inc. (NASDAQ: AAPL AAPLApple Inc174. 25 + 1. 01% Laget med Highstock 4. 2. 6 ), Microsoft Corporation (NASDAQ: MSFT MSFTMicrosoft Corp84. 47 + 0. 39% Laget med Highstock 4. 2. 6 ), Facebook, Inc. (NASDAQ: FB FBFacebook Inc180. 17 + 0. 70% Laget med Highstock 4. 2. 6 ), AT & T, Inc. (NYSE: T TAT & T Inc32. 86-1. 32% Laget med Highstock 4. 2. 6 ) og Alphabet, Inc . (NASDAQ: GOOGL GOOGLAlphabet Inc1, 042. 68-0. 70% Laget med Highstock 4. 2. 6 ). Sammen står de fem eierne for 41,15% av den totale porteføljen. Porteføljens omsetningsgrad er lav 5%.

Utgiftskvoten for denne ETF er 0,14%, godt under kategorien gjennomsnittet på 0. 53%. Fondets utbytteavkastning er 1,85%.

Fondets femårige gjennomsnittlige årlige avkastning er 10. 99%, vesentlig bedre enn gjennomsnittet på 7,68%. Morningstar vurderer denne ETF som lav risiko, med over gjennomsnittet avkastning.

Vanguard Informasjonsteknologi Idx Adm

En av de mest bevarte teknologisektoren er Vanguard Information Technology Idx Adm (VITAX), lansert av Vanguard i 2004, med $ 8.3 milliarder kroner i eiendeler. Fondet sporer MSCI U. S. Investable Market Index / Information Technology 25/50, en indeks bestående av små til store aksjer utvalgt for å representere ytelsen til IT-selskaper. Dette fondet bruker også en replikasjonsmetode, som inneholder de samme aksjene, i samme omfang som de fremgår av den underliggende indeksen.

Porteføljen til dette fondet er mye større enn Statens Street ETF, med totalt mer enn 350 beholdninger. De øverste beholdningene er imidlertid nettopp det samme, med Apple, Microsoft og Facebook, og de fem øverste beholdningene utgjør 40,11% av totalporteføljen, svært nær prosentandelen for ETFs fem største beholdninger. Flertallet av fondets beholdninger utgjør mindre enn 0,2% av porteføljens totale investerte eiendeler. Porteføljens omsetningsforhold er ekstremt lav på bare 3%.

Kostnadsforholdet for Vanguard Information Technology Idx Adm er også svært lavt, på 0,1%, sammenlignet med kategoriens gjennomsnitt på 1,46%. Fondet tilbyr et utbytte på 1,37%.

Den gjennomsnittlige årlige avkastningen på fem år er 10,2%, som overgår gjennomsnittet på 7,14%. Morningstar priser fondet som å tilby over gjennomsnittet avkastning med lav risiko, samme rating som for ETF.

Fordeler og ulemper

ETF og fond har hver sin fordel og ulemper. ETFer blir lettere omsatt siden de handler på børs, akkurat som aksjer, mens fond kan kun kjøpes og selges til sluttprisene. Fondsmidler gir fordelen av å kunne kjøpe aksjer uten provisjon. Begge typer midler gir små investorer fordelene ved å kunne kjøpe et lite antall aksjer. Uten å ta hensyn til midler som kan holdes i skattefordelte kontoer, er ETFer vanligvis en mer skatteeffektiv investering. De har også en tendens til å ha betydelig lavere utgiftskvoter enn verdipapirfond, som en sammenligning av kategoriens gjennomsnitt i dette tilfellet, 0,53% mot 1,46%, viser tydeligvis.

Sammenligning av de to fondvalgene

En sammenligning av disse to spesifikke fondene viser at de er svært liknende i de fleste henseender, og ingen av fondene har en sterk fordel over den andre. Vanguard Information Technology Idx Adm-fondet oppnår en svak kant på grunn av sin lavere kostnadsandel på 0,1% mot ETFs 0,14%, og noe lavere porteføljeomsetningsforhold. SPDR ETFs femårige gjennomsnittlige årlige avkastning er imidlertid nesten et fullt prosentpoeng høyere, 10. 99% sammenlignet med 10. 28%, og ETF gir et høyere utbytteutbytte, 1,85% mot 1,37 % for Vanguard fond. Et valg mellom disse to spesifikke fondene kommer sannsynligvis til en preferanse for enten den mer omfattende fondskursporteføljen eller den mer konsentrerte ETF-porteføljen.